本文關(guān)鍵詞：基于CVaR的標(biāo)普500指數(shù)期貨風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警研究

  更多相關(guān)文章： 指數(shù)期貨 風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警 風(fēng)險(xiǎn)度量 CVaR方法

【摘要】：標(biāo)普500指數(shù)期貨(SP500)是世界發(fā)展比較成熟的期貨。本文以之為研究對(duì)象,通過建立基于CVaR方法的預(yù)警體系進(jìn)行預(yù)警,并且通過對(duì)滬深300與SP500指數(shù)期貨的對(duì)比研究,發(fā)現(xiàn)兩者具有的共同的統(tǒng)計(jì)特征。此外,在對(duì)該模型及風(fēng)險(xiǎn)度量方法進(jìn)行模型驗(yàn)證的結(jié)果上發(fā)現(xiàn),由于受到滬深300指數(shù)期貨歷史數(shù)據(jù)不足的限制,該模型的長(zhǎng)期方差及短期方程中存在不顯著的系數(shù),但是CVaR對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的度量仍然是有效的。
【作者單位】： 哈爾濱工業(yè)大學(xué)經(jīng)濟(jì)系;
【關(guān)鍵詞】： 指數(shù)期貨 風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警 風(fēng)險(xiǎn)度量 CVaR方法
【基金】：中央高效基本科研業(yè)務(wù)費(fèi)專項(xiàng)資金資助(項(xiàng)目編號(hào)HIT.HSS.201106) 哈爾濱工業(yè)大學(xué)九八五三期后備學(xué)科帶頭人項(xiàng)目支持
【分類號(hào)】：F224;F713.35
【正文快照】： 一、研究背景作為重要的金融衍生產(chǎn)品之一的股指期貨,從理論上講雖然可以規(guī)避系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn),但是由于其自身設(shè)計(jì)的特殊性,又使其面臨著更為明顯的外溢風(fēng)險(xiǎn)�？v觀股指期貨的發(fā)展歷程,從巴林銀行的倒閉到法國興業(yè)銀行案,都警示我們應(yīng)加快建立起股指期貨風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制。國內(nèi)學(xué)者對(duì)于條

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中國碩士學(xué)位論文全文數(shù)據(jù)庫 前10條

1 錢多;基于條件風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值法的標(biāo)普500指數(shù)期貨風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警研究[D];哈爾濱工業(yè)大學(xué);2011年

2 楊麗蓉;出入境貨物風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)設(shè)計(jì)與實(shí)現(xiàn)[D];電子科技大學(xué);2011年

3 樓海濤;商業(yè)銀行并購失敗風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警研究[D];浙江大學(xué);2011年

4 王皓白;信托投資公司風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警及風(fēng)險(xiǎn)管理研究[D];浙江工業(yè)大學(xué);2004年

5 王國棟;商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)研究[D];河海大學(xué);2004年

6 馮雪;我國商業(yè)銀行經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警研究[D];大連理工大學(xué);2005年

7 石曉雷;我國商業(yè)銀行并購貸款風(fēng)險(xiǎn)管理研究[D];蘭州理工大學(xué);2011年

8 蘇晨;推廣的G-期望的表示[D];山東大學(xué);2010年

9 于霞;我國企業(yè)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警管理研究[D];天津財(cái)經(jīng)學(xué)院;2004年

10 王露璐;中國股市風(fēng)險(xiǎn)度量方法研究——VaR在中國股市風(fēng)險(xiǎn)度量中的應(yīng)用[D];西南石油學(xué)院;2004年

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本文編號(hào)：642630