房地產(chǎn)行業(yè)具有高負(fù)債的特點(diǎn),其經(jīng)營(yíng)的生命線就是銀行的貸款,其借款無(wú)法還清會(huì)對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生極大的負(fù)面影響。房地產(chǎn)公司的大部分貸款來(lái)自銀行,銀行成了積聚風(fēng)險(xiǎn)和進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)交易的天然場(chǎng)所,信用風(fēng)險(xiǎn)自然也是銀行的永恒話題,是金融機(jī)構(gòu)和監(jiān)管部門風(fēng)險(xiǎn)管理的主要對(duì)象和核心內(nèi)容。它直接影響到現(xiàn)代社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活的各個(gè)方面,也影響到一個(gè)國(guó)家的宏觀經(jīng)濟(jì)敏感政策和經(jīng)濟(jì)發(fā)展,甚至影響到整個(gè)全球經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定與協(xié)調(diào)發(fā)展。所以判斷企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)及進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制對(duì)銀行來(lái)說具有重要意義。該文以我國(guó)房地產(chǎn)上市公司作為研究對(duì)象,運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)管理的經(jīng)典模型即KMV模型來(lái)對(duì)我國(guó)房地產(chǎn)企業(yè)的違約風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行度量,探討其在我國(guó)的適用性,并以此作為銀行放貸的一種依據(jù),更好的進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理。KMV模型的運(yùn)用,為我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理提供了一種內(nèi)部評(píng)級(jí)方法,也對(duì)銀行是否給予客戶發(fā)放貸款具有參考意義。該文首先從宏觀和微觀的角度具體說明我國(guó)房地產(chǎn)信貸風(fēng)險(xiǎn)的影響因素及形成機(jī)理,指出房地產(chǎn)行業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)測(cè)度和管理是該文要解決的問題；其次從現(xiàn)行的不同風(fēng)險(xiǎn)度量技術(shù)和度量模型：CreditMetrics模型、KMV模型、CreditRisk+模型以及Credit Portfo... 

【文章來(lái)源】：天津財(cái)經(jīng)大學(xué)天津市

【文章頁(yè)數(shù)】：52 頁(yè)

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【文章目錄】：
內(nèi)容摘要
Abstract
第1章 導(dǎo)論
    1.1 研究目的、背景與意義
        1.1.1 本文的研究目的
        1.1.2 研究意義
    1.2 國(guó)內(nèi)外研究綜述
        1.2.1 國(guó)外研究綜述
        1.2.2 國(guó)內(nèi)研究綜述
    1.3 研究的內(nèi)容和方法
        1.3.1 課題主要研究?jī)?nèi)容
        1.3.2 采用的研究方法
    1.4 創(chuàng)新之處
第2章 房地產(chǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)形成機(jī)理
    2.1 房地產(chǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)的影響因素
        2.1.1 影響房地產(chǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)的宏觀因素
        2.1.2 影響房地產(chǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)的微觀因素
    2.2 房地產(chǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)形成機(jī)理具體分析
    2.3 我國(guó)房地產(chǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)管理存在的主要問題
第3章 KMV模型的構(gòu)建
    3.1 四種信用風(fēng)險(xiǎn)分析模型簡(jiǎn)單介紹及比較
    3.2 KMV模型的基本結(jié)構(gòu)
第4章 我國(guó)房地產(chǎn)上市公司信用狀況的實(shí)證分析
    4.1 KMV模型適用性分析
        4.1.1 上市公司選擇與模型假設(shè)
        4.1.2 分析計(jì)算過程與結(jié)果
        4.1.3 違約距離分析
    4.2 回歸分析
    4.3 實(shí)證結(jié)果與現(xiàn)實(shí)存在差異的原因分析
第5章 對(duì)策建議
參考文獻(xiàn)
后記



本文編號(hào)：3401222