本文關(guān)鍵詞：股市沖擊壓力情景下銀行系統(tǒng)性風險演化機制分析　出處：《財經(jīng)科學》2017年04期 　論文類型：期刊論文

  更多相關(guān)文章： 銀行系統(tǒng)性風險 股市沖擊 壓力情景

【摘要】：本文基于2008—2016年14家上市銀行數(shù)據(jù),使用Br i dge-Sampl i ng方法和網(wǎng)絡(luò)模型,對我國股市沖擊壓力情景下銀行系統(tǒng)性風險的測度和演化問題進行考察。結(jié)果表明,銀行系統(tǒng)性風險在2008Q2—2009Q1和2014Q2—2014Q3等時期中相對較高,基于股市沖擊壓力情景的系統(tǒng)性風險測度方法對我國較為適用。當股市下跌幅度達到一定程度時,源于股市沖擊的市場風險可能演變?yōu)橄到y(tǒng)性風險,風險演化過程與銀行間雙邊凈額結(jié)算比例、破產(chǎn)成本調(diào)整規(guī)定和系統(tǒng)重要性銀行監(jiān)管措施等緊密相關(guān)。我國應(yīng)密切重視股份制銀行風險傳染的特殊性,加強股市沖擊所引發(fā)的市場風險管控,及時出臺相關(guān)政策防范銀行系統(tǒng)性風險。
[Abstract]:Based on the data of 14 listed banks from 2008 to 2016, the Br I dge-Sampl I ng method and the network model are used in this paper. This paper investigates the measurement and evolution of bank systemic risk under the situation of stock market impact pressure. The systemic risk of banks is relatively high in the periods of 2008Q2-2009Q1 and 2014Q2-2014Q3. The systematic risk measurement method based on the stock market shock pressure scenario is more suitable for our country. When the stock market falls to a certain extent, the market risk derived from the stock market shock may evolve into systemic risk. The process of risk evolution is closely related to the ratio of bilateral net settlement between banks, the regulation of bankruptcy cost adjustment and systemically important bank supervision measures. China should pay close attention to the particularity of risk contagion in joint-stock banks. Strengthen the market risk control caused by the stock market shock, and timely introduce relevant policies to prevent systemic risk of banks.
【作者單位】： 西南財經(jīng)大學中國金融研究中心;中國建設(shè)銀行總行個人存款與投資部;西南財經(jīng)大學金融學院;國金證券股份有限公司;
【基金】：國家自然科學基金面上項目“基于經(jīng)濟金融關(guān)聯(lián)網(wǎng)絡(luò)的系統(tǒng)性風險動態(tài)監(jiān)管機制研究”(No.71673225)
【分類號】：F832.51
【正文快照】： 一一、引言系統(tǒng)性風險系統(tǒng)性風險(Systemic Risk Systemic Risk)是指金融機構(gòu)倒閉或金融市場崩潰等所產(chǎn)生的傳染效應(yīng)使得金融體系極度脆弱得金融體系極度脆弱、金融不穩(wěn)定在大范圍內(nèi)發(fā)生、進而對實體經(jīng)濟造成嚴重沖擊的風險,這種風險與資本市場這種風險與資本市場“通過構(gòu)造投

【參考文獻】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 劉圣堯;李怡宗;楊云紅;;中國股市的崩盤系統(tǒng)性風險與投資者行為偏好[J];金融研究;2016年02期

2 吳曉求;;股市危機:結(jié)構(gòu)缺陷與規(guī)制改革[J];財貿(mào)經(jīng)濟;2016年01期

3 郭琪;彭江波;;基于市場風險緩釋的利率市場化研究[J];金融研究;2015年07期

4 王明亮;何建敏;李守偉;劉婷;;基于拆借偏好的銀行系統(tǒng)性風險測度研究[J];中國管理科學;2013年S1期

5 王宏;;柜臺市場衍生品凈額結(jié)算條款的法律問題[J];證券市場導(dǎo)報;2013年08期

6 史永東;丁偉;袁紹鋒;;市場互聯(lián)、風險溢出與金融穩(wěn)定——基于股票市場與債券市場溢出效應(yīng)分析的視角[J];金融研究;2013年03期

