在帶有投資和紅利支付的離散時(shí)間更新風(fēng)險(xiǎn)模型中,公司通過控制紅利支付及風(fēng)險(xiǎn)投資和無風(fēng)險(xiǎn)投資的比例使股東破產(chǎn)前的累積貼現(xiàn)紅利期望達(dá)到最大.本文通過分析HJB方程和變換值函數(shù)的方法得到了最優(yōu)紅利與投資策略的計(jì)算方法,并利用壓縮映射和不動(dòng)點(diǎn)原理證明了變換函數(shù)最優(yōu)解的存在性.另外,為了顯著降低計(jì)算量本文也創(chuàng)新地提出一種最優(yōu)策略的隨機(jī)模擬方法,并證明模擬結(jié)果是真實(shí)值的相合估計(jì).最后使用Matlab軟件利用隨機(jī)模擬方法給出了一個(gè)數(shù)值計(jì)算實(shí)例,實(shí)例顯示這種新的隨機(jī)模擬方法是公司進(jìn)行紅利支付及投資決策的一個(gè)很好的可供參考的方法. 

【文章來源】：應(yīng)用概率統(tǒng)計(jì). 2020,36(03)北大核心CSCD

【文章頁數(shù)】：18 頁

【部分圖文】：

圖１?／ｘ?＝?１．０４，ａ２?＝?０．１時(shí)的最優(yōu)紅利策略??

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【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]含有期權(quán)的最優(yōu)投資與比例再保險(xiǎn)策略[J]. 傅毅,張寄洲,周翠.  系統(tǒng)工程學(xué)報(bào). 2015(02)
[2]一類稀疏風(fēng)險(xiǎn)模型的Gerber-Shiu函數(shù)和最優(yōu)紅利策略[J]. 趙金娥,李明,何樹紅.  應(yīng)用概率統(tǒng)計(jì). 2014(04)
[3]跳躍擴(kuò)散市場(chǎng)的最優(yōu)保險(xiǎn)投資決策[J]. 郭文旌,趙成國,袁建輝.  系統(tǒng)工程理論與實(shí)踐. 2011(04)
[4]基于隨機(jī)微分博弈的保險(xiǎn)公司最優(yōu)決策模型[J]. 羅琰,楊招軍.  保險(xiǎn)研究. 2010(08)



本文編號(hào)：3546501