發(fā)布時(shí)間：2018-06-06 12:17

  本文選題：時(shí)變Copula + 動(dòng)態(tài)相關(guān)　； 參考：《數(shù)量經(jīng)濟(jì)技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究》2011年07期

【摘要】：運(yùn)用Copula模型研究金融變量之間的相關(guān)結(jié)構(gòu),是近年來(lái)金融分析中的一個(gè)熱點(diǎn),如何估計(jì)Copula模型中的時(shí)變參數(shù)則是一個(gè)重點(diǎn)和難點(diǎn)問(wèn)題。本文從非參數(shù)建模思想為切入點(diǎn),提出經(jīng)驗(yàn)分布函數(shù)—局部極大似然法(ECDF-LML)估計(jì)Copula函數(shù)中的時(shí)變參數(shù),研究了Copula模型參數(shù)是否時(shí)變的統(tǒng)計(jì)假設(shè)檢驗(yàn)問(wèn)題。最后通過(guò)大量隨機(jī)模擬研究驗(yàn)證了本文所提出的方法較DCC-MGARCH方法在刻畫(huà)隨機(jī)變量動(dòng)態(tài)相關(guān)性方面更具優(yōu)越性且很穩(wěn)健。
[Abstract]:Using Copula model to study the correlation structure between financial variables is a hot topic in financial analysis in recent years. How to estimate the time-varying parameters in Copula model is an important and difficult problem. Based on the idea of nonparametric modeling, an empirical distribution Function-Local maximum likelihood method (ECDF-LML) is proposed to estimate the time-varying parameters in Copula function. The statistical hypothesis test of whether the parameters of Copula model is time-varying is studied. Finally, a large number of stochastic simulation studies show that the proposed method is more robust than the DCC-MGARCH method in describing the dynamic correlation of random variables.
【作者單位】： 西南財(cái)經(jīng)大學(xué)統(tǒng)計(jì)學(xué)院;
【基金】：教育部人文社會(huì)科學(xué)研究項(xiàng)目(09XJA910001) 西南財(cái)經(jīng)大學(xué)“211工程三期”統(tǒng)計(jì)學(xué)重點(diǎn)學(xué)科建設(shè)項(xiàng)目的資助
【分類(lèi)號(hào)】：F224;F830

【參考文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前3條

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【共引文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

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本文編號(hào)：1986484