我國(guó)外匯市場(chǎng)經(jīng)過(guò)十幾年的發(fā)展，取得了舉世矚目的成就，其在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的地位變得越來(lái)越重要。2005年7月21日，我國(guó)開(kāi)始實(shí)行以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)、參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有管理的浮動(dòng)匯率制度。從2005年下半年開(kāi)始，人民幣持續(xù)升值，股票市場(chǎng)持續(xù)牛市。匯率形成機(jī)制改革后，我國(guó)外匯市場(chǎng)波動(dòng)性如何，外匯市場(chǎng)對(duì)股票市場(chǎng)有無(wú)影響一時(shí)間成了理論界和大眾輿論的焦點(diǎn)問(wèn)題。正是在此背景之下，作者對(duì)該課題進(jìn)行了實(shí)證研究。本文在閱讀大量有關(guān)外匯市場(chǎng)與股票市場(chǎng)的文獻(xiàn)資料的基礎(chǔ)上，首先對(duì)該課題的研究歷史變革和現(xiàn)狀進(jìn)行了簡(jiǎn)要介紹，對(duì)國(guó)內(nèi)外專家學(xué)者的研究觀點(diǎn)和方法進(jìn)行了回顧，指出了以往研究中的特點(diǎn)和存在的問(wèn)題，為研究我國(guó)外匯市場(chǎng)波動(dòng)性以及外匯市場(chǎng)與股票市場(chǎng)之間的關(guān)系提供了理論借鑒。其次，根據(jù)我國(guó)外匯市場(chǎng)匯率數(shù)據(jù)和股票市場(chǎng)股價(jià)指數(shù)數(shù)據(jù)，本文運(yùn)用了多種計(jì)量方法對(duì)我國(guó)匯改后外匯市場(chǎng)波動(dòng)性以及外匯市場(chǎng)對(duì)股票市場(chǎng)的影響進(jìn)行了實(shí)證研究。通過(guò)廣義自回歸條件異方差模型對(duì)匯改后我國(guó)外匯市場(chǎng)波動(dòng)性進(jìn)行分析得出了匯改后我國(guó)外匯市場(chǎng)有效性得到加強(qiáng)，通過(guò)格蘭杰因果關(guān)系檢驗(yàn)、協(xié)整理論方法對(duì)我國(guó)外匯市場(chǎng)對(duì)股票市場(chǎng)的影響進(jìn)行研究得出了匯改后我國(guó)外匯市場(chǎng)... 

【文章來(lái)源】：東北財(cái)經(jīng)大學(xué)遼寧省

【文章頁(yè)數(shù)】：44 頁(yè)

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
ABSTRACT
第一章 導(dǎo)論
    第一節(jié) 本文的研究背景和研究意義
        一、本文的研究背景
        二、本文的理論價(jià)值和現(xiàn)實(shí)意義
    第二節(jié) 本文的寫(xiě)作特點(diǎn)和結(jié)構(gòu)安排
        一、本文的寫(xiě)作特點(diǎn)
        二、本文的主要內(nèi)容和結(jié)構(gòu)安排
第二章 理論回顧和模型介紹
    第一節(jié) 外匯市場(chǎng)波動(dòng)性的研究綜述
        一、國(guó)外學(xué)者的研究
        二、國(guó)內(nèi)學(xué)者的研究
    第二節(jié) 外匯市場(chǎng)波動(dòng)性對(duì)股票市場(chǎng)影響的研究綜述
        一、國(guó)外學(xué)者的觀點(diǎn)
        二、國(guó)內(nèi)學(xué)者的研究
    第三節(jié) 模型介紹
        一、ARCH模型
        二、GARCH模型
        三、EGARCH模型
第三章 匯改前后中國(guó)外匯市場(chǎng)波動(dòng)性的對(duì)比分析
    第一節(jié) 時(shí)間序列平穩(wěn)性檢驗(yàn)的基本思想
    第二節(jié) 匯改前中國(guó)外匯市場(chǎng)波動(dòng)性的實(shí)證分析
    第三節(jié) 匯改后中國(guó)外匯市場(chǎng)波動(dòng)性的實(shí)證分析
    第四節(jié) 實(shí)證結(jié)論的對(duì)比分析
第四章 匯改后中國(guó)外匯市場(chǎng)與股票市場(chǎng)關(guān)系的實(shí)證研究
    第一節(jié) 實(shí)證前的準(zhǔn)備工作
        一、指標(biāo)和數(shù)據(jù)的選取
        二、數(shù)據(jù)的處理
    第二節(jié) 基于格蘭杰因果關(guān)系檢驗(yàn)的實(shí)證
    第三節(jié) 基于協(xié)整檢驗(yàn)的實(shí)證
    第四節(jié) 研究結(jié)論
第五章 發(fā)展我國(guó)外匯市場(chǎng)的政策建議
    一、進(jìn)一步深化人民幣匯率形成機(jī)制的市場(chǎng)化進(jìn)程
    二、以漸進(jìn)方式開(kāi)放資本市場(chǎng)，逐步放寬人民幣匯率波動(dòng)的范圍
    三、適當(dāng)控制人民幣匯率波動(dòng)的頻率與幅度
    四、完善股票市場(chǎng)，建立金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管體系
參考文獻(xiàn)
后記


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
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