7 范小云;王道平;劉瀾飚;;規(guī)模、關(guān)聯(lián)性與中國系統(tǒng)重要性銀行的衡量[J];金融研究;2012年11期

8 鄭暉;;終止凈額結(jié)算特別立法保護:國際比較及若干借鑒[J];金融監(jiān)管研究;2012年06期

9 王藝馨;周勇;;極端情況下對我國股市風險的實證研究[J];中國管理科學;2012年03期

10 陳王;魏宇;淳偉德;侯縣平;;中國股市與周邊股市波動風險傳導(dǎo)效應(yīng)研究[J];中國管理科學;2011年06期

【共引文獻】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 童中文;魏歆七;;中國金融機構(gòu)系統(tǒng)重要性的度量[J];統(tǒng)計與決策;2017年08期

2 黃苑;盧露;陳源;;股市沖擊壓力情景下銀行系統(tǒng)性風險演化機制分析[J];財經(jīng)科學;2017年04期

3 趙學軍;;2016年當代中國金融研究動態(tài)[J];金融理論探索;2017年02期

4 胡志浩;李曉花;;復(fù)雜金融網(wǎng)絡(luò)中的風險傳染與救助策略——基于中國金融無標度網(wǎng)絡(luò)上的SIRS模型[J];財貿(mào)經(jīng)濟;2017年04期

5 薛宏剛;王典;杜思遠;;企業(yè)股價崩盤風險與股票預(yù)期收益率——來自中國A股上市企業(yè)的經(jīng)驗證據(jù)[J];現(xiàn)代財經(jīng)(天津財經(jīng)大學學報);2017年04期

6 周熙雯;唐振鵬;俞曉晗;黃友珀;;基于Copula-MSM模型的股市聯(lián)動性研究[J];物流工程與管理;2017年03期

7 高昊宇;楊曉光;葉彥藝;;機構(gòu)投資者對暴漲暴跌的抑制作用:基于中國市場的實證[J];金融研究;2017年02期

8 方意;;中國銀行業(yè)系統(tǒng)性風險研究——宏觀審慎視角下的三個壓力測試[J];經(jīng)濟理論與經(jīng)濟管理;2017年02期

9 陳九生;周孝華;;基于單因子MSV-CoVaR模型的金融市場風險溢出度量研究[J];中國管理科學;2017年01期

10 劉成立;;股市危機中股指期貨應(yīng)該限制交易嗎——基于2015年股市危機的實證分析[J];統(tǒng)計與信息論壇;2017年01期

【二級參考文獻】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 吳曉求;;大國金融中的中國資本市場[J];金融論壇;2015年05期

2 歐志光;譚利民;史進軍;;利率市場化:商業(yè)銀行應(yīng)對與政府支撐的戰(zhàn)略式思考[J];金融會計;2014年07期

3 張玉龍;李怡宗;;基于隨機折現(xiàn)因子方法的流動性定價機制研究[J];管理世界;2013年10期

4 金中夏;李宏瑾;洪浩;;實際利率、實際工資與經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整[J];國際金融研究;2013年08期

5 許年行;于上堯;伊志宏;;機構(gòu)投資者羊群行為與股價崩盤風險[J];管理世界;2013年07期

6 陳璐;;利率市場化改革與商業(yè)銀行風險管理研究[J];金融監(jiān)管研究;2012年12期

7 高國華;潘英麗;;基于資產(chǎn)負債表關(guān)聯(lián)的銀行系統(tǒng)性風險研究[J];管理工程學報;2012年04期

8 巴曙松;華中煒;朱元倩;;利率市場化的國際比較:路徑、績效與市場結(jié)構(gòu)[J];華中師范大學學報(人文社會科學版);2012年05期

9 郭紅玉;黃曉薇;白新民;許爭;;規(guī)模約束和資本約束下銀行信貸管理研究[J];科學決策;2012年05期

10 張娜娜;陳超;;基于Shapley值方法的中國上市銀行系統(tǒng)重要性研究[J];廣東金融學院學報;2012年01期

【相似文獻】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 李守偉;何建敏;;基于傳染渠道的銀行系統(tǒng)性風險研究述評[J];現(xiàn)代管理科學;2013年06期

