天堂国产午夜亚洲专区-少妇人妻综合久久蜜臀-国产成人户外露出视频在线-国产91传媒一区二区三区

基于Z-score的股指期貨跨期套利策略改進(jìn)

發(fā)布時(shí)間:2018-08-11 20:39
【摘要】:跨期套利策略是統(tǒng)計(jì)套利策略在期貨市場(chǎng)應(yīng)用的代表,國(guó)內(nèi)文獻(xiàn)對(duì)其的研究主要集中在基于協(xié)整方法的跨期套利策略,并表明國(guó)內(nèi)股指期貨市場(chǎng)存在跨期套利的空間。但是由于協(xié)整方法的局限,其策略很難在實(shí)踐中實(shí)現(xiàn)。本文針對(duì)基于協(xié)整方法的跨期套利的不宜實(shí)現(xiàn)性做出改進(jìn),并將兩種方法的績(jī)效進(jìn)行對(duì)比,結(jié)果表明基于Z-score的跨期套利策略不論在策略可行性還是盈利性方面均優(yōu)于基于協(xié)整方法的跨期套利策略。
[Abstract]:Intertemporal arbitrage strategy is the representative of statistical arbitrage strategy applied in futures market. The domestic literature mainly focuses on the cross-period arbitrage strategy based on cointegration method and shows that there is room for intertemporal arbitrage in domestic stock index futures market. However, due to the limitation of cointegration method, its strategy is difficult to implement in practice. In this paper, the unfavorable realization of cross-period arbitrage based on cointegration method is improved, and the performance of the two methods is compared. The results show that the cross-period arbitrage strategy based on Z-score is superior to the cross-period arbitrage strategy based on co-integration in terms of strategy feasibility and profitability.
【作者單位】: 華東政法大學(xué)商學(xué)院;
【分類號(hào)】:F724.5;F224

【參考文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前1條

1 仇中群;程希駿;;基于協(xié)整的股指期貨跨期套利策略模型[J];系統(tǒng)工程;2008年12期

【共引文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 鞏萌;王未卿;;股指期貨跨市套利的實(shí)證分析——基于滬深300指數(shù)期貨和恒生指數(shù)期貨[J];財(cái)會(huì)月刊;2012年15期

2 張金雷;;基于EGARCH模型的股指期貨跨期套利交易策略研究[J];經(jīng)營(yíng)管理者;2014年02期

3 方兆本;王利斌;葉五一;;基于變結(jié)構(gòu)協(xié)整的股指期貨跨期套利[J];北京航空航天大學(xué)學(xué)報(bào)(社會(huì)科學(xué)版);2015年04期

4 楊立勇;王海俠;;基于統(tǒng)計(jì)套利思想的股指期貨跨期套利[J];經(jīng)濟(jì)數(shù)學(xué);2012年02期

5 柳慰穎;陳以增;毛亞莉;;基于指數(shù)加權(quán)移動(dòng)平均模型的滬深300協(xié)整跨期套利策略[J];南昌大學(xué)學(xué)報(bào)(理科版);2012年04期

6 丁挺立;;滬深300ETF期現(xiàn)套利機(jī)會(huì)差異性實(shí)證分析[J];金融教育研究;2012年05期

7 王飛;孫維堯;;基于Black-Scholes方程的股指期貨期現(xiàn)套利模型及交易算法[J];計(jì)算機(jī)應(yīng)用;2013年S1期

8 楊懷東;潘s,

本文編號(hào):2178176


資料下載
論文發(fā)表

本文鏈接:http://sikaile.net/jingjilunwen/zbyz/2178176.html


Copyright(c)文論論文網(wǎng)All Rights Reserved | 網(wǎng)站地圖 |

版權(quán)申明:資料由用戶53df2***提供,本站僅收錄摘要或目錄,作者需要?jiǎng)h除請(qǐng)E-mail郵箱bigeng88@qq.com
99一级特黄色性生活片| 国产不卡视频一区在线| 日韩熟妇人妻一区二区三区| 夜夜嗨激情五月天精品| 中文字幕亚洲人妻在线视频| 亚洲欧美精品伊人久久| 国产一区欧美午夜福利| 国产91色综合久久高清| 99久久精品久久免费| 国产色一区二区三区精品视频| 国产一区二区精品高清免费| 日韩精品在线观看完整版| 欧洲自拍偷拍一区二区| 国产欧美日韩综合精品二区| 色哟哟在线免费一区二区三区| 少妇人妻中出中文字幕| 欧美一区二区三区高潮菊竹| 国产一区二区三区草莓av| 亚洲天堂有码中文字幕视频| 国产午夜在线精品视频| 91久久精品中文内射| 欧美国产日产在线观看| 久一视频这里只有精品| 九九热精彩视频在线免费 | 亚洲综合伊人五月天中文| 亚洲国产色婷婷久久精品 | 日韩一级毛一欧美一级乱| 超薄肉色丝袜脚一区二区| 国产亚洲欧美另类久久久| 五月综合婷婷在线伊人| 欧美日韩视频中文字幕| 国产精品视频久久一区| 免费播放一区二区三区四区| 国产又粗又长又大高潮视频| 久久这里只有精品中文字幕| 免费特黄欧美亚洲黄片| 欧美午夜一级艳片免费看| 在线观看国产午夜福利| 一区二区三区四区亚洲另类| 午夜精品麻豆视频91| 微拍一区二区三区福利|