證券監(jiān)管效率是國家強化金融監(jiān)管的核心�；�2004—2015年IPO及保薦代表人的數(shù)據(jù),探討了行政處罰對非違規(guī)保代的作用機理及"震懾"效應,考察行政處罰的效力和邊界。研究發(fā)現(xiàn),相對于其他保代,行政處罰后非違規(guī)保代承接IPO項目數(shù)量和收費減少,但規(guī)模增大,說明行政處罰對非違規(guī)保代有"震懾"作用。進一步的,當保代個人從業(yè)經(jīng)驗少、IPO市場活躍度低時,"震懾"作用更加明顯。上述研究有助于拓展證券監(jiān)管理論的文獻,并對強化金融監(jiān)管等有現(xiàn)實意義。 

【文章來源】：會計之友. 2019,(24)北大核心

【文章頁數(shù)】：10 頁

【文章目錄】：
一、引言
二、制度背景與文獻評述
    （一）制度背景
    （二）文獻評述
        1. 證券監(jiān)管的角度：基于法與金融視角的投資者保護理論文獻
        2. 保薦人的角度：券商作用的理論文獻
三、理論分析
四、研究設計
    （一）樣本選取與數(shù)據(jù)來源
    （二）實證模型與變量定義
        1. 行政處罰對非違規(guī)保代未來執(zhí)業(yè)行為的影響
        2. 行政處罰對非違規(guī)保代承接項目規(guī)模及收費的影響
    （三）描述性統(tǒng)計
五、實證結果
    （一）主要結果
        1. 非違規(guī)保代承接項目數(shù)量
        2. 非違規(guī)保代承接項目規(guī)模及收費
    （二）穩(wěn)健性檢驗
        1. 非違規(guī)保代執(zhí)業(yè)行為的變化是否是由于其執(zhí)業(yè)質量較差
        2. 其他穩(wěn)健性檢驗
    （三）進一步分析
        1. 保代個人從業(yè)經(jīng)驗的影響
        2. IPO市場活躍程度的影響
六、結論與啟示


【參考文獻】：
期刊論文
[1]券商聲譽、制度環(huán)境與IPO公司盈余管理[J]. 柳建華,孫亮,盧銳.  管理科學學報. 2017(07)
[2]上市公司虛假陳述與獨立董事監(jiān)管處罰——基于獨立董事個體視角的分析[J]. 辛清泉,黃曼麗,易浩然.  管理世界. 2013(05)



本文編號：3130198