基于辛普森公式的美式期權(quán)定價(jià)最優(yōu)實(shí)施邊界新算法

發(fā)布時(shí)間：2017-08-30 13:06

本文關(guān)鍵詞：基于辛普森公式的美式期權(quán)定價(jià)最優(yōu)實(shí)施邊界新算法

【摘要】：美式期權(quán)定價(jià)問題歸結(jié)為最優(yōu)實(shí)施邊界問題,最優(yōu)實(shí)施邊界適合非線性第二類Volterra積分方程。研究了積分方程的求解問題,提出了基于復(fù)合辛普森方法的不動(dòng)點(diǎn)迭代格式,分析了格式的代數(shù)精度,并進(jìn)行了最優(yōu)實(shí)施邊界的模擬,結(jié)果驗(yàn)證了方法的有效性,為實(shí)際應(yīng)用提供了理論基礎(chǔ)。
【作者單位】：太原工業(yè)學(xué)院理學(xué)系;
【關(guān)鍵詞】： 辛普森方法 Volterra積分方程 美式期權(quán) 最優(yōu)實(shí)施邊界
【基金】：山西省自然科學(xué)基金資助項(xiàng)目(2011011002-3) 山西省高等學(xué)校教學(xué)改革項(xiàng)目(J2015118)
【分類號(hào)】：O241
【正文快照】： 21世紀(jì)的今天,世界各地聯(lián)系越來越緊密,科技快速發(fā)展,世界經(jīng)濟(jì)面臨各種挑戰(zhàn),金融風(fēng)險(xiǎn)管理俞加重要。期權(quán)是風(fēng)險(xiǎn)管理的重要工具,合理定價(jià)成為關(guān)鍵。眾所周知,美式期權(quán)定價(jià)是在Black-Scholes[1]框架下的自由邊界問題,美式期權(quán)定價(jià)關(guān)鍵取決于最優(yōu)實(shí)施邊界的精確計(jì)算,美式期權(quán)定價(jià)

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本文編號(hào)：759453

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