發(fā)布時間：2017-03-31 01:18

  本文關鍵詞：趨勢跟蹤系統(tǒng)在證券投資管理中的應用研究，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

【摘要】：中國證券交易所自成立以來,中國股市經(jīng)歷過多次的牛市和熊市轉換。而投資者有穩(wěn)定盈利的比例并不高,這與投資者沒有一套簡單實用并堅持的投資方法有關。要想獲得持續(xù)穩(wěn)定的盈利,有很多有效的投資辦法可以遵循,人們熟知的理論有價值投資理論、技術分析理論、現(xiàn)代投資理論、趨勢跟蹤理論等。本研究選擇趨勢跟蹤理論作為研究的對象,用編寫的交易系統(tǒng),實現(xiàn)移動平均線、唐奇安通道、定時退出唐奇安通道、布林通道的趨勢跟蹤策略,利用這幾個交易策略分別對上證指數(shù)、創(chuàng)業(yè)板指數(shù)、中小板指數(shù)進行模擬交易,得出的交易結果和指標證明了移動平均線策略和布林通道在中國證券市場效果良好,而唐奇安通道策略、定時退出唐奇安通道策略效果不佳。依據(jù)測試的結果建立了一套趨勢跟蹤策略交易系統(tǒng),并對系統(tǒng)參數(shù)進行了優(yōu)化。用歷史數(shù)據(jù)對該交易系統(tǒng)進行分段測試,確認了該交易系統(tǒng)的有效性。本研究將驗證過的趨勢跟蹤交易系統(tǒng)應用于ETF的測試,得出了理想的結果,證明了此策略應用于實際的可行性。本文的研究是對趨勢跟蹤和交易系統(tǒng)的一種探索,希望能為投資者的投資決策提供參考,為我國量化交易和程式化交易的發(fā)展提供一種思路。
【關鍵詞】：趨勢跟蹤 交易系統(tǒng) 程式化交易 移動平均線
【學位授予單位】：華東理工大學
【學位級別】：碩士
【學位授予年份】：2016
【分類號】：F832.51
【目錄】：

• 摘要5-6
• Abstract6-10
• 第1章 緒論10-12
• 1.1 研究背景和意義10
• 1.2 研究目的10-11
• 1.3 研究問題11-12
• 第2章 文獻綜述與基礎理論12-18
• 2.1 趨勢跟蹤理論概述12-16
• 2.1.1 技術分析原理12
• 2.1.2 趨勢交易原理12-13
• 2.1.3 趨勢跟蹤策略簡介13-14
• 2.1.4 移動平均線簡介14-16
• 2.2 交易系統(tǒng)簡介16-17
• 2.3 趨勢跟蹤策略的最新進展17-18
• 第3章 趨勢跟蹤系統(tǒng)研究18-33
• 3.1 交易策略的基本問題18-19
• 3.1.1 市場選擇18
• 3.1.2 用于測試的歷史數(shù)據(jù)18-19
• 3.1.3 指標價格的選擇19
• 3.1.4 交易成本19
• 3.2 交易策略的要素19-21
• 3.2.1 進場方法20
• 3.2.2 出場方法20
• 3.2.3 止損條件20
• 3.2.4 倉位管理20-21
• 3.3 趨勢跟蹤策略種類21-22
• 3.3.1 移動均線21
• 3.3.2 唐奇安通道21-22
• 3.3.3 定時退出唐奇安通道22
• 3.3.4 布林通道22
• 3.4 績效指標22-26
• 3.4.0 回報的量化22-23
• 3.4.1 風險的量化23-24
• 3.4.2 風險與回報的綜合指標24
• 3.4.3 其他統(tǒng)計數(shù)據(jù)24-26
• 3.5 交易系統(tǒng)的設計26-33
• 3.5.1 軟件開發(fā)工具26-27
• 3.5.2 系統(tǒng)的整體架構27-28
• 3.5.3 跨平臺設計28-29
• 3.5.4 模塊的設計29-30
• 3.5.5 功能的可擴展性30-31
• 3.5.6 分析結果的輸出31
• 3.5.7 系統(tǒng)的局限31-32
• 3.5.8 系統(tǒng)功能的展望32-33
• 第4章 結果與討論33-47
• 4.1 模擬交易結果33-39
• 4.1.1 統(tǒng)計數(shù)據(jù)33-37
• 4.1.2 凈值曲線37-39
• 4.2 結果分析39-42
• 4.2.1 趨勢跟蹤策略的有效性39-40
• 4.2.2 趨勢跟蹤策略的選擇40
• 4.2.3 策略有效性的原理40-42
• 4.3 參數(shù)優(yōu)化與分段測試42-45
• 4.3.1 適當優(yōu)化參數(shù)42-43
• 4.3.2 防止過度擬合43
• 4.3.3 分段測試43-45
• 4.4 研究結果的應用45-47
• 4.4.1 趨勢跟蹤策略在ETF上的應用45-46
• 4.4.2 系統(tǒng)應用面對的困難46
• 4.4.3 模仿效應與系統(tǒng)失效風險46-47
• 第5章 結論與展望47-50
• 5.1 結論47
• 5.2 研究特色與貢獻47
• 5.3 研究局限47-48
• 5.4 未來研究展望48-50
• 5.4.1 市場周期與板塊切換研究48
• 5.4.2 風險與資金管理48
• 5.4.3 使用多個不同系統(tǒng)48
• 5.4.4 趨勢跟蹤策略在其他市場的應用48-50
• 參考文獻50-53
• 致謝53-54
• 卷內備考表54

【參考文獻】

中國期刊全文數(shù)據(jù)庫 前6條

1 熊熊;張博洋;張永杰;付琳惠;;程序化交易系統(tǒng)的檢測與優(yōu)化體系[J];科學決策;2013年08期

2 簡清明;曾黃麟;;基于移動平均線組合和支持向量機的股市趨勢研究[J];計算機應用與軟件;2011年12期

3 池麗旭;莊新田;;投資者的非理性行為偏差與止損策略——處置效應、參考價格角度的實證研究[J];管理科學學報;2011年10期

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5 湯凌冰;盛煥燁;湯凌霄;;Forecasting of Stock Returns by Using Manifold Wavelet Support Vector Machine[J];Journal of Shanghai Jiaotong University(Science);2010年01期

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中國碩士學位論文全文數(shù)據(jù)庫 前1條

1 李子睿;量化投資交易策略研究[D];天津大學;2013年

  本文關鍵詞：趨勢跟蹤系統(tǒng)在證券投資管理中的應用研究，，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

本文編號：278557