2 達潭楓;;銀行系統(tǒng)性風險與宏觀審慎管理:國際研究回顧與述評[J];金融發(fā)展研究;2014年02期

3 董滿章;美國防范銀行系統(tǒng)性風險的做法及啟示[J];經(jīng)濟問題;2005年05期

4 王為;;防范商業(yè)銀行系統(tǒng)性風險[J];企業(yè)導(dǎo)報;2011年01期

5 李守偉;何建敏;;銀行系統(tǒng)性風險的復(fù)雜性及監(jiān)管啟示[J];金融發(fā)展研究;2012年07期

6 李芝瑛;饒海琴;;歐債危機對我國商業(yè)銀行系統(tǒng)性風險的影響[J];金融經(jīng)濟;2012年24期

7 崔海蓉;何建敏;;基于復(fù)雜網(wǎng)絡(luò)理論的銀行系統(tǒng)性風險研究評述[J];西安電子科技大學學報(社會科學版);2009年04期

8 白璐;;對我國商業(yè)銀行系統(tǒng)性風險防范與控制的思考[J];現(xiàn)代工業(yè)經(jīng)濟和信息化;2013年08期

9 包全永;銀行系統(tǒng)性風險的傳染模型研究[J];金融研究;2005年08期

10 于蓓;;銀行系統(tǒng)性風險及其測度研究綜述[J];中國市場;2013年01期

相關(guān)會議論文 前2條

1 童中文;范從來;;經(jīng)濟波動、網(wǎng)絡(luò)演化與銀行系統(tǒng)性風險[A];首屆中國金融發(fā)展學術(shù)論壇論文集[C];2013年

2 王明亮;何建敏;李守偉;劉婷;;基于拆借偏好的銀行系統(tǒng)性風險測度研究[A];“兩型社會”建設(shè)與管理創(chuàng)新——第十五屆中國管理科學學術(shù)年會論文集（上）[C];2013年

相關(guān)重要報紙文章 前4條

1 本報記者 任曉;銀行系統(tǒng)性風險正在積聚[N];中國證券報;2010年

2 記者 苗燕　編輯 劉玉鳳;劉明康稱銀行系統(tǒng)性風險隱患不容忽視[N];上海證券報;2010年

3 記者 金立新;在正確時點作出的適度反應(yīng)[N];金融時報;2010年

4 記者 李倩;信貸增長逐步向常態(tài)回歸 銀行系統(tǒng)性風險仍需關(guān)注[N];金融時報;2010年

相關(guān)博士學位論文 前4條

1 馮超;宏觀審慎管理視角下我國銀行系統(tǒng)性風險監(jiān)管研究[D];湖南大學;2016年

2 王書斌;銀行系統(tǒng)性風險傳染的機制研究[D];暨南大學;2011年

3 翟金林;銀行系統(tǒng)性風險研究[D];南開大學;2001年

4 董青馬;開放條件下銀行系統(tǒng)性風險生成機制研究[D];西南財經(jīng)大學;2008年

相關(guān)碩士學位論文 前10條

1 李冬雪;基于矩陣法測度中國商業(yè)銀行系統(tǒng)性風險的溢出效應(yīng)[D];河北大學;2015年

2 姚珂;宏觀審慎視角下的系統(tǒng)性風險監(jiān)管[D];南京信息工程大學;2015年

3 王璐;經(jīng)濟波動對中國銀行業(yè)系統(tǒng)性風險影響的實證研究[D];南京師范大學;2015年

4 徐苑清;商業(yè)銀行系統(tǒng)性風險測度與宏觀審慎監(jiān)管[D];南京師范大學;2015年

5 李芳芳;房地產(chǎn)市場對我國銀行系統(tǒng)性風險的影響[D];中國礦業(yè)大學;2015年

6 李星敏;我國影子銀行規(guī)模對銀行系統(tǒng)性風險的影響及其路徑研究[D];中國礦業(yè)大學;2015年

7 戴月倩;商業(yè)銀行系統(tǒng)性風險及其影響因素研究[D];南京大學;2016年

8 孫帆;基于CoVaR法的我國上市銀行系統(tǒng)性風險研究[D];蘇州大學;2016年

9 朱湘平;我國商業(yè)銀行系統(tǒng)性風險及其影響因素研究[D];湖南大學;2016年

10 廖繼敏;我國銀行系統(tǒng)性風險生成與測試的研究[D];西南財經(jīng)大學;2011年

，

本文編號：1440567