本文選題：事件研究法　切入點(diǎn)：正常收益模型　出處：《投資研究》2011年08期 　論文類型：期刊論文

【摘要】：本文采用事件研究法分別研究了"汶川地震"對(duì)我國金融板塊和四川板塊的影響。本文根據(jù)"汶川地震"的特點(diǎn)確定了估計(jì)窗和事件窗,選擇市場(chǎng)模型作為正常收益的估計(jì)模型,得到了各個(gè)板塊在事件窗內(nèi)的累積非正常收益并對(duì)其進(jìn)行了顯著性檢驗(yàn)。本文研究結(jié)果表明:"汶川地震"對(duì)我國金融板塊沒有顯著性影響;"汶川地震"對(duì)我國四川板塊的影響是四川板塊組合的累積非正常收益由顯著為正到顯著為負(fù)的變化過程。
[Abstract]:In this paper, the influence of Wenchuan earthquake on Chinese financial plate and Sichuan plate is studied by the method of event research, and the estimation window and event window are determined according to the characteristics of Wenchuan earthquake. Select the market model as the estimation model of normal income, The cumulative abnormal income of each plate in the event window is obtained and its significance is tested. The results of this paper show that "Wenchuan earthquake" has no significant influence on Chinese financial plate, and "Wenchuan earthquake" has no significant effect on Chinese financial sector. The influence of Sichuan plate is the change process of cumulative abnormal income of Sichuan plate combination from significant positive to significant negative.
【作者單位】： 華東理工大學(xué)商學(xué)院;廈門大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院;中國人民大學(xué)財(cái)政金融學(xué)院;
【基金】：國家杰出青年科學(xué)基金(70825003)的資助
【分類號(hào)】：F224;F832.51

【參考文獻(xiàn)】

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【共引文獻(xiàn)】

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2 劉q，

本文編號(hào)：1575231