采用S&P500指數(shù)期權(quán),應(yīng)用中心極限定理將基于Lévy過(guò)程的一般模型轉(zhuǎn)化為高斯過(guò)程模型（Central limit theorem, CLT）。通過(guò)比較這兩種模型定價(jià)效果,得出了一般隨機(jī)模型在計(jì)算過(guò)程中產(chǎn)生的冗余性與無(wú)效性特征,從而驗(yàn)證了基于Lévy過(guò)程在一般歐式定價(jià)模型的無(wú)窮可分性與中心極限定理之間的悖論。 

【文章來(lái)源】：湖北工程學(xué)院學(xué)報(bào). 2019,39(03)

【文章頁(yè)數(shù)】：6 頁(yè)

【文章目錄】：
1 一般隨機(jī)模型的歐式期權(quán)定價(jià)與中心極限定理“悖論”
2 路徑模型與實(shí)證數(shù)據(jù)選取
    2.1 基于Lévy過(guò)程的路徑模型
    2.2 數(shù)據(jù)選取與模型參數(shù)估計(jì)
3 期權(quán)定價(jià)
    3.1 MC模擬定價(jià)
    3.2 定價(jià)效果分析
4 結(jié)語(yǔ)


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]Lévy過(guò)程驅(qū)動(dòng)的非高斯OU隨機(jī)波動(dòng)模型及其貝葉斯參數(shù)統(tǒng)計(jì)推斷方法研究[J]. 劉志東,劉雯宇.  中國(guó)管理科學(xué). 2015(08)
[2]基于參數(shù)學(xué)習(xí)的GARCH動(dòng)態(tài)無(wú)窮活動(dòng)率Levy過(guò)程的歐式期權(quán)定價(jià)[J]. 吳恒煜,朱福敏,胡根華,溫金明.  系統(tǒng)工程理論與實(shí)踐. 2014(10)
[3]基于ARMA-GARCH調(diào)和穩(wěn)態(tài)Levy過(guò)程的期權(quán)定價(jià)[J]. 吳恒煜,朱福敏,溫金明.  系統(tǒng)工程理論與實(shí)踐. 2013(11)
[4]GARCH驅(qū)動(dòng)下歷史濾波服從Levy過(guò)程的期權(quán)定價(jià)[J]. 吳恒煜,朱福敏.  系統(tǒng)工程學(xué)報(bào). 2012(03)
[5]無(wú)限活動(dòng)純跳躍Levy金融資產(chǎn)價(jià)格模型及其CF-CGMM參數(shù)估計(jì)與應(yīng)用[J]. 劉志東,陳曉靜.  系統(tǒng)管理學(xué)報(bào). 2010(04)
[6]中國(guó)證券投資者交易行為的實(shí)證研究[J]. 史永東,李竹薇,陳煒.  金融研究. 2009(11)
[7]基于純粹跳躍利維過(guò)程的中外股票收益分布特征研究[J]. 劉國(guó)光,王慧敏.  數(shù)理統(tǒng)計(jì)與管理. 2006(01)



本文編號(hào)：3227566