本文關鍵詞：基于Wang Transform的期權定價問題的研究

  更多相關文章： 分數(shù)布朗運動 Wang transform 期權定價 跳擴散

【摘要】：期權定價是數(shù)理金融的核心問題之一,而期權定價的里程碑是Black-Scholes-Merton公式.但是這個公式成立的一個重要假設是標的資產(chǎn)服從幾何布朗運動,而現(xiàn)實中絕大多數(shù)情況下標的資產(chǎn)并不服從幾何布朗運動,卻與分數(shù)布朗運動的特性更為符合.縱觀以往,關于分數(shù)布朗運動下期權定價的研究方法主要有保險精算定價和擬鞅下的定價.本文采用一種新的定價方法,即基于Wang transform對其進行定價Wang transform是Shaun S.Wang根據(jù)一個變形函數(shù)對金融和保險風險的定價提出的一個廣泛的框架,它來源于Buhlmann的經(jīng)濟均衡定價Wang用Choquet積分對風險進行定價.本文首先基于Wang tr-ansform對分數(shù)布朗運動下歐式看漲期權進行定價,然后對上限型買權和兩值期權兩種新型期權定價,比較Wang transform與測度變換之間的聯(lián)系,最后對跳擴散和分數(shù)布朗運動共同驅動下的期權定價.
【關鍵詞】：分數(shù)布朗運動 Wang transform 期權定價 跳擴散
【學位授予單位】：河北工業(yè)大學
【學位級別】：碩士
【學位授予年份】：2015
【分類號】：F224;F830.9
【目錄】：

• 摘要4-5
• ABSTRACT5-8
• 第一章 緒論8-12
• 1.1 研究背景8
• 1.2 問題的提出8-9
• 1.3 文獻綜述9-11
• 1.4 本文的主要結構和內容11-12
• 第二章 預備知識12-14
• 第三章 基于Wang transform的分數(shù)布朗運動驅動下的期權定價14-25
• 3.1 模型建立14-16
• 3.2 歐式看漲期權定價16-19
• 3.3 上限型買權和兩值期權定價19-22
• 3.4 Wang transform與測度變換22-25
• 第四章 基于Wang transform的分數(shù)跳擴散驅動下的期權定價25-29
• 4.1 模型建立25-26
• 4.2 分數(shù)跳擴散期權定價26-29
• 第五章 結論29-30
• 參考文獻30-33
• 致謝33

【相似文獻】

中國期刊全文數(shù)據(jù)庫 前10條

1 梅國平;障礙期權定價的擴展研究[J];當代財經(jīng);2000年12期

2 盧俊 ,張建剛;影響股票期權定價的五個因素[J];經(jīng)濟研究參考;2000年15期

3 陳占鋒,章珂;期權定價原理的數(shù)理邏輯探析[J];中國管理科學;2001年02期

4 肖慶憲,茆詩松;匯率模型與期權定價[J];應用概率統(tǒng)計;2002年01期

5 商金和;期權定價—數(shù)學在金融行業(yè)中的應用淺議[J];新疆石油教育學院學報;2002年02期

6 蘭蓉 ,徐彌榆;計算機輔助期權定價過程[J];中國金融電腦;2003年03期

7 劉文娟;孫寧華;;百年期權定價[J];科技情報開發(fā)與經(jīng)濟;2006年04期

8 施海;;期權定價法的應用[J];市場論壇;2006年03期

9 傅強;喻建龍;;再裝期權定價及其在經(jīng)理激勵中的應用[J];商業(yè)研究;2006年11期

10 張東;鹿長余;;廣義歐式加權算術平均價格一攬子期權定價[J];上海金融學院學報;2007年05期

中國重要會議論文全文數(shù)據(jù)庫 前10條

1 鄧東雅;馬敬堂;單悅;;美式勒式期權定價及其應用價值研究[A];第六屆（2011）中國管理學年會論文摘要集[C];2011年

2 梅雨;馬路安;何穗;;具有隨機壽命的兩值期權定價[A];第四屆中國不確定系統(tǒng)年會論文集[C];2006年

3 陳黎明;易衛(wèi)平;;期權定價新思路:量子金融觀點[A];第八屆中國管理科學學術年會論文集[C];2006年

4 徐建強;彭錦;;模糊彩虹期權定價[A];第二屆中國智能計算大會論文集[C];2008年

5 韓立巖;鄭承利;;期權定價中的非統(tǒng)一理性與模糊測度[A];中國系統(tǒng)工程學會模糊數(shù)學與模糊系統(tǒng)委員會第十一屆年會論文選集[C];2002年

