本文關(guān)鍵詞：新華富時A50指數(shù)期貨與A股市場之間的價格發(fā)現(xiàn)與波動溢出研究，，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

【摘要】：采用協(xié)整檢驗、誤差修正模型和脈沖響應(yīng)的方法研究了新華富時A 50指數(shù)期貨與滬深300指數(shù)、上證綜指的長期價格發(fā)現(xiàn)與短期價格發(fā)現(xiàn)功能,結(jié)果表明,新華富時A 50指數(shù)期貨具有一定的價格發(fā)現(xiàn)功能。在此基礎(chǔ)上,運用G ranger因果檢驗與BEKK模型研究了新華富時A 50指數(shù)期貨對滬深300指數(shù)、上證綜指的波動溢出效應(yīng),結(jié)果表明,新華富時A 50指數(shù)期貨不是我國股票市場不穩(wěn)定的因素。
【作者單位】： 天津大學(xué)管理學(xué)院;天津財經(jīng)大學(xué);
【關(guān)鍵詞】： 指數(shù)期貨 價格發(fā)現(xiàn) 波動溢出 異地上市
【基金】：國家自然科學(xué)基金資助項目(70971096) 教育部新世紀優(yōu)秀人才支持計劃資助項目(NCET-07-0605) 天津市社會科學(xué)基金資助項目(TJ05-TJ003)
【分類號】：F224;F832.51
【正文快照】： 1研究背景全球第1只以A股市場為成分股的股票指數(shù)期貨產(chǎn)品,是新加坡交易所于2006年9月5日推出的新華富時A 50指數(shù)期貨(簡稱A 50指數(shù)期貨)。這是新加坡交易所繼搶占日本、我國臺灣和香港地區(qū)指數(shù)期貨之后,再次決定搶占國內(nèi)股票指數(shù)期貨市場。葉峰等[1]通過實證的方法認為,由于

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本文編號：275425