本文關鍵詞：三叉樹模型下美式認股權證的定價，，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

【摘要】：探討建立在Black-Scholes定價模型基礎上,充分考慮定價問題中利率的隨機性,利用三叉樹定價模型方法結(jié)合美式期權的定價模型,得到美式認股權證價格的遞推公式,以及帶回購的、除權除息的美式權證定價的遞推公式,為債轉(zhuǎn)股問題的研究奠定基礎.
【作者單位】： 哈爾濱師范大學;
【關鍵詞】： 三叉樹模型 美式權證 帶回購權證 除權除息 公司
【基金】：國家自然科學基金項目(11471091)
【分類號】：F224;F831.51
【正文快照】： 0引言作為現(xiàn)代金融創(chuàng)新中一種被普遍運用的衍生工具,權證以其融資便利、對沖風險、高杠桿性等優(yōu)點普遍受投資者和上市公司的青睞.并且,隨著金融市場的日新月異、不斷完善和發(fā)展,權證和債券等金融工具的組合也創(chuàng)造出很多具有不同風險收益特征的金融產(chǎn)品.因此,權證成為了新興市

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本文編號：412827