本文選題：經(jīng)濟(jì)資本　切入點(diǎn)：TailVaR　出處：《經(jīng)濟(jì)問題》2014年10期

【摘要】：房地產(chǎn)是中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的基礎(chǔ),通過問卷調(diào)查發(fā)現(xiàn)中國(guó)房地產(chǎn)企業(yè)的全面風(fēng)險(xiǎn)管理存在嚴(yán)重漏洞,缺乏量化管理工具是制約性因素。在調(diào)查基礎(chǔ)之上,首次將經(jīng)濟(jì)資本管理的技術(shù)引入房地產(chǎn)企業(yè),基于TailVaR函數(shù)構(gòu)建房地產(chǎn)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)資本度量模型。對(duì)38家樣本企業(yè)進(jìn)行實(shí)證分析,對(duì)企業(yè)損失率分布進(jìn)行正態(tài)檢驗(yàn)與Gamma分布檢驗(yàn),采取對(duì)應(yīng)模型度量企業(yè)經(jīng)濟(jì)資本,并對(duì)實(shí)證結(jié)果加以比較分析,為經(jīng)濟(jì)資本管理在房地產(chǎn)企業(yè)的應(yīng)用提供依據(jù)。結(jié)合調(diào)查與實(shí)證分析,針對(duì)如何推進(jìn)房地產(chǎn)企業(yè)的全面風(fēng)險(xiǎn)管理提出行之有效的建議。
[Abstract]:Real estate is the foundation of China's economic development. Through the questionnaire survey, it is found that there are serious loopholes in the overall risk management of Chinese real estate enterprises, and the lack of quantitative management tools is a restrictive factor.On the basis of investigation, the technology of economic capital management is introduced into real estate enterprises for the first time, and the economic capital measurement model of real estate enterprises is constructed based on TailVaR function.The empirical analysis of 38 sample enterprises, the normal test and Gamma distribution test of the loss rate distribution of enterprises, the corresponding model to measure the economic capital of enterprises, and the comparative analysis of the empirical results.It provides the basis for the application of economic capital management in real estate enterprises.Based on the investigation and empirical analysis, this paper puts forward some effective suggestions on how to promote the overall risk management of real estate enterprises.
【作者單位】： 北京航空航天大學(xué)經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院;
【基金】：國(guó)家自然科學(xué)基金重點(diǎn)項(xiàng)目(70821061)
【分類號(hào)】：F299.233.4;F272.3

【參考文獻(xiàn)】

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【共引文獻(xiàn)】

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【二級(jí)參考文獻(xiàn)】

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【相似文獻(xiàn)】

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本文編號(hào)：1707788