本文關(guān)鍵詞：資本緩沖與銀行資產(chǎn)配置行為研究——來自跨國銀行業(yè)的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)　出處：《財(cái)貿(mào)經(jīng)濟(jì)》2015年08期 　論文類型：期刊論文

  更多相關(guān)文章： 資本緩沖 系統(tǒng)GMM估計(jì) 信貸行為 證券投資

【摘要】：隨著巴塞爾資本協(xié)議Ⅲ在全球范圍內(nèi)的實(shí)施,新監(jiān)管環(huán)境下商業(yè)銀行的行為調(diào)整特征及其對實(shí)體經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生的影響得到了理論界和實(shí)務(wù)界的高度關(guān)注。本文基于1998-2012年全球350家商業(yè)銀行的經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù),采用系統(tǒng)GMM等估計(jì)方法實(shí)證檢驗(yàn)了資本緩沖與銀行資產(chǎn)配置行為間的關(guān)系。實(shí)證結(jié)果表明:資本緩沖與銀行信貸行為呈現(xiàn)負(fù)相關(guān)關(guān)系,與證券投資行為呈現(xiàn)正相關(guān)關(guān)系;高資本緩沖、高資本質(zhì)量(核心資本比例較高)的銀行資本緩沖與信貸行為(證券投資)的負(fù)(正)相關(guān)關(guān)系更為明顯。本研究說明巴塞爾Ⅲ的實(shí)施將減弱銀行信貸投放能力、迫使銀行將資產(chǎn)更多地配置在證券投資領(lǐng)域。監(jiān)管當(dāng)局在實(shí)施巴塞爾Ⅲ的過程中,應(yīng)采取有效措施減小其對實(shí)體經(jīng)濟(jì)帶來的外溢效應(yīng)。
[Abstract]:With the implementation of the Basel Capital Accord in the global scope, impact of the new regulatory environment to adjust the behavior of the characteristics of commercial banks and its impact on the real economy has been a great concern in the circles of theory and practice. Based on the experience of the number of 1998-2012 global 350 commercial banks according to the system, GMM estimation method to test the influence of the allocation of bank assets and capital buffer behavior. The empirical results show that the negative relationship between capital buffer and bank credit behavior, shows a positive correlation with the behavior of securities investment; high capital buffer, high quality of capital (core capital proportion) the bank capital buffer and credit behavior (investment) and negative (positive) correlation the relationship is more obvious. This study shows that the implementation of Basel III will weaken the bank credit capacity, forcing banks to set more assets allocation when supervision in the field of securities investment. During the implementation of Basel III, the bureau should take effective measures to reduce the spillover effect on the real economy.

【作者單位】： 中國銀行國際金融研究所;中國社科院金融研究所銀行研究室;
【基金】：第55批中國博士后科學(xué)基金“資本監(jiān)管宏微觀效應(yīng)研究”面上項(xiàng)目(2014M550989)的資助
【分類號】：F831.2
【正文快照】： 引言2008年金融危機(jī)后,針對老版巴塞爾協(xié)議在危機(jī)中暴露出的不足,巴塞爾委員會(huì)對其進(jìn)行了修訂,提出了更為嚴(yán)格的巴塞爾資本協(xié)議m(以下簡稱巴in)。巴ii[在資本監(jiān)管方面提出了更高要求。①2014年,金融穩(wěn)定署(Financial Stability Board)又推出針對全球系統(tǒng)性重要銀行的“總損失

【參考文獻(xiàn)】

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1 黃憲;熊啟躍;;銀行資本緩沖、信貸行為與宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)——來自中國銀行業(yè)的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)[J];國際金融研究;2013年01期

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【共引文獻(xiàn)】

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4 李楠;汪，

本文編號：1390198