隨著計(jì)算機(jī)的進(jìn)步和人們投資理念的發(fā)展,相較于傳統(tǒng)的依賴于個(gè)人的觀察和操作來(lái)進(jìn)行定性投資的方式,定量投資方式由于其自身的科學(xué)與理性成為越來(lái)越熱門的投資方式,廣泛使用于投資領(lǐng)域之中。而事件驅(qū)動(dòng)策略作為量化投資的一個(gè)補(bǔ)充策略,是尋找某一特定事件發(fā)生后對(duì)于股價(jià)的影響,作為主流策略之一,事件驅(qū)動(dòng)策略在投資界有著亮麗的市場(chǎng)表現(xiàn),也不斷得到普遍的認(rèn)可和關(guān)注�；谑录�(qū)動(dòng)的量化投資策略首先需要對(duì)事件進(jìn)行定義與多維特征統(tǒng)計(jì),然后利用數(shù)據(jù)計(jì)算并驗(yàn)證事件發(fā)生帶來(lái)的市場(chǎng)反應(yīng),并建立相應(yīng)的投資策略。從社保基金入市以來(lái)的表現(xiàn),我們可以看到社�；鸸芾砉驹谫Y金規(guī)模、投研能力等方面具有較大優(yōu)勢(shì),社�；鸬耐顿Y行為也得到越來(lái)越多市場(chǎng)主體的關(guān)注。因此,研究社�；鸬耐顿Y策略,并據(jù)此構(gòu)建相應(yīng)的量化投資策略就具有現(xiàn)實(shí)的基礎(chǔ)。本文以社�；馂槔M(jìn)行事件驅(qū)動(dòng)策略研究,選擇2013、2014、2015以及2016Q1共13個(gè)季度社�；鸾▊}(cāng)醫(yī)藥生物行業(yè)股票為研究對(duì)象,運(yùn)用事件研究法,將事件的窗口期確定為120個(gè)交易日,估計(jì)窗口確定為150個(gè)交易日,實(shí)證研究表明事件發(fā)生后確實(shí)存在顯著為負(fù)的累計(jì)異常收益率（CAR）,并在事件發(fā)生后第... 

【文章來(lái)源】：華中科技大學(xué)湖北省 211工程院校 985工程院校 教育部直屬院校

【文章頁(yè)數(shù)】：62 頁(yè)

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【部分圖文】：

全國(guó)社�；�2016年收入情況

【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]基于股票股利分配事件驅(qū)動(dòng)的投資策略研究[J]. 王昱穎.  現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)信息. 2016(03)
[2]賣空限制與股票錯(cuò)誤定價(jià)——融資融券制度的證據(jù)[J]. 李科,徐龍炳,朱偉驊.  經(jīng)濟(jì)研究. 2014(10)
[3]事件驅(qū)動(dòng)投資策略及其影響因素的實(shí)證研究[J]. 楊陽(yáng),李偉,魏先華.  數(shù)理統(tǒng)計(jì)與管理. 2014(03)
[4]淺議“回歸分析預(yù)測(cè)法”工具在財(cái)務(wù)預(yù)算中的應(yīng)用[J]. 徐俊彥.  財(cái)經(jīng)界(學(xué)術(shù)版). 2011(05)
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[6]刻意賣空投資策略在對(duì)沖基金中的運(yùn)用及投資收益對(duì)比分析[J]. 陳舜,劉東輝.  南方金融. 2009(08)
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[8]對(duì)β系數(shù)的預(yù)期模型探討[J]. 陳斐杰.  時(shí)代金融. 2007(07)
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[10]中國(guó)養(yǎng)老基金的投資策略選擇[J]. 莊嚴(yán).  統(tǒng)計(jì)與決策. 2006(21)

碩士論文
[1]機(jī)構(gòu)持股對(duì)股價(jià)波動(dòng)性的影響[D]. 王海舟.浙江大學(xué) 2017
[2]事件驅(qū)動(dòng)策略的研究[D]. 王寵兒.山東大學(xué) 2017
[3]全國(guó)社會(huì)保障基金投資結(jié)構(gòu)優(yōu)化研究[D]. 張印超.聊城大學(xué) 2017
[4]事件驅(qū)動(dòng)股價(jià)研究[D]. 劉曉亞.浙江大學(xué) 2016
[5]我國(guó)證券投資基金持股變動(dòng)對(duì)股價(jià)波動(dòng)的影響研究[D]. 翟新.燕山大學(xué) 2016
[6]基于高管增持的事件驅(qū)動(dòng)投資策略研究[D]. 梁艷清.華南理工大學(xué) 2015
[7]基于公司重大事件的事件驅(qū)動(dòng)投資策略研究[D]. 張志明.上海交通大學(xué) 2015
[8]全國(guó)社保基金投資策略的研究[D]. 孟永麗.北京交通大學(xué) 2014
[9]優(yōu)化投資組合視角下的社會(huì)保障基金投資策略研究[D]. 丁慶華.江西財(cái)經(jīng)大學(xué) 2012
[10]限售股解禁前后股價(jià)特征及事件驅(qū)動(dòng)投資策略研究[D]. 徐慧娟.上海交通大學(xué) 2011



本文編號(hào)：3139018