創(chuàng)業(yè)板市場,與主板相對,是為具有發(fā)展?jié)摿Φ闹行⌒推髽I(yè)（主要是高新企業(yè)）提供融資途徑的另類投資市場。創(chuàng)業(yè)板的上市標(biāo)準(zhǔn)低于主板市場,不注重發(fā)行人當(dāng)下的公司業(yè)績,而偏重于其創(chuàng)新性和成長性,充當(dāng)了中小企業(yè)的良好融資平臺,但同時也為投資者和市場帶來了巨大的風(fēng)險。如何應(yīng)對創(chuàng)業(yè)板“低門檻”帶來的風(fēng)險、進一步加強創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入的監(jiān)管是創(chuàng)業(yè)板能否穩(wěn)健發(fā)展面臨的重要課題。保薦人制度作為創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入制度中頗具特色的制度安排,是“對所推薦的發(fā)行人披露的信息質(zhì)量和所做承諾提供持續(xù)訓(xùn)示、督促、輔導(dǎo)、和信用擔(dān)保的制度”1,它一方面通過對發(fā)行人進行上市輔導(dǎo)和持續(xù)督導(dǎo),能夠有效保證上市公司的質(zhì)量;另一方面,作為監(jiān)管機構(gòu)與發(fā)行人之間的橋梁,與證券監(jiān)管機構(gòu)之間進行積極地溝通,能夠配合證券監(jiān)管機構(gòu)和自律監(jiān)管組織對上市公司的監(jiān)管,從而降低監(jiān)管成本,提高監(jiān)管效力。本文重點論述了保薦人制度在各國創(chuàng)業(yè)板市場的運作,分析其在創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管中發(fā)揮的作用,以期探討創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管的強化,最終落腳于中國保薦人制度的構(gòu)建與完善。本文分為三個部分:第一部分:對述保薦人制度對創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管的必要性進行論述。從創(chuàng)業(yè)板的概念、特點和發(fā)展情... 

【文章來源】：中國政法大學(xué)北京市 211工程院校 教育部直屬院校

【文章頁數(shù)】：59 頁

【學(xué)位級別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
引言
第一章 保薦人制度對創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管的必要性
    一、創(chuàng)業(yè)板的起源與發(fā)展
        （一） “創(chuàng)業(yè)板”的概念分析
        （二） 創(chuàng)業(yè)板的建立與發(fā)展
    二、創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入的市場風(fēng)險
        （一） 創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入“低門檻”引發(fā)的風(fēng)險
        （二） 創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入風(fēng)險的基本特征
        （三） 寬松的準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)是創(chuàng)業(yè)板上市風(fēng)險的根源
    三、保薦人制度對降低“低門檻”風(fēng)險的作用
        （一） 保薦人制度的基本含義
        （二） 保薦人的業(yè)務(wù)與責(zé)任
        （三） 保薦人制度對創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管的意義
第二章 保薦人制度的構(gòu)建背景——創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管的基本模式
    一、創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管的基本體制
        （一） 政府主導(dǎo)型的創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管模式
        （二） 自律主導(dǎo)型的創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管模式
    二、創(chuàng)業(yè)板上市審核制度的基本體制
        （一） 注冊制
        （二） 核準(zhǔn)制
        （三） 注冊制和核準(zhǔn)制的比較評析
        （四） 中國創(chuàng)業(yè)板的上市審核體制
    三、海外創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管模式的總結(jié)
第三章 保薦人制度對創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管的作用
    一、英國保薦人制度對AIM 上市準(zhǔn)入監(jiān)管的作用
        （一） 保薦人的資格要求
        （二） 保薦人的責(zé)任
        （三） 保薦人的審查與處罰
        （四） 英國保薦人制度的特點
    二、香港地區(qū)保薦人制度對GEM 上市準(zhǔn)入監(jiān)管的作用
        （一） 保薦人的資格要求
        （二） 保薦人的責(zé)任
        （三） 香港保薦人制度的特點
        （四） 英國、香港保薦人制度對創(chuàng)業(yè)板上市準(zhǔn)入監(jiān)管作用的對比評價
    三、保薦人制度在中國（大陸）創(chuàng)業(yè)板市場的構(gòu)建與完善
        （一） 中國保薦人制度的立法現(xiàn)狀
        （二） 保薦人的資格要求
        （三） 保薦人的責(zé)任
        （四） 中國創(chuàng)業(yè)板保薦人制度的不足與完善
結(jié)語
參考文獻


【參考文獻】：
期刊論文
[1]我國創(chuàng)業(yè)板市場的風(fēng)險防范研究[J]. 陸仰.  金融經(jīng)濟. 2010(02)
[2]論創(chuàng)業(yè)板市場的風(fēng)險與法律規(guī)制[J]. 張宇潤.  現(xiàn)代經(jīng)濟探討. 2009(05)
[3]保薦制度的借鑒、問題與完善[J]. 劉運宏.  法學(xué)雜志. 2007(06)
[4]我國上市保薦制度的效力分析[J]. 李有星,藍燕.  法學(xué)論壇. 2006(03)
[5]創(chuàng)業(yè)板的市場風(fēng)險及制度設(shè)計[J]. 孫秀鈞.  北京大學(xué)學(xué)報(哲學(xué)社會科學(xué)版). 2001(S1)

碩士論文
[1]海外創(chuàng)業(yè)板市場比較研究[D]. 何碧長.暨南大學(xué) 2006
[2]創(chuàng)業(yè)板監(jiān)管法律問題研究[D]. 張凌云.中國政法大學(xué) 2001



本文編號：3104878