發(fā)布時間：2021-03-18 08:39

　　本文借助特征函數的優(yōu)良性質,基于非參數回歸構造了金融傳染的檢驗統(tǒng)計量.與現有文獻相比,該統(tǒng)計量不僅避免了模型設定偏誤問題,而且能夠同時捕獲線性和各種形式的非線性傳染效應.在原假設成立時,該統(tǒng)計量漸近服從于標準正態(tài)分布.數值模擬結果表明,該統(tǒng)計量具有良好的有限樣本性質,能夠識別多種形式的非線性金融傳染.本文進一步應用該統(tǒng)計量探討了中國金融市場與東亞、拉丁美洲、新興市場國家之間的傳染效應,捕獲了傳統(tǒng)基于線性測度方法無法刻畫的非線性傳染效應,說明我國與這些金融市場之間存在顯著的非線性傳染效應. 

【文章來源】：系統(tǒng)工程理論與實踐. 2020,40(06)北大核心CSSCI

【文章頁數】：21 頁

【參考文獻】：
期刊論文
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本文編號：3088045