本文關鍵詞：中國股指期貨發(fā)展進程中的問題研究，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

【摘要】：股指期貨是一種重要的衍生金融工具,在世界金融市場上具有巨大的應用范圍與影響力。一般來講,股指期貨的引入有利于規(guī)避股票現貨市場的系統(tǒng)風險,使資本市場更加有效率和更加健全。在2010年4月,我國終于在中國金融期貨交易所推出了滬深300股指期貨的產品,打通了我國證券市場和期貨市場的聯系通道,使我國的證券市場體系趨于完善。從長期看,股指期貨無疑已經搭建了中國資本市場上多空對決的新舞臺；但若從短期看,股指期貨的推出則并非沒有可能會加劇市場的各種非理性行為及風險,從而導致不能發(fā)揮其推出時的預期效果。盡管國內外對于股指期貨的研究已有一段歷史并積累了許多經驗,但對于我國這樣一個特殊的市場,特別是在這種新的工具剛起步的階段,我們應該不斷地發(fā)現問題并解決問題,使之在一個良性循環(huán)的軌道上發(fā)展。為此,我們需要在理論上作若干研究及探討。 本文通過對股指期貨在我國運行中的各種障礙和問題進行定性地研究分析；并對國外股指期貨交易運作模式、監(jiān)管模式和風險管理進行橫向地比較研究,相對應地提出一些解決方案：(1)完善期貨市場參與者結構,加強股指期貨投資者教育；(2)培養(yǎng)與引進專業(yè)化的人才,提高期貨從業(yè)人員素質；(3)完善資本市場信用機制,加強市場信息披露；(4)完善期貨市場相關法律法規(guī),健全市場監(jiān)管體系；(5)逐步引入股票市場做空機制,完善證券市場功能；(6)建立應急處理機制,防范突發(fā)風險。
【關鍵詞】：股指期貨 發(fā)展 解決方案
【學位授予單位】：暨南大學
【學位級別】：碩士
【學位授予年份】：2010
【分類號】：F832.51
【目錄】：

• 中文摘要4-5
• Abstract5-7
• 目錄7-9
• 1 導論9-17
• 1.1 研究背景及意義9
• 1.2 國內外研究現狀9-14
• 1.3 研究內容與方法14-15
• 1.4 創(chuàng)新及不足15-17
• 2 股指期貨研究的理論基礎17-24
• 2.1 股指期貨的基礎理論17
• 2.2 股指期貨定價的持有成本模型17-18
• 2.3 自回歸條件異方差模型18-21
• 2.4 雙變量誤差修正EGARCH模型21-24
• 3 中國推出股指期貨后的問題和障礙24-31
• 3.1 股指期貨的發(fā)展歷程24-25
• 3.2 推出股指期貨的運作現狀25-26
• 3.3 現存股指期貨市場運行中的問題及障礙26-31
• 4 國外股指期貨發(fā)展的經驗及啟示31-47
• 4.1 國外股指期貨發(fā)展歷程31-35
• 4.2 國外股指期貨交易運作模式比較35-38
• 4.3 國外股指期貨監(jiān)管模式及啟示38-42
• 4.4 國外股指期貨風險管理的經驗及啟示42-47
• 5 中國股指期貨發(fā)展的解決方案47-52
• 5.1 完善期貨市場參與者結構,加強股指期貨投資者教育47-48
• 5.2 培養(yǎng)與引進專業(yè)化的人才,提高期貨從業(yè)人員素質48-49
• 5.3 完善資本市場信用機制,加強市場信息披露49-50
• 5.4 完善期貨市場相關法律法規(guī),健全市場監(jiān)管體系50-51
• 5.5 逐步引入股票市場做空機制,完善證券市場功能51
• 5.6 建立應急處理機制,防范突發(fā)風險51-52
• 注釋52-53
• 參考文獻53-57
• 致謝57

【引證文獻】

中國碩士學位論文全文數據庫 前2條

1 孟佳;中國股指期貨定價的實證研究[D];東北財經大學;2011年

2 何東桓;滬深300股指期貨對股票現貨市場的影響研究[D];西南財經大學;2012年

  本文關鍵詞：中國股指期貨發(fā)展進程中的問題研究，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

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本文編號：275183