我國作為發(fā)展中國家,股市經(jīng)歷時間還較短,法律機(jī)制尚不健全,大部分股民在投資時還不夠理性,這些都導(dǎo)致我國股市動蕩程度較大,動蕩次數(shù)較為頻繁。相比較于發(fā)達(dá)國家的資本市場,我國發(fā)生股價崩盤的可能性更高,股價崩盤現(xiàn)象也更常見,這可能會導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)資源的錯配,抑制金融市場的發(fā)展。因此,對股價崩盤風(fēng)險的防范以及降低已經(jīng)被推為學(xué)術(shù)界和實(shí)務(wù)界關(guān)注的熱點(diǎn)。我國已有不少學(xué)者從企業(yè)層面考慮股價崩盤風(fēng)險的治理機(jī)制,例如財(cái)務(wù)總監(jiān)的地位、CEO的性別特征、會計(jì)信息質(zhì)量、會計(jì)穩(wěn)健性等,并且大多對會計(jì)穩(wěn)健性和股價崩盤風(fēng)險兩者相關(guān)關(guān)系的研究都基于理論分析,本文則深入研究會計(jì)穩(wěn)健性對股價崩盤風(fēng)險的作用機(jī)制,進(jìn)一步還對兩種作用機(jī)制進(jìn)行實(shí)證檢驗(yàn)。本文還將綜合考慮內(nèi)部特征因素與外部治理因素,探討兩者共同對股價崩盤風(fēng)險產(chǎn)生的治理作用。由于在現(xiàn)有研究中,從外部治理環(huán)境來考慮股價崩盤風(fēng)險的文獻(xiàn),大多是從機(jī)構(gòu)投資者和分析師的角度出發(fā),因此本文則從宏觀層面——市場化進(jìn)程的角度來進(jìn)行研究,分析市場化進(jìn)程不同的地區(qū),其二者的關(guān)系是否也會有明顯差異�；谝陨戏治�,本文首先對相關(guān)研究文獻(xiàn)分別進(jìn)行歸納和整理,其次整理出已有研究中已經(jīng)對會計(jì)穩(wěn)健性和股價... 

【文章來源】：江西財(cái)經(jīng)大學(xué)江西省

【文章頁數(shù)】：62 頁

【學(xué)位級別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
Abstract
1 引言
    1.1 研究背景與研究意義
        1.1.1 研究背景
        1.1.2 研究意義
    1.2 研究方法與研究內(nèi)容
        1.2.1 研究方法
        1.2.2 研究內(nèi)容
    1.3 可能的創(chuàng)新之處
2 文獻(xiàn)綜述
    2.1 會計(jì)穩(wěn)健性相關(guān)文獻(xiàn)回顧
        2.1.1 會計(jì)穩(wěn)健性的影響因素
        2.1.2 會計(jì)穩(wěn)健性的經(jīng)濟(jì)后果
    2.2 股價崩盤風(fēng)險相關(guān)文獻(xiàn)回顧
        2.2.1 影響股價崩盤風(fēng)險的內(nèi)部因素
        2.2.2 影響股價崩盤風(fēng)險的外部因素
    2.3 市場化進(jìn)程相關(guān)文獻(xiàn)回顧
    2.4 會計(jì)穩(wěn)健性與股價崩盤風(fēng)險相關(guān)文獻(xiàn)回顧
    2.5 文獻(xiàn)評述
3 理論分析與假設(shè)提出
    3.1 相關(guān)概念界定
        3.1.1 會計(jì)穩(wěn)健性的界定
        3.1.2 股價崩盤風(fēng)險的界定
    3.2 理論基礎(chǔ)
        3.2.1 信息不對稱理論
        3.2.2 委托代理理論
    3.3 研究假設(shè)
        3.3.1 會計(jì)穩(wěn)健性與股價崩盤風(fēng)險
        3.3.2 會計(jì)穩(wěn)健性、市場化進(jìn)程與股價崩盤風(fēng)險
        3.3.3 會計(jì)穩(wěn)健性、產(chǎn)權(quán)性質(zhì)與股價崩盤風(fēng)險
4 實(shí)證研究設(shè)計(jì)
    4.1 數(shù)據(jù)來源與樣本選擇
        4.1.1 數(shù)據(jù)來源
        4.1.2 樣本選擇
    4.2 變量確定與模型構(gòu)建
        4.2.1 變量的確定
        4.2.2 研究模型的構(gòu)建
5 實(shí)證檢驗(yàn)與結(jié)果分析
    5.1 描述性統(tǒng)計(jì)
    5.2 實(shí)證結(jié)果分析
        5.2.1 會計(jì)穩(wěn)健性與股價崩盤風(fēng)險的回歸結(jié)果分析
        5.2.2 會計(jì)穩(wěn)健性、市場化進(jìn)程與股價崩盤風(fēng)險的回歸結(jié)果分析
        5.2.3 會計(jì)穩(wěn)健性、產(chǎn)權(quán)性質(zhì)與股價崩盤風(fēng)險的回歸結(jié)果分析
    5.3 進(jìn)一步研究:中介效應(yīng)分析
        5.3.1 會計(jì)穩(wěn)健性、信息披露質(zhì)量與股價崩盤風(fēng)險
        5.3.2 會計(jì)穩(wěn)健性、過度投資與股價崩盤風(fēng)險
    5.4 穩(wěn)健性檢驗(yàn)
        5.4.1 變量替換檢驗(yàn)
        5.4.2 內(nèi)生性檢驗(yàn)
        5.4.3 遺漏變量考察
        5.4.4 樣本選擇偏差
6 結(jié)論及政策建議
    6.1 研究結(jié)論
    6.2 政策建議
參考文獻(xiàn)
致謝



本文編號：3015949