如何提高資本充足率進(jìn)而緩解融資壓力一直以來都是銀行業(yè)的重要話題,銀行作為金融體系的穩(wěn)定器,融資情況更是關(guān)系到整個(gè)金融行業(yè)的穩(wěn)定和發(fā)展。優(yōu)先股融資作為一種嘗試,有利于滿足監(jiān)管要求,減輕銀行普通股股權(quán)融資壓力,增強(qiáng)銀行的可持續(xù)發(fā)展能力,對(duì)于維持我國經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定具有重要意義。優(yōu)先股在西方國家已經(jīng)有一百多年的發(fā)展歷史,在國外各個(gè)行業(yè)都得到了廣泛運(yùn)用,然而在我國由于最初并沒有明確的法律制度規(guī)定、經(jīng)濟(jì)環(huán)境的不穩(wěn)定,再加上本身兼具股權(quán)和債權(quán)的性質(zhì),其發(fā)展并不是一帆風(fēng)順的。2014年3月證監(jiān)會(huì)發(fā)布《優(yōu)先股試點(diǎn)管理辦法》,將優(yōu)先股制度首先引入我國銀行業(yè),優(yōu)先股開始被銀行業(yè)青睞。2014年10月31日,中國農(nóng)業(yè)銀行公開發(fā)行第一期優(yōu)先股400億,11月13日完成優(yōu)先股首次發(fā)行,成為我國資本市場上第一家成功發(fā)行優(yōu)先股并掛牌工作的商業(yè)銀行。本文研究的主要問題有:農(nóng)行為何要選擇優(yōu)先股而不是其他的融資方式?農(nóng)行如何利用優(yōu)先股來進(jìn)行融資?優(yōu)先股融資利弊體現(xiàn)在什么方面?通過該個(gè)例得出啟示和建議,給商業(yè)銀行融資問題帶來思考。本文的研究思路為:以中國農(nóng)業(yè)銀行為研究對(duì)象,深入分析農(nóng)業(yè)銀行優(yōu)先股融資動(dòng)因和經(jīng)濟(jì)效果,對(duì)該優(yōu)先股進(jìn)行客... 

【文章來源】：廣東工業(yè)大學(xué)廣東省

【文章頁數(shù)】：74 頁

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【部分圖文】：

圖４－２商業(yè)銀行資本構(gòu)成圖??Ｆｉｕｒｅ４－２?Ｃａｉｔａｌ?ｓｔｒｕｃｔｕｒｅ?ｏｆ?ｃｏｍｍｅｒｃｉａｌ?ｂａｎｋｓ??

中國農(nóng)業(yè)銀行優(yōu)先股融資動(dòng)因及綾濟(jì)致果分析???巴塞爾協(xié)議ｍ草案規(guī)定：商業(yè)銀行的最低資本金比率會(huì)有所提高，核心一級(jí)資??本比率將從２％提升到４．５％，與此同時(shí)由核心一級(jí)資本和其他一級(jí)資本組成的一級(jí)??資本充足率也提高了兩個(gè)百分點(diǎn)，另外草案還要求銀行在經(jīng)濟(jì)上行情況下計(jì)提資本??緩沖，來應(yīng)對(duì)在經(jīng)濟(jì)下行時(shí)期可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)，也就是所謂的“逆周期資本緩沖”。??根據(jù)規(guī)定銀行在巴塞爾協(xié)議的要求下對(duì)資本比率的要求進(jìn)行考慮，發(fā)現(xiàn)總資本充足??率最低需要達(dá)到８％，一級(jí)資本充足率的最低要求為６％，如圖４－３所示。??＼?＊肩＿資＼?＼?■存資本＼＼鋨心一緩資＼＼?一Ｈ資事＼?＼總資奉＼??＞本《沖?緩沖?＞＞?事Ｊｔ足率?＞?究足率?充足串??／?（０－２．３％）／?／?（２．５％）?／／?（４３％）?／／?（ｉ％）?／?／?（８％）?／??吸收損失的順序???＞??圖４－３巴塞爾協(xié)議對(duì)商業(yè)銀行最低資本比率的要求??Ｆｉｇｕｒｅ４－３?Ｔｈｅ?ｒｅｑｕｉｒｅｍｅｎｔｓ?ｏｆ?Ｂａｓｅｌ?Ａｃｃｏｒｄ?ｏｎ?ｔｈｅ?ｍｉｎｉｍｕｍ?ｃａｐｉｔａｌ?ｒａｔｉｏ?ｏｆ?ｃｏｍｍｅｒｃｉａｌ??ｂａｎｋｓ??資料來源：本文根據(jù)《巴塞爾協(xié)議ｍ》整理??我國監(jiān)管部門順應(yīng)巴塞爾委員會(huì)的要求，在巴塞爾協(xié)議的基礎(chǔ)上制定了更加嚴(yán)??格的規(guī)定，希望通過新的資本監(jiān)管制度，加強(qiáng)銀行資本監(jiān)管和防范風(fēng)險(xiǎn)的能力。其??中最為關(guān)鍵的是銀監(jiān)會(huì)和證監(jiān)會(huì)聯(lián)合頒布了《關(guān)于商業(yè)銀行發(fā)行優(yōu)先股補(bǔ)充以及資??本的指導(dǎo)意見》，當(dāng)時(shí)正值新《商業(yè)銀行資本管理辦法》完成修訂、施行滿一年，??Ｘｔ國內(nèi)商業(yè)銀行施加的“緊箍咒”已逐步顯現(xiàn)（王一鳴，２０１８）?ｔ４紀(jì)商業(yè)銀行資本金??壓力持續(xù)增加

２８?２２?－０．３５６３７６０７１??１０?－０．１８３４１１９８９?２３?－０．３４６５２２０１７??１１?－０．２１９５９６９４４?２４?－０．３６８３３１３７４??１２?－０．２２９６７２４５９?２５?－０．３６６７０６２７８??１３?－０．２０８４７４２６９??數(shù)據(jù)來源：本文根據(jù)國泰安數(shù)據(jù)庫測算??０．２??；－Ｌ????１?Ｖ＾Ｓ６?７?９?１１?１３?１５?１７?１９?２１?２３?２５??０１??。２??。３??－０．４??圖４－９農(nóng)行優(yōu)先股發(fā)行后兩年的ＢＨＡＲ變化折線圖??４１??


本文編號(hào)：3541524