6 趙中秋;李金林;;基于期權定價思想的績效評估與組合動態(tài)管理方法設計[A];第七屆北京青年科技論文評選獲獎論文集[C];2003年

7 林建華;王世柱;馮敬海;;隨機利率下的期權定價[A];2001年中國管理科學學術會議論文集[C];2001年

8 朱玉旭;黃潔綱;徐紀良;;連續(xù)交易保值與期權定價[A];管理科學與系統(tǒng)科學進展——全國青年管理科學與系統(tǒng)科學論文集（第4卷）[C];1997年

9 戴蘭若;高金伍;;基于指數(shù)O-U模型的不確定期權定價[A];第十一屆中國不確定系統(tǒng)年會、第十五屆中國青年信息與管理學者大會論文集[C];2013年

10 田萍;張屹山;;基于中國股市的期權定價模型初探[A];21世紀數(shù)量經(jīng)濟學（第5卷）[C];2004年

中國重要報紙全文數(shù)據(jù)庫 前3條

1 趙美;期權定價的4大影響因素[N];財會信報;2005年

2 周洛華;現(xiàn)時不宜推出股票期權[N];中國保險報;2005年

3 長城偉業(yè)北京營業(yè)部 王小方;中國和印度：交易系統(tǒng)供應商爭奪的目標[N];期貨日報;2007年

中國博士學位論文全文數(shù)據(jù)庫 前10條

1 秦洪元;交易成本/交易限制下的期權定價[D];廈門大學;2008年

2 馮廣波;期權定價有關問題的探討[D];中南大學;2002年

3 李亞瓊;擴展的歐式期權定價模型研究[D];湖南大學;2009年

4 孫超;帶交易成本的新式期權定價問題及算法[D];浙江大學;2006年

5 韓繼光;非完全市場中的期權定價[D];中國科學技術大學;2010年

6 李英華;基于熵樹模型的期權定價研究[D];大連理工大學;2013年

7 唐勇;基于時變波動率的期權定價與避險策略研究[D];上海交通大學;2009年

8 趙金實;引進期權定價三因素的供應鏈協(xié)調機制研究[D];上海交通大學;2008年

9 徐惠芳;期權定價：模型校準、近似解與數(shù)值計算[D];復旦大學;2010年

10 汪劉根;含有跳違約風險的常彈性方差模型下的期權定價研究[D];浙江大學;2010年

中國碩士學位論文全文數(shù)據(jù)庫 前10條

1 靳大力;高維資產(chǎn)組合期權定價探究[D];蘭州財經(jīng)大學;2015年

2 陳守濤;上證50ETF期權定價研究[D];蘇州大學;2015年

3 方澤;股票期權定價的影響因素研究[D];安徽財經(jīng)大學;2015年

4 韓旖桐;基于Black-Scholes方程反問題的期權定價波動率研究[D];哈爾濱工業(yè)大學;2015年

5 馮春曉;基于WENO方法的期權定價研究[D];中國礦業(yè)大學;2015年

6 李旭珂;雙指數(shù)跳擴散過程下歐式外匯期權定價的FFT方法[D];中國礦業(yè)大學;2015年

7 馬曉玲;基于Wang Transform的期權定價問題的研究[D];河北工業(yè)大學;2015年

8 趙春成;冪型障礙期權定價研究[D];河北工業(yè)大學;2015年

9 王繼紅;含交易方違約風險的交換期權定價[D];新疆大學;2008年

10 孫紅印;用Petrov-Galerkin方法解決一類期權定價問題[D];天津財經(jīng)大學;2011年

，

本文編號：573327