本文基于偏微分方程從估值調(diào)整的角度研究了包含資產(chǎn)價格跳躍行為及隨機(jī)波動兩大風(fēng)險因素的金融衍生品交易合約的信用風(fēng)險問題。通過半復(fù)制法建立衍生品交易合約的對沖投資組合策略,根據(jù)FeynmenKac公式求解與估值調(diào)整相關(guān)的偏微分方程推導(dǎo)出估值調(diào)整計算模型并分解出信用估值調(diào)整計算表達(dá)式。信用估值調(diào)整計算模型是對交易對手違約風(fēng)險從估值調(diào)整角度的合理解釋,使得交易合約的定價進(jìn)一步貼近其真實價值,為信用風(fēng)險計算模型領(lǐng)域提供了新的研究思路。 

【文章來源】：上海金融. 2020,(11)北大核心CSSCI

【文章頁數(shù)】：6 頁

【文章目錄】：
一、引言
二、文獻(xiàn)綜述
三、模型假設(shè)
四、模型設(shè)計與理論分析
五、模型求解
六、結(jié)論與政策建議


【參考文獻(xiàn)】：
博士論文
[1]交易對手信用風(fēng)險研究[D]. 蔣昇.中國社會科學(xué)院研究生院 2013



本文編號：3192202