本文選題：商品期貨市場 + 風險溢價��； 參考：《管理工程學報》2015年01期

【摘要】：本文基于套期保值壓力效應的視角主要從商品期貨合約本身的套期保值壓力和交叉套期保值壓力兩個方面對我國農(nóng)產(chǎn)品、能源化工和金屬商品期貨的風險溢價進行測度和分析。實證研究表明:當控制系統(tǒng)風險后,商品期貨本身的套期保值壓力與存在于組內(nèi)的交叉套期保值壓力均顯著地影響期貨的風險溢價。最后,本文引入價格壓力變量以檢驗期貨風險溢價模型的穩(wěn)健性,當控制價格壓力后,這兩種套期保值壓力效應仍然顯著地存在。
[Abstract]:Based on the perspective of hedging pressure, this paper measures and analyzes the risk premium of agricultural products, energy chemical industry and metal commodity futures in China from two aspects: hedging pressure and cross-hedging pressure of commodity futures. The empirical study shows that the hedging pressure of commodity futures and the cross-hedging pressure within the group significantly affect the risk premium of futures after controlling the systemic risk. Finally, this paper introduces the price pressure variable to test the robustness of the futures risk premium model. After controlling the price pressure, these two hedging pressures still exist significantly.
【作者單位】： 湖北科技學院經(jīng)濟與管理學院;中國建設銀行湖北省分行機關;湖北大學商學院;
【分類號】：F724.5

【參考文獻】

相關期刊論文 前3條

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【共引文獻】

相關期刊論文 前5條

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相關博士學位論文 前6條

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相關碩士學位論文 前10條

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【二級參考文獻】

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相關碩士學位論文 前1條

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【相似文獻】

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本文編號：2016690