采用量子力學中的費曼路徑積分方法,推導出了更符合市場一般化情形的隨機波動率股指期權定價模型.在此基礎上,以恒指期權為例進行實證研究預測30天的期權價格,同時將Heston模型作為對照組,并進行穩(wěn)健性檢驗.研究結果表明,本文構建的股指期權定價模型通過求解費曼定價核的數(shù)值解,進而在線性算法上直接實現(xiàn)股指期權價格的預測,相比于Heston模型利用特征函數(shù)的方法,不論是在相同到期日不同執(zhí)行價格下還是在相同執(zhí)行價格不同到期日下,定價精度顯著提高.費曼路徑積分作為量子金融的主要方法,本文的研究將為其進一步應用于金融衍生品定價提供參考. 

【文章來源】：物理學報. 2019,68(20)北大核心EISCICSCD

【文章頁數(shù)】：13 頁

【參考文獻】：
期刊論文
[1]基于MCMC方法的金融貝葉斯半?yún)?shù)隨機波動模型研究[J]. 楊愛軍,蔣學軍,林金官,劉曉星.  數(shù)理統(tǒng)計與管理. 2016(05)
[2]我國股指期權的非參數(shù)修正定價研究[J]. 樊鵬英,陳敏.  價格理論與實踐. 2014(10)
[3]經(jīng)典金融理論的困境與金融物理學研究的興起[J]. 王鵬,魏宇.  管理科學學報. 2014(09)
[4]股指期權定價的非參數(shù)數(shù)值方法研究[J]. 韓立巖,葉浩,李偉.  中國管理科學. 2012(01)
[5]基于BP神經(jīng)網(wǎng)絡的S&P500指數(shù)期權定價[J]. 譚朵朵.  統(tǒng)計與信息論壇. 2008(11)
[6]基于量子二項式模型的實物期權估值算法[J]. 陳黎明,邱菀華.  中國管理科學. 2007(01)
[7]量子金融的意義[J]. 陳澤乾.  數(shù)學物理學報. 2003(01)



本文編號：3571170