2018年以來,中國(guó)人民銀行通過完善定向貨幣政策工具等方式,從宏觀層面增加了小微信貸的資金供給,同時(shí)銀保監(jiān)會(huì)也進(jìn)一步落實(shí)對(duì)小微信貸的差異化考核,督促銀行小微信貸業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)"量增價(jià)降"。在金融支持小微融資取得階段性進(jìn)展的背景下,小微信貸業(yè)務(wù)仍存在一些值得持續(xù)關(guān)注的問題,主要體現(xiàn)在行政化的利率指導(dǎo)可能影響信貸市場(chǎng)化定價(jià)、大型銀行小微信貸業(yè)務(wù)對(duì)中小銀行的擠出、小微企業(yè)主經(jīng)營(yíng)性貸款快速增長(zhǎng)、考核趨嚴(yán)背景下銀行與小微企業(yè)合謀進(jìn)行政策套利、小微信貸統(tǒng)計(jì)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)薄弱等。本文在對(duì)上述問題根源深入探討的基礎(chǔ)上,從建立普惠金融長(zhǎng)效機(jī)制的角度出發(fā),提出了針對(duì)上述問題的改進(jìn)路徑。 

【文章來源】：上海金融. 2019,(10)北大核心CSSCI

【文章頁數(shù)】：6 頁

【文章目錄】：
一、中國(guó)人民銀行支持小微企業(yè)融資的政策梳理
    （一）創(chuàng)設(shè)普惠金融定向降準(zhǔn)、TMLF等數(shù)量型貨幣政策工具，增強(qiáng)資金釋放的針對(duì)性。
    （二）提高再貸款和再貼現(xiàn)額度，完善MLF、MPA等傳統(tǒng)貨幣政策工具或評(píng)估手段。
    （三）通過推進(jìn)征信等金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，助力小微融資發(fā)展。
二、銀保監(jiān)會(huì)支持小微企業(yè)融資的政策梳理
    （一）要求銀行單列小微企業(yè)的信貸計(jì)劃，明確監(jiān)管導(dǎo)向。
    （二）差別化考核小微企業(yè)貸款不良率等監(jiān)管指標(biāo)。
    （三）加大對(duì)小微企業(yè)貸款的續(xù)貸支持力度，改進(jìn)貸款支付方式。
三、當(dāng)前小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的特點(diǎn)
    （一）小微企業(yè)信貸增速總體放緩，但普惠型小微企業(yè)貸款快速增長(zhǎng)。
    （二）向企業(yè)主、個(gè)體工商戶發(fā)放的個(gè)人經(jīng)營(yíng)性貸款成為拉動(dòng)普惠小微貸款6增長(zhǎng)的主要因素。
    （三）大型銀行利率支持力度更大，體現(xiàn)在利率降幅和利率水平都明顯低于行業(yè)平均水平。
    （四）中小型銀行在普惠小微貸款規(guī)模上占優(yōu)，客戶受群與大型銀行有顯著區(qū)別。
四、小微信貸業(yè)務(wù)需關(guān)注的問題
    （一）利率指導(dǎo)可能影響小微企業(yè)貸款的市場(chǎng)化定價(jià)水平。
    （二）大型銀行開展的小微信貸業(yè)務(wù)對(duì)中小型銀行產(chǎn)生“擠出效應(yīng)”。
    （三）小微企業(yè)貸款逐漸被小微企業(yè)主經(jīng)營(yíng)性貸款替代，難以保證信貸資金始終用于企業(yè)經(jīng)營(yíng)。
    （四）部分銀行以考核為導(dǎo)向，易引發(fā)企業(yè)套利行為。
    （五）小微企業(yè)貸款統(tǒng)計(jì)仍存在監(jiān)管口徑不一致，基礎(chǔ)數(shù)據(jù)薄弱等問題。
五、政策建議
    （一）堅(jiān)持“幾家抬”的政策思路，從降低小微信貸業(yè)務(wù)成本出發(fā)，解決融資貴問題。
    （二）各類型銀行通過差異化競(jìng)爭(zhēng)開拓小微信貸市場(chǎng)。
    （三）優(yōu)化小微信貸產(chǎn)品的設(shè)計(jì)，做好資金用途監(jiān)測(cè)。
    （四）常態(tài)化開展小微信貸的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)質(zhì)量治理，完善企業(yè)規(guī)模劃分標(biāo)準(zhǔn)等統(tǒng)計(jì)制度。


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]關(guān)于中小企業(yè)融資難、融資貴問題的思考[J]. 呂勁松.  金融研究. 2015(11)
[2]積極的小微企業(yè)信貸政策研究[J]. 鄭九歌.  經(jīng)濟(jì)與管理. 2012(01)



本文編號(hào)：3604905