樂(lè)曉蓮  中國(guó)工商銀行股份有限公司杭州之江支行

摘要：供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行為順應(yīng)產(chǎn)業(yè)界變化的趨勢(shì)所提出的一種全新的融資形式。下面，本文從商業(yè)銀行的角度，簡(jiǎn)單概述了供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的含義和背景，闡述了供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的主要模式及推進(jìn)的關(guān)鍵，并針對(duì)其推進(jìn)引發(fā)的問(wèn)題提出合理化建議。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)；推進(jìn)；思考

改革開(kāi)放30多年來(lái)，我國(guó)的國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)生了重大的變化，其中之一就是在重要行業(yè)中許多都形成了以核心企業(yè)為關(guān)鍵的供應(yīng)鏈格局，這種格局的產(chǎn)生對(duì)商業(yè)銀行服務(wù)提出了新課題。當(dāng)前，融資問(wèn)題已經(jīng)成為中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸，而解決融資問(wèn)題的關(guān)鍵在于金融創(chuàng)新。供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行為應(yīng)對(duì)產(chǎn)業(yè)變化確實(shí)所提出的全新的融資方式，也是我國(guó)當(dāng)前商業(yè)銀行的重點(diǎn)創(chuàng)新領(lǐng)域之一。

一、供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的含義和背景概述

（一）供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的含義

對(duì)于任何一個(gè)核心企業(yè)，都存在著眾多的上游供應(yīng)商及下游銷售商，他們之間的關(guān)系形成了一種供應(yīng)鏈，其實(shí)質(zhì)是企業(yè)現(xiàn)金流、訂單信息流以及倉(cāng)儲(chǔ)配送流的總鏈條。我國(guó)國(guó)家物流標(biāo)準(zhǔn)術(shù)語(yǔ)對(duì)于供應(yīng)鏈?zhǔn)沁@樣定義的：供應(yīng)鏈?zhǔn)侵钙髽I(yè)在生產(chǎn)和流通過(guò)程中，涉及將產(chǎn)品和服務(wù)提供給用戶最終活動(dòng)的上游和下游企業(yè)，所構(gòu)成的網(wǎng)鏈狀。供應(yīng)鏈融資指的是通過(guò)對(duì)供應(yīng)鏈的審查，在對(duì)供應(yīng)鏈管理及掌握核心企業(yè)實(shí)力的基礎(chǔ)上，對(duì)核心企業(yè)及其上下游企業(yè)提供品種眾多的融資產(chǎn)品及金融服務(wù)的一種融資形式。

（二）供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的背景

供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行一種新型的服務(wù)產(chǎn)品，近些年來(lái)，得到了迅猛的發(fā)展。這一業(yè)務(wù)的推出從實(shí)質(zhì)上來(lái)講，有著深厚的產(chǎn)業(yè)背景，并且同金融實(shí)踐的創(chuàng)新密切相關(guān)。當(dāng)前，我國(guó)正式經(jīng)工商注冊(cè)的中小企業(yè)已經(jīng)達(dá)到了3600萬(wàn)家之多，占絕全部企業(yè)數(shù)量的99%，而在我國(guó)當(dāng)前的貿(mào)易結(jié)算中，特別是國(guó)際貿(mào)易、賒銷及賬期延長(zhǎng)等具有明顯的特征，在核心企業(yè)周圍圍繞的上下游企業(yè)以中小企業(yè)為主，在整個(gè)供應(yīng)鏈經(jīng)濟(jì)中處于弱勢(shì)地位，在交貨、賬期、價(jià)格等貿(mào)易條件中經(jīng)常得接受來(lái)自核心企業(yè)的核可要求，從而影響其資金流的正常運(yùn)轉(zhuǎn)。供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)就是在此基礎(chǔ)上營(yíng)運(yùn)而上的，通過(guò)供應(yīng)鏈系統(tǒng)中的價(jià)值轉(zhuǎn)移，將流動(dòng)性強(qiáng)的原材料、高質(zhì)量的應(yīng)收賬款等作為融資的保證，從而使得上下中游的中小企的融資困境得以解決。

二、供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)主要模式及推行的關(guān)鍵

（一）供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)主要模式

第一種是存貨類融資模式。這類模式主要的動(dòng)力是質(zhì)押，指的是各企業(yè)用通過(guò)銀行認(rèn)可的存貨質(zhì)押來(lái)進(jìn)行融資的申請(qǐng)，在進(jìn)行具體操作時(shí)，申請(qǐng)融資的企業(yè)需要將自身合法擁有的貨物由銀行交付指定的第三方物流公司監(jiān)管，不轉(zhuǎn)移公司對(duì)貨物的所有權(quán)，從而使得企業(yè)既取得了融資，又不影響正常的周轉(zhuǎn)經(jīng)營(yíng)。

