隨著我國(guó)金融市場(chǎng)化改革進(jìn)程的不斷推進(jìn),市場(chǎng)約束作為對(duì)監(jiān)管部門(mén)監(jiān)管的補(bǔ)充,在金融監(jiān)管領(lǐng)域發(fā)揮著越來(lái)越重要的作用�；谑袌�(chǎng)約束能夠改善銀行效率的理論,同時(shí)考慮到我國(guó)銀行業(yè)發(fā)展的特殊性,本文從存款人的市場(chǎng)約束的視角,研究其對(duì)銀行成本效率的影響,具有一定的理論和現(xiàn)實(shí)意義。文章首先通過(guò)對(duì)相關(guān)文獻(xiàn)進(jìn)行梳理,進(jìn)而厘清存款人的市場(chǎng)約束對(duì)銀行成本效率的影響機(jī)理。其次,由于成本效率無(wú)法直接獲取,本文依據(jù)中介法和CAMEL評(píng)級(jí)理論對(duì)投入產(chǎn)出的指標(biāo)進(jìn)行選取,構(gòu)建了包含“壞”產(chǎn)出——不良貸款率的DEA模型,從而測(cè)度出考慮了風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)的銀行成本效率。最后,將DEA模型度量出的成本效率作為被解釋變量,選取了存款人的價(jià)格約束、數(shù)量約束兩類(lèi)解釋變量,選取了政府完全隱性保險(xiǎn)、信息披露和銀行規(guī)模三個(gè)控制變量,基于2008—2016年間的59家樣本銀行數(shù)據(jù),實(shí)證檢驗(yàn)了存款人的市場(chǎng)約束對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行成本效率的影響。實(shí)證結(jié)果表明:存款價(jià)格約束和個(gè)人定期存款數(shù)量約束的市場(chǎng)行為,能夠激勵(lì)樣本銀行提升其成本效率;與個(gè)人定期存款的市場(chǎng)約束效應(yīng)不同,公司定期存款并沒(méi)有對(duì)樣本銀行成本效率發(fā)揮有效的約束作用;政府完全隱性保險(xiǎn)不利于樣本銀行成本效... 

【文章來(lái)源】：南京信息工程大學(xué)江蘇省

【文章頁(yè)數(shù)】：53 頁(yè)

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【部分圖文】：

圖１．１存款人的市場(chǎng)約束對(duì)銀行成本效率的影響研究技術(shù)路線(xiàn)圖??１．５創(chuàng)新點(diǎn)與不足??１．５．１主要?jiǎng)?chuàng)新點(diǎn)??

督（Ｍａｒｋｅｔ?Ｍｏｎｉｔｏｒｉｎｇ）和市場(chǎng)影響（Ｍａｒｋｅｔ?Ｉｎｆｌｕｅｎｃｅ）。鑒于此，本文在他們的存款人市??場(chǎng)約束作用過(guò)程圖的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步演化出存款人的市場(chǎng)約束對(duì)銀行成本效率的作用過(guò)??程圖，詳見(jiàn)圖２．１。??市場(chǎng)監(jiān)督?市場(chǎng)影響??？？Ａ存款銀行增加風(fēng)／Ｉ存款銀行成本效＾＼??Ｖ?承擔(dān)?ｉ?Ｉ?提升?Ｊ??Ｖ?ｉ?Ｖ??ｙ??：Ｂ信息披露丨??—??Ｃ風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)：?＞?價(jià)格？約束Ｆ要求更高；??－－?，ｒ?＾的利率水平ｎ?????－????－－?］?！?！??Ｙ???Ｅ存獻(xiàn)人發(fā)現(xiàn)丨?！?ＴＪ?＾??Ｉ?ＤｌＳＷＭｆｆ］存款銀行増加Ｍ－?‘?Ｉ??｜＿＿＿＿＿—＿＿堡險(xiǎn)—：丨風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)丨?ｉ?．．．．．?＾?少順棚Ｉ??．?＾?Ｇ取回或減＾＿??；數(shù)量約束：少存款ｆ??：?－?－－??圖２．１存款人的市場(chǎng)約束對(duì)銀行成本效率的作用過(guò)程圖??（１）市場(chǎng)監(jiān)督??在存款人的市場(chǎng)約束中，市場(chǎng)監(jiān)督是指存款人正確地評(píng)價(jià)銀行風(fēng)險(xiǎn)，并以此為依據(jù)??進(jìn)行銀行存款定價(jià)或與銀行進(jìn)行交易。圖２．１的左側(cè)即為市場(chǎng)監(jiān)督的過(guò)程。在Ａ點(diǎn)，存??１６??

由圖３．１可以看出，在樣本期間國(guó)有五大行的成本效率要遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于其他兩類(lèi)銀行和??業(yè)總體水平。國(guó)有商業(yè)銀行能夠保持較高的成本效率，除了得益于它的規(guī)模效應(yīng)以??股份制改革的成效也不斷顯現(xiàn)。然而，國(guó)有商業(yè)銀行在樣本年限間的成本效率走勢(shì)??相對(duì)較為平穩(wěn)，但呈明顯的下降趨勢(shì)。這就表明，在利率自由化和金融市場(chǎng)化改革??中，國(guó)有商業(yè)銀行的地位也將受到?jīng)_擊。國(guó)有商業(yè)銀行只有不斷認(rèn)清市場(chǎng)形勢(shì)，尋??破，才能保持自身的優(yōu)勢(shì)地位并承擔(dān)起維護(hù)我國(guó)金融穩(wěn)定，拉動(dòng)我國(guó)銀行業(yè)發(fā)展的??。??股份制商業(yè)銀行的成本效率與行業(yè)總體水平較為接近，而城商行的成本效率低于股??商業(yè)銀行，這兩類(lèi)銀行的成本效率與銀行業(yè)總體水平的走勢(shì)基本趨于一致。城商行??本年限間成本效率水平波動(dòng)較大，但總體呈上升態(tài)勢(shì)。而股份制商業(yè)銀行的成本效??于平穩(wěn)，與銀行業(yè)總體水平亦步亦趨。股份制的成本效率高于城商行，這可能是得??它眾多的分支機(jī)構(gòu)和靈活的經(jīng)營(yíng)模式。雖然，城商行的成本效率明顯低于國(guó)有和股??，距，侖、達(dá)

【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
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博士論文
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[2]銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)行為與市場(chǎng)約束機(jī)理研究[D]. 許友傳.上海交通大學(xué) 2008



本文編號(hào)：2970384