近幾年來,我國證券市場機(jī)構(gòu)投資者已經(jīng)取得較快和較為全面的發(fā)展,機(jī)構(gòu)投資者整體實(shí)力也已達(dá)到一定規(guī)模,對(duì)金融市場的影響力日益擴(kuò)大,機(jī)構(gòu)投資者整體構(gòu)成方面也逐步趨向合理。在機(jī)構(gòu)投資者發(fā)展的同時(shí),我國學(xué)術(shù)界也一直在關(guān)注機(jī)構(gòu)投資者有關(guān)問題的研究。筆者認(rèn)為,在加快機(jī)構(gòu)投資者發(fā)展過程中,有兩個(gè)方面的問題值得進(jìn)一步的研究,一是機(jī)構(gòu)投資者如何才能促進(jìn)證券市場信息效率,提高證券市場發(fā)揮優(yōu)化資源配置功能。二是開放經(jīng)濟(jì)條件下,如何面對(duì)國際機(jī)構(gòu)投資者跨市場的投資和投機(jī)行為,維護(hù)金融安全和穩(wěn)定。本文主要運(yùn)用理性預(yù)期均衡理論和行為金融學(xué)有關(guān)論述,從與機(jī)構(gòu)投資者有關(guān)的各種信息非對(duì)稱入手,對(duì)機(jī)構(gòu)投資者的行為和監(jiān)管問題進(jìn)行了研究。 針對(duì)第一個(gè)問題,本文分兩個(gè)步驟進(jìn)行討論,先是假定機(jī)構(gòu)投資者的行為都是合規(guī)的,沒有證券欺詐行為,運(yùn)用理性預(yù)期均衡理論和行為金融學(xué)理論,對(duì)機(jī)構(gòu)投資者的有限理性行為和證券市場效率之間的關(guān)系作了分析,并認(rèn)為機(jī)構(gòu)投資者的理性行為是促進(jìn)市場效率的關(guān)鍵所在。在此基礎(chǔ)之上,對(duì)中國證券市場的理性表現(xiàn)進(jìn)行了分析,并提出了一些培育理性機(jī)構(gòu)投資者的監(jiān)管方面的措施和... 

【文章來源】：復(fù)旦大學(xué)上海市 211工程院校 985工程院校 教育部直屬院校

【文章頁數(shù)】：133 頁

【學(xué)位級(jí)別】：博士

【文章目錄】：
第一章 導(dǎo)論
    第一節(jié) 選題緣由
        一、 我國證券市場機(jī)構(gòu)投資者的迅速發(fā)展
        二、 我國證券市場機(jī)構(gòu)投資者的地位日益重要
        三、 研究我國機(jī)構(gòu)投資者行為和監(jiān)管的意義
    第二節(jié) 國內(nèi)外有關(guān)機(jī)構(gòu)投資者的研究現(xiàn)狀
    第三節(jié) 主要概念的界定
    第四節(jié) 本論文的研究方法、創(chuàng)新點(diǎn)和結(jié)構(gòu)安排
    第五節(jié) 后續(xù)研究
第二章 有效證券市場假說與理性預(yù)期均衡理論
    第一節(jié) 有效證券市場假說
        一、 證券市場效率:外在效率與內(nèi)在效率
        二、 證券市場的信息效率與優(yōu)化資源配置功能
        三、 有效市場假說
    第二節(jié) 有效市場假說與理性預(yù)期均衡理論
        一、 瓦爾拉斯均衡理論在證券市場運(yùn)用的局限性與理性預(yù)期均衡理論
        二、 理性預(yù)期均衡理論的演變發(fā)展
    第三節(jié) 對(duì)有效市場假說的質(zhì)疑與挑戰(zhàn)
        一、 理性預(yù)期均衡理論中關(guān)于理性人的假設(shè)
        二、 有限理性的現(xiàn)實(shí)性 行為金融學(xué)的觀點(diǎn)
    第四節(jié) 市場有效性假說的國內(nèi)外檢驗(yàn)
        一、 市場有效性假說的國內(nèi)外有關(guān)檢驗(yàn)
        二、 低效率的中國證券市場 對(duì)機(jī)構(gòu)投資者研究的前提設(shè)定
    本章小結(jié)
第三章 信息不對(duì)稱條件下機(jī)構(gòu)投資者的有限理性行為與監(jiān)管
    第一節(jié) 信息不對(duì)稱、信息披露與證券市場效率
    第二節(jié) 有限理性、信息不對(duì)稱與證券市場效率
    第三節(jié) 證券市場效率與機(jī)構(gòu)投資者的理性問題
        一、 證券市場有效要求機(jī)構(gòu)投資者行為理性的理論研究
        二、 機(jī)構(gòu)投資者有限理性的原因
    第四節(jié) 中國股市投資者整體有限理性的特征
        一、 中國股市投資者整體的理性程度
        二、 中國機(jī)構(gòu)投資者的有限理性行為分析
    第五節(jié) 中國機(jī)構(gòu)投資者有限理性的成因
    第六節(jié) 培育理性機(jī)構(gòu)投資者的監(jiān)管方面若干建議
    本章小節(jié)
第四章 信息不對(duì)稱條件下機(jī)構(gòu)投資者的證券欺詐行為與監(jiān)管
    第一節(jié) 信息不對(duì)稱與證券市場欺詐行為
    第二節(jié) 機(jī)構(gòu)投資者的證券欺詐行為為與監(jiān)管研究
        一、 機(jī)構(gòu)投資者證券欺詐行為的一般描述
        二、 我國機(jī)構(gòu)投資者證券欺詐行為監(jiān)管現(xiàn)狀
        三、 機(jī)構(gòu)投資者和作為監(jiān)管者的政府之間的博弈分析
    本章小結(jié)
第五章 國際機(jī)構(gòu)投資者跨市場組合投資行為與監(jiān)管
    第一節(jié) 在開放的資本市場中機(jī)構(gòu)投資者面對(duì)的信息不對(duì)稱問題
    第二節(jié) 國際金融傳染的完全競爭理性預(yù)期模型
    第三節(jié) QDII 制度的必要性
    本章小結(jié)
第六章 國際機(jī)構(gòu)投資者的跨市場投機(jī)行為與協(xié)調(diào)監(jiān)管
    第一節(jié) 國內(nèi)外金融市場價(jià)格均衡關(guān)系的實(shí)際情況
    第二節(jié) 國際機(jī)構(gòu)投資者的跨市場投機(jī)和金融市場的協(xié)調(diào)監(jiān)管
    本章小結(jié)
參考文獻(xiàn)
后記


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
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