第二種是付款類融資模式。中小企業(yè)位于供應(yīng)鏈的下游，需要經(jīng)常向上游的核心企業(yè)支付預(yù)付款，這就催生了當(dāng)前供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)中已經(jīng)被普遍應(yīng)用的業(yè)務(wù)，即保兌倉(cāng)業(yè)務(wù)，這項(xiàng)業(yè)務(wù)屬于擔(dān)保提貨的范疇，指的是銀行把對(duì)下游企業(yè)的控制作為經(jīng)銷商向核心企業(yè)進(jìn)行相關(guān)物品提貨的主要手段，提供給經(jīng)銷商融資授信，并將銷售回款的金額釋放到貨物的貨權(quán)。

第三種是應(yīng)收賬款類融資模式。這類模式中應(yīng)用最為廣泛的是保理業(yè)務(wù)，屬于提前支付融資的形式，指的是賣方把賒銷項(xiàng)下的應(yīng)收賬款向銀行進(jìn)行轉(zhuǎn)讓而提前獲取現(xiàn)金的形式，銀行提供給賣方融資、賬戶催款、銷售分戶賬管理及壞賬擔(dān)保等一系列的服務(wù)。銀行在這一業(yè)務(wù)中認(rèn)識(shí)到了應(yīng)收賬款是上游供貨商資產(chǎn)中最有價(jià)值的部分，通過(guò)受讓并購(gòu)的形式，，使這部分應(yīng)收賬款為供貨商提供流動(dòng)資金的支持，從而有效的解決了供應(yīng)商同核心企業(yè)制造商間應(yīng)收賬款的問(wèn)題。

（二）供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)推進(jìn)的關(guān)鍵

商業(yè)銀行供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)推進(jìn)的關(guān)鍵在于信息化電子平臺(tái)的建立。賣家將已經(jīng)通過(guò)內(nèi)部審批付款的應(yīng)付帳明細(xì)向供應(yīng)鏈平臺(tái)進(jìn)行上傳，在供應(yīng)商登陸平臺(tái)之后就可以看到起應(yīng)收款的收款金額和收款日期，并且可以在到期前的任何時(shí)間內(nèi)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)將應(yīng)收款向銀行出售，銀行在扣除利息之后向賣方直接付款。應(yīng)付賬款到期時(shí)，賣方應(yīng)應(yīng)付款的總額支付給合作銀行，由其支配，銀行已經(jīng)從供應(yīng)商直接買入應(yīng)收款的歸還融資，其中未融資的全額向供應(yīng)商進(jìn)行支付。銀行通過(guò)與這一平臺(tái)的鏈接，從而為供應(yīng)鏈中的各方提供了三方面的服務(wù)：為賣方提供融資、擔(dān)保買房風(fēng)險(xiǎn)以及到期貨款的清算。

通過(guò)信息化電子平臺(tái)，銀行可以對(duì)買賣雙方的交易行為有清楚的了解，從而降低了融資的風(fēng)險(xiǎn)。這一平臺(tái)的引入，在很大程度上降低了交易雙方的交易成本。融資供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)已經(jīng)成為幫助企業(yè)進(jìn)行定案、庫(kù)存、應(yīng)付、應(yīng)收及發(fā)票進(jìn)行管理的先進(jìn)手段。銀行借助這一系統(tǒng)為企業(yè)提供買賣雙方的融資評(píng)估、單據(jù)管理、對(duì)賬服務(wù)等，這些都可以為銀行提供新的收入。

三、供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)推進(jìn)中存在的問(wèn)題

（一）認(rèn)知上存在的問(wèn)題

從商業(yè)銀行業(yè)務(wù)和市場(chǎng)主流的發(fā)展趨勢(shì)上來(lái)看，供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)是不能被忽略的。但是在實(shí)際應(yīng)用中，很多銀行沒(méi)有根據(jù)市場(chǎng)實(shí)際的發(fā)展形勢(shì)對(duì)銀行的文化和理念，及時(shí)的進(jìn)行更新，不能按照銀行的流程對(duì)銀行的架構(gòu)和文化進(jìn)行重塑。實(shí)際業(yè)務(wù)中，很多銀行將大企業(yè)、壟斷性客戶作為營(yíng)銷的重點(diǎn)，并以其作為信貸投向的主體。大型企業(yè)由于市場(chǎng)地位高，常常要求銀行下調(diào)貸款利率，從而導(dǎo)致了銀行業(yè)務(wù)的綜合收益較低。大型企業(yè)常常有多家銀行進(jìn)行合作，故此對(duì)固定銀行的忠誠(chéng)度較低，成為某家銀行的固定核心客戶較難。然而，在數(shù)量上，大型企業(yè)的數(shù)量遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于中小企業(yè)，并且中小企業(yè)是政府著力支持的經(jīng)濟(jì)主體，但是卻沒(méi)有得到應(yīng)有的重視。

