本論文來源于教育部課題:證券市場風(fēng)險(xiǎn)測度與管理模型研究,目的是研究企業(yè)因素對股票市場風(fēng)險(xiǎn)的影響,研究的意義在于為中國證券市場未來發(fā)展提供政策建議和為廣大投資者提供投資建議。主要運(yùn)用橫截面分析、時(shí)間序列回歸、逐步回歸和對比分析方法,還用到Matlab編程計(jì)算下偏矩風(fēng)險(xiǎn)值,Excel處理收益數(shù)據(jù),Eviews回歸分析。本論文主要由四部分內(nèi)容構(gòu)成:第一部分:中國股票市場風(fēng)險(xiǎn)成因的企業(yè)因素研究綜述。首先,明確了風(fēng)險(xiǎn)的定義,回顧了關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量方法,包括效用函數(shù)、方差、Beta、Hurst指數(shù)、下偏矩等風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量方法,最后確定本文使用下偏矩方法計(jì)量風(fēng)險(xiǎn);其次,綜述了國內(nèi)外關(guān)于公司因素對股票市場風(fēng)險(xiǎn)影響的文獻(xiàn),并對影響股票市場風(fēng)險(xiǎn)的其他因素進(jìn)行了分析;最后,總結(jié)出在研究公司因素對股票市場風(fēng)險(xiǎn)影響的過程中,現(xiàn)有文獻(xiàn)存在的問題。第二部分:影響我國股票市場風(fēng)險(xiǎn)的上市公司因素分析和計(jì)量。首先,闡述了公司因素對股票市場風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生影響的理論基礎(chǔ);其次,針對中國股票市場上市公司當(dāng)前存在的實(shí)際問題,對影響股票市場風(fēng)險(xiǎn)的經(jīng)營業(yè)績、股權(quán)結(jié)構(gòu)和治理結(jié)構(gòu)、股權(quán)分置、信息披露等公司因素進(jìn)行了詳細(xì)的分析,并設(shè)計(jì)了相應(yīng)的計(jì)量指標(biāo),... 

【文章來源】：上海財(cái)經(jīng)大學(xué)上海市 211工程院校 教育部直屬院校

【文章頁數(shù)】：70 頁

【學(xué)位級別】：碩士

【文章目錄】：
1. 緒論
    1.1 選題背景和研究意義
    1.2 本文研究的主要方法
    1.3 本文研究的主要內(nèi)容
    1.4 本文研究的創(chuàng)新點(diǎn)
2. 中國股票市場風(fēng)險(xiǎn)成因的企業(yè)因素研究綜述
    2.1 股票市場風(fēng)險(xiǎn)的研究綜述
        2.1.1 市場風(fēng)險(xiǎn)的概念與分類
        2.1.2 市場風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量方法研究綜述
    2.2 股票市場風(fēng)險(xiǎn)成因研究綜述
        2.2.1 股票市場風(fēng)險(xiǎn)成因的企業(yè)因素研究綜述
        2.2.2 當(dāng)前中國股票市場風(fēng)險(xiǎn)成因的企業(yè)因素研究中存在的問題
    2.3 股票市場風(fēng)險(xiǎn)成因的其他因素分析
3. 影響我國股票市場風(fēng)險(xiǎn)的上市公司因素及其計(jì)量
    3.1 理論基礎(chǔ)
    3.2 影響我國股票市場風(fēng)險(xiǎn)的上市公司因素分析
        3.2.1 上市企業(yè)經(jīng)營業(yè)績
        3.2.2 公司股權(quán)結(jié)構(gòu)及治理結(jié)構(gòu)
        3.2.3 上市公司規(guī)模和股本結(jié)構(gòu)
        3.2.4 股權(quán)分置
        3.2.5 公司信息披露
    3.3 上市公司各因素的計(jì)量分析
4. 上市公司因素影響我國股票市場風(fēng)險(xiǎn)的實(shí)證研究
    4.1 樣本選取與說明
    4.2 上市公司業(yè)績因素對我國股票市場風(fēng)險(xiǎn)的影響
        4.2.1 數(shù)據(jù)處理和模型的建立
        4.2.2 回歸結(jié)果
    4.3 股權(quán)結(jié)構(gòu)及治理結(jié)構(gòu)因素對股票市場風(fēng)險(xiǎn)的影響
    4.4 上市公司股權(quán)分置因素對我國股票市場風(fēng)險(xiǎn)的影響
    4.5 上市公司信息披露因素對我國股票市場風(fēng)險(xiǎn)的影響
    4.6 從整體的角度分析上市公司因素對我國股票市場風(fēng)險(xiǎn)的影響
5. 結(jié)論與建議
    5.1 結(jié)論
    5.2 建議
致謝
參考文獻(xiàn)
附錄1：Matlab程序
附錄2：原始數(shù)據(jù)附錄


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]上市公司對個(gè)股流動性影響的實(shí)證分析[J]. 趙繼民,吉敏.  東北財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào). 2010(05)

碩士論文
[1]商業(yè)銀行洗錢風(fēng)險(xiǎn)自評估研究[D]. 王建勝.廈門大學(xué) 2018
[2]基于貝葉斯分位回歸的股票市場風(fēng)險(xiǎn)實(shí)證分析[D]. 尚露.長春工業(yè)大學(xué) 2015
[3]承銷商聲譽(yù)、IPO抑價(jià)與創(chuàng)業(yè)板市場風(fēng)險(xiǎn)研究[D]. 豐碩.吉林財(cái)經(jīng)大學(xué) 2014
[4]論上市公司中小股東權(quán)益的保護(hù)[D]. 韓霄.中國海洋大學(xué) 2012



本文編號：3104859