發(fā)布時間：2017-11-13 06:29

  本文關(guān)鍵詞：我國廣義貨幣供應(yīng)量M2的結(jié)構(gòu)時間模型實(shí)證分析及預(yù)測

  更多相關(guān)文章： STM模型 M 可觀測時間序列 不可觀測的成分 經(jīng)濟(jì)動態(tài)特性

【摘要】：我國的M2是傳統(tǒng)的貨幣政策調(diào)控中介目標(biāo),也是用來綜合反映經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)中現(xiàn)實(shí)和潛在購買力的重要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。本文使用STM模型將M2這一可觀測時間序列分解為趨勢、周期、季節(jié)、不規(guī)則成分等不可觀測的成分,通過對其構(gòu)成成分的分析和對其變化的預(yù)測了解經(jīng)濟(jì)的動態(tài)特性。通過實(shí)證分析,發(fā)現(xiàn)STM預(yù)測性能總體上高于ARIMA模型,STM模型借助狀態(tài)空間的表達(dá)形式,通用性更強(qiáng),能夠更加靈活的表達(dá)真實(shí)的經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)。
【作者單位】： 中國人民銀行烏魯木齊中心支行;中國人民銀行哈密地區(qū)中心支行;
【分類號】：F224;F822
【正文快照】： 一、研究背景在經(jīng)濟(jì)計(jì)量分析與預(yù)測中,狀態(tài)空間模型(state space model)常被用來估計(jì)時間經(jīng)濟(jì)序列的長期趨勢和中短期循環(huán)要素、計(jì)量方程參數(shù)動態(tài)變化等通常不可觀測的時間變量。狀態(tài)空間模型把不可觀測變量的特征參數(shù)并入可觀測模型中進(jìn)行估計(jì),同時利用卡爾曼濾波這一強(qiáng)有力，

本文編號：1179514