1973年，Black-Scholes開創(chuàng)性論文“期權(quán)定價(jià)與公司債務(wù)”的發(fā)表標(biāo)志著金融衍生證券定價(jià)理論的誕生。在其后的三十多年里，金融衍生證券定價(jià)理論及其應(yīng)用研究得到蓬勃發(fā)展，取得豐碩成果。這些理論研究都是以西方成熟的證券市場為前提，我國證券市場的建立才十幾年時(shí)間，金融衍生證券市場發(fā)展，以及金融衍生證券定價(jià)理論及其應(yīng)用研究遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于西方發(fā)達(dá)國家，如何借鑒西方金融衍生證券定價(jià)理論，加強(qiáng)我國金融衍生證券定價(jià)理論及其應(yīng)用研究是十分重要和有意義的。 在緒論中，介紹了期權(quán)的概念，期權(quán)定價(jià)理論的主要發(fā)展歷史；選題依據(jù)和擬研究的主要內(nèi)容。 在著名的Black-Scholes模型中，通常假定股票價(jià)格受某隨機(jī)因素的影響服從對數(shù)正態(tài)分布，無風(fēng)險(xiǎn)利率、股票收益率、波動(dòng)率均為常數(shù)，且股票不支付紅利。然而在實(shí)際的金融市場中，股票的價(jià)格可能受多個(gè)隨機(jī)因素的影響，股票支付紅利，而且無風(fēng)險(xiǎn)利率等隨時(shí)間而變化。第二章首先假定金融市場中標(biāo)的資產(chǎn)-股票受多個(gè)隨機(jī)因素的影響，滿足Ito型隨機(jī)微分方程，股票支付紅利，以及無風(fēng)險(xiǎn)利率、股票紅利率等隨時(shí)間變化而變化，考慮隨機(jī)利率情形下金融市場模型，推導(dǎo)了歐式雙向期權(quán)，上... 

【文章來源】：湘潭大學(xué)湖南省

【文章頁數(shù)】：52 頁

【學(xué)位級別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
Abstract
第一章 緒論
    1.1 期權(quán)定價(jià)理論的主要發(fā)展
    1.2 選題依據(jù)
    1.3 擬研究的主要內(nèi)容
第二章 隨機(jī)利率下幾種歐式期權(quán)的定價(jià)
    2.1 隨機(jī)利率下歐式股票未定權(quán)益的定價(jià)
    2.2 隨機(jī)利率下歐式雙向期權(quán)的定價(jià)
    2.3 隨機(jī)利率下幾種奇異期權(quán)的定價(jià)
    2.4 隨機(jī)利率下重設(shè)型賣權(quán)的定價(jià)
    2.5 隨機(jī)利率下重設(shè)型熊市認(rèn)售權(quán)證的定價(jià)
第三章 隨機(jī)波動(dòng)率下歐式期權(quán)的定價(jià)
    3.1 隨機(jī)利率模型和隨機(jī)波動(dòng)率模型
    3.2 隨機(jī)利率下標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格波動(dòng)率服從有限馬爾可夫鏈的期權(quán)定價(jià)
第四章 總結(jié)及進(jìn)一步研究問題
    4.1 總結(jié)
    4.2 進(jìn)一步研究問題
參考文獻(xiàn)
致謝
附錄A (攻讀學(xué)位期間發(fā)表論文目錄)


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]重置期權(quán)的創(chuàng)新及其在隨機(jī)利率情形下的定價(jià)[J]. 歐輝,向緒言,楊向群.  湖南文理學(xué)院學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版). 2004(03)
[2]標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格波動(dòng)率服從有限馬爾可夫鏈的期權(quán)定價(jià)[J]. 靳紹禮,金朝嵩.  重慶商學(xué)院學(xué)報(bào). 2002(05)
[3]在隨機(jī)利率情形下有紅利支付的股票未定權(quán)益定價(jià)[J]. 薛紅.  西北紡織工學(xué)院學(xué)報(bào). 2000(01)
[4]歐式雙向期權(quán)的定價(jià)問題[J]. 董躍武.  上海鐵道大學(xué)學(xué)報(bào)(理工輯). 1999(06)



本文編號：3461269