證券監(jiān)管效率是國(guó)家強(qiáng)化金融監(jiān)管的核心�；�2004—2015年IPO及保薦代表人的數(shù)據(jù),探討了行政處罰對(duì)非違規(guī)保代的作用機(jī)理及"震懾"效應(yīng),考察行政處罰的效力和邊界。研究發(fā)現(xiàn),相對(duì)于其他保代,行政處罰后非違規(guī)保代承接IPO項(xiàng)目數(shù)量和收費(fèi)減少,但規(guī)模增大,說明行政處罰對(duì)非違規(guī)保代有"震懾"作用。進(jìn)一步的,當(dāng)保代個(gè)人從業(yè)經(jīng)驗(yàn)少、IPO市場(chǎng)活躍度低時(shí),"震懾"作用更加明顯。上述研究有助于拓展證券監(jiān)管理論的文獻(xiàn),并對(duì)強(qiáng)化金融監(jiān)管等有現(xiàn)實(shí)意義。 

【文章來源】：會(huì)計(jì)之友. 2019,(24)北大核心

【文章頁數(shù)】：10 頁

【文章目錄】：
一、引言
二、制度背景與文獻(xiàn)評(píng)述
    （一）制度背景
    （二）文獻(xiàn)評(píng)述
        1. 證券監(jiān)管的角度：基于法與金融視角的投資者保護(hù)理論文獻(xiàn)
        2. 保薦人的角度：券商作用的理論文獻(xiàn)
三、理論分析
四、研究設(shè)計(jì)
    （一）樣本選取與數(shù)據(jù)來源
    （二）實(shí)證模型與變量定義
        1. 行政處罰對(duì)非違規(guī)保代未來執(zhí)業(yè)行為的影響
        2. 行政處罰對(duì)非違規(guī)保代承接項(xiàng)目規(guī)模及收費(fèi)的影響
    （三）描述性統(tǒng)計(jì)
五、實(shí)證結(jié)果
    （一）主要結(jié)果
        1. 非違規(guī)保代承接項(xiàng)目數(shù)量
        2. 非違規(guī)保代承接項(xiàng)目規(guī)模及收費(fèi)
    （二）穩(wěn)健性檢驗(yàn)
        1. 非違規(guī)保代執(zhí)業(yè)行為的變化是否是由于其執(zhí)業(yè)質(zhì)量較差
        2. 其他穩(wěn)健性檢驗(yàn)
    （三）進(jìn)一步分析
        1. 保代個(gè)人從業(yè)經(jīng)驗(yàn)的影響
        2. IPO市場(chǎng)活躍程度的影響
六、結(jié)論與啟示


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]券商聲譽(yù)、制度環(huán)境與IPO公司盈余管理[J]. 柳建華,孫亮,盧銳.  管理科學(xué)學(xué)報(bào). 2017(07)
[2]上市公司虛假陳述與獨(dú)立董事監(jiān)管處罰——基于獨(dú)立董事個(gè)體視角的分析[J]. 辛清泉,黃曼麗,易浩然.  管理世界. 2013(05)



本文編號(hào)：3130198