（二）風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估上存在的問(wèn)題

供應(yīng)鏈融資時(shí)一真是的核心企業(yè)市場(chǎng)地位、貿(mào)易背景以及融資對(duì)象同核心企業(yè)間的貿(mào)易關(guān)系。這就要求銀行本身應(yīng)具備一套全新的評(píng)價(jià)體系對(duì)供應(yīng)鏈融資客戶的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估。目前，在我國(guó)還沒(méi)有一種完整的信用體系，因此，供應(yīng)鏈的成員同銀行之間沒(méi)有完整的信用保障體系。是實(shí)際的工作實(shí)踐當(dāng)中，銀行仍然大多采用財(cái)務(wù)報(bào)表、主體授信、擔(dān)保方式等靜態(tài)的方式，發(fā)展戰(zhàn)略同信貸政策不相符。這就導(dǎo)致了銀行無(wú)法對(duì)供應(yīng)鏈企業(yè)的相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行分析和調(diào)查，無(wú)法準(zhǔn)確地對(duì)供應(yīng)鏈的整體情況進(jìn)行了解，不能根據(jù)供應(yīng)鏈成員的經(jīng)營(yíng)和決策，適時(shí)地作出相應(yīng)信用貸款的挑戰(zhàn)，來(lái)降低使用資金的風(fēng)險(xiǎn)。

（三）品牌建設(shè)上存在的問(wèn)題

當(dāng)前，品牌營(yíng)銷已經(jīng)成為銀行營(yíng)銷層次和營(yíng)銷文化提升的必然選擇，但是在實(shí)際中，在品牌建設(shè)方面，很多銀行的資源投入嚴(yán)重匱乏。品牌金蛇缺少特色，無(wú)法形成區(qū)別于其他銀行的獨(dú)特識(shí)別形象。此外，品牌村串策略不佳，渠道有限等，直接導(dǎo)致了市場(chǎng)影響力不足，持續(xù)投入有限。

四、存在問(wèn)題的合理化建議

（一）國(guó)家政策的進(jìn)一步扶持

當(dāng)前金融市場(chǎng)的大背景下，國(guó)家相關(guān)部門應(yīng)該通過(guò)對(duì)法律法規(guī)的完善，來(lái)鼓勵(lì)商業(yè)銀行依據(jù)自身的市場(chǎng)需求，創(chuàng)新融資渠道，推出新型的金融產(chǎn)品，從而使得中小企業(yè)對(duì)于融資業(yè)務(wù)的開(kāi)展更具有話語(yǔ)權(quán)。國(guó)家應(yīng)當(dāng)鼓勵(lì)銀行突出產(chǎn)品特色，加大對(duì)產(chǎn)品的升級(jí)改造，對(duì)應(yīng)收賬款的融資產(chǎn)品給予大力的研發(fā)，并且對(duì)匯款結(jié)算的融資需要要給予積極的關(guān)注。

（二）融資品牌塑造的進(jìn)一步加強(qiáng)

在商業(yè)銀行實(shí)施供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)策略時(shí)，應(yīng)堅(jiān)持多品一牌的策略，不對(duì)地對(duì)自身的品牌進(jìn)行強(qiáng)化。通過(guò)差異化、個(gè)性化來(lái)提升自身的競(jìng)爭(zhēng)力。對(duì)于融資金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新，在進(jìn)行模式創(chuàng)新的同時(shí)，也應(yīng)不斷開(kāi)拓供應(yīng)鏈融資領(lǐng)域的新產(chǎn)品。

（三）管理體制建設(shè)的進(jìn)一步加強(qiáng)

在對(duì)供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)進(jìn)行管理時(shí)，應(yīng)對(duì)過(guò)去管理混亂的狀況進(jìn)行改變，進(jìn)行專門供應(yīng)鏈融資部門的設(shè)立，對(duì)供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)進(jìn)行統(tǒng)一的管理，進(jìn)一步明確責(zé)任權(quán)利，從而為供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)的進(jìn)一步發(fā)展提供組織保證。此外，還應(yīng)培訓(xùn)一批具有高素質(zhì)的供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)操作人員，進(jìn)行從業(yè)人員資質(zhì)認(rèn)證制度的建立，獲得相應(yīng)資格后，持證上崗，從而保證了人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)，為市場(chǎng)開(kāi)發(fā)的力度提供了保障，以此推動(dòng)商業(yè)銀行供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的全面推進(jìn)。

五、總論

相比于傳統(tǒng)的融資方式，商業(yè)銀行供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)在授信關(guān)注點(diǎn)、融資范圍、融資對(duì)象及資金風(fēng)險(xiǎn)等方面都存在著諸多優(yōu)勢(shì)。雖然，由于當(dāng)前這一業(yè)務(wù)發(fā)展的不完備仍存在一些缺點(diǎn)，但是其發(fā)展的前景和優(yōu)越性是不容忽略的，制度合理的措施并加以實(shí)行，必將實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的進(jìn)一步推進(jìn)。