本文關(guān)鍵詞：機(jī)制轉(zhuǎn)換市場(chǎng)下最優(yōu)停時(shí)價(jià)值函數(shù)的單調(diào)性，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

【摘要】：最優(yōu)停時(shí)問題中價(jià)值函數(shù)性質(zhì)的探討一直是金融數(shù)學(xué)領(lǐng)域的研究熱點(diǎn)之一,而針對(duì)此類問題的研究,廣泛采用的是鞅分析方法、數(shù)學(xué)期望與等價(jià)鞅變換等概率技巧。最近,Assing等在文獻(xiàn)[1]中首次運(yùn)用時(shí)間變換和耦合的方法證明了最優(yōu)停時(shí)問題中價(jià)值函數(shù)的一些性質(zhì),為該領(lǐng)域的研究提供了新的思路�；诖�,本文主要證明了帶有不同統(tǒng)計(jì)特性外部風(fēng)險(xiǎn)因子的最優(yōu)停時(shí)問題中價(jià)值函數(shù)的單調(diào)性。具體地,我們利用時(shí)間變換和耦合的方法,并借助Girsanov測(cè)度變換定理,將現(xiàn)存成果推廣到具有一般性漂移項(xiàng)的情況,證明了價(jià)值函數(shù)關(guān)于隨機(jī)波動(dòng)y的單調(diào)性。最后,我們對(duì)價(jià)值函數(shù)做相應(yīng)改變,將單調(diào)性結(jié)論應(yīng)用到基于美式期權(quán)定價(jià)相關(guān)問題的討論中。
【關(guān)鍵詞】：期權(quán)定價(jià) Girsanov定理 最優(yōu)停時(shí) 單調(diào)性 時(shí)間變換 耦合
【學(xué)位授予單位】：南京大學(xué)
【學(xué)位級(jí)別】：碩士
【學(xué)位授予年份】：2016
【分類號(hào)】：F830.9;F224
【目錄】：

• 摘要6-7
• Abstract7-8
• 第一章 緒論8-11
• 1.1 研究背景與意義8-10
• 1.2 本文的主要內(nèi)容和創(chuàng)新點(diǎn)10-11
• 第二章 準(zhǔn)備工作11-15
• 2.1 最優(yōu)停時(shí)價(jià)值函數(shù)的基本假設(shè)11-12
• 2.1.1 隨機(jī)波動(dòng)Y的假設(shè)12
• 2.2 基本定義與定理12-15
• 第三章 價(jià)值函數(shù)關(guān)于隨機(jī)波動(dòng)的單調(diào)性15-28
• 3.1 等價(jià)測(cè)度變換15-16
• 3.2 有限狀態(tài)馬氏轉(zhuǎn)換情形16-24
• 3.2.1 基本假設(shè)16-17
• 3.2.2 價(jià)值函數(shù)的等價(jià)表示17-21
• 3.2.3 價(jià)值函數(shù)的單調(diào)性21-24
• 3.3 擴(kuò)散情形24-28
• 3.3.1 基本假設(shè)24-25
• 3.3.2 價(jià)值函數(shù)的等價(jià)表示25-27
• 3.3.3 價(jià)值函數(shù)的單調(diào)性27-28
• 第四章 美式期權(quán)定價(jià)模型28-30
• 第五章 總結(jié)與展望30-31
• 5.1 總結(jié)30
• 5.2 未來展望30-31
• 參考文獻(xiàn)31-34
• 致謝34-35

【相似文獻(xiàn)】

中國期刊全文數(shù)據(jù)庫 前10條

1 吳建史;;構(gòu)建與應(yīng)用電信企業(yè)的客戶價(jià)值函數(shù)[J];通信企業(yè)管理;2006年09期

2 林清泉;價(jià)值函數(shù)的一點(diǎn)注記(英文)[J];中南民族學(xué)院學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版);1998年01期

3 張醒洲;張學(xué)娟;;多屬性采購拍賣的價(jià)值函數(shù)與打分規(guī)則[J];中國管理科學(xué);2008年S1期

4 文鳳華;饒貴添;楊曉光;;股票市場(chǎng)價(jià)值函數(shù)實(shí)證研究[J];中國管理科學(xué);2010年05期

5 劉宣杰;石東磊;王國志;鐘山;;電算化財(cái)務(wù)管理中時(shí)間價(jià)值函數(shù)講解問題探討[J];商;2012年17期

6 許世蒙,劉俊紅;投資消費(fèi)模型中價(jià)值函數(shù)的正則性[J];裝甲兵工程學(xué)院學(xué)報(bào);2002年02期

7 唐孝威;;風(fēng)險(xiǎn)決策價(jià)值函數(shù)的數(shù)學(xué)公式[J];應(yīng)用心理學(xué);2010年03期

8 葉義成,黃炎焱,張永紅;采礦系統(tǒng)多目標(biāo)決策的價(jià)值函數(shù)研究[J];武漢冶金科技大學(xué)學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版);1999年01期

9 劉永清,盧俊;不確定性與企業(yè)價(jià)值函數(shù)[J];華南理工大學(xué)學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版);1999年05期

10 熊晶晶;史本山;;基于價(jià)值函數(shù)的行為風(fēng)險(xiǎn)投資組合模型研究[J];技術(shù)經(jīng)濟(jì);2011年02期

中國重要會(huì)議論文全文數(shù)據(jù)庫 前3條

1 張醒洲;張學(xué)娟;;多屬性采購拍賣的價(jià)值函數(shù)與打分規(guī)則[A];第十屆中國管理科學(xué)學(xué)術(shù)年會(huì)論文集[C];2008年

2 崔建國;黨耀國;;基于價(jià)值函數(shù)的GARCH修正模型研究[A];江蘇省系統(tǒng)工程學(xué)會(huì)第十一屆學(xué)術(shù)年會(huì)論文集[C];2009年

3 馬盡文;吳曉巖;;RPCL算法、價(jià)值函數(shù)和類別數(shù)[A];第十一屆全國信號(hào)處理學(xué)術(shù)年會(huì)（CCSP-2003）論文集[C];2003年

中國重要報(bào)紙全文數(shù)據(jù)庫 前1條

1 林清林;破解李瑋峰轉(zhuǎn)會(huì)費(fèi)之謎[N];財(cái)會(huì)信報(bào);2006年

中國博士學(xué)位論文全文數(shù)據(jù)庫 前1條

1 劉偉;保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)模型的最優(yōu)控制問題研究[D];武漢大學(xué);2010年

中國碩士學(xué)位論文全文數(shù)據(jù)庫 前3條

1 杜敏;機(jī)制轉(zhuǎn)換市場(chǎng)下最優(yōu)停時(shí)價(jià)值函數(shù)的單調(diào)性[D];南京大學(xué);2016年

2 饒貴添;股票市場(chǎng)價(jià)值函數(shù)實(shí)證研究[D];長沙理工大學(xué);2010年

3 陳正;貼現(xiàn)模型所確定的內(nèi)在價(jià)值函數(shù)的若干性質(zhì)及應(yīng)用研究[D];哈爾濱工業(yè)大學(xué);2011年

  本文關(guān)鍵詞：機(jī)制轉(zhuǎn)換市場(chǎng)下最優(yōu)停時(shí)價(jià)值函數(shù)的單調(diào)性，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

，

本文編號(hào)：259863