我國(guó)可轉(zhuǎn)換公司債發(fā)軔于上世紀(jì)90年代初期，國(guó)內(nèi)的一些企業(yè)開(kāi)始嘗試?yán)每赊D(zhuǎn)換公司債解決融資問(wèn)題，但是發(fā)展過(guò)程較為曲折。1997年3月25日《可轉(zhuǎn)換公司債券管理暫行辦法》發(fā)布后，市場(chǎng)依舊沒(méi)有得到迅速發(fā)展，并且隨著對(duì)可轉(zhuǎn)換公司債熱炒的結(jié)束，市場(chǎng)也漸趨冷清。2001年4月底，中國(guó)證監(jiān)會(huì)出臺(tái)了《實(shí)施辦法》及三個(gè)配套文件，這些舉措重新激起證券市場(chǎng)對(duì)可轉(zhuǎn)換公司債的關(guān)注。迄今為止已經(jīng)有數(shù)十家公布了發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債的計(jì)劃，陽(yáng)光轉(zhuǎn)債作為核準(zhǔn)制下的第一只公開(kāi)發(fā)行的可轉(zhuǎn)換公司債也于2002年4月登場(chǎng)�；谄湫再|(zhì)和投資特點(diǎn)，可轉(zhuǎn)換公司債必定會(huì)成為我國(guó)證券市場(chǎng)非常重要的投資品種。但是我國(guó)證券市場(chǎng)在可轉(zhuǎn)換公司債方面的實(shí)踐時(shí)間不長(zhǎng)，在理論方面的研究指導(dǎo)更是匱乏，有關(guān)可轉(zhuǎn)換公司債的專著屈指可數(shù)，因此可轉(zhuǎn)換公司債的理論深化與實(shí)務(wù)經(jīng)驗(yàn)的總結(jié)尤為必要。這便是筆者撰寫本文的出發(fā)點(diǎn)。本文試圖對(duì)可轉(zhuǎn)換公司債的發(fā)行和投資思路進(jìn)行分析。全文共分五章：第一章介紹可轉(zhuǎn)換公司債的一般概念、屬性，以及國(guó)外可轉(zhuǎn)換公司債的歷史和我國(guó)可轉(zhuǎn)換公司債發(fā)展的若干階段。第二章主要針對(duì)可轉(zhuǎn)換公司債的若干技術(shù)要素，逐一進(jìn)行分析討論，并參照國(guó)外的例子作為比較。這... 

【文章來(lái)源】：廈門大學(xué)福建省 211工程院校 985工程院校 教育部直屬院校

【文章頁(yè)數(shù)】：68 頁(yè)

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【文章目錄】：
前言
第一章 可轉(zhuǎn)債概述
    第一節(jié) 定義與性質(zhì)
    第二節(jié) 國(guó)外可轉(zhuǎn)債的發(fā)展與現(xiàn)況
    第三節(jié) 中國(guó)發(fā)展歷程
    第四節(jié) 發(fā)行可轉(zhuǎn)債的若干考慮
第二章 我國(guó)可轉(zhuǎn)債技術(shù)要素特點(diǎn)的分析與比較
    第一節(jié) 發(fā)行人資格
    第二節(jié) 發(fā)行規(guī)模
    第三節(jié) 票面利率
    第四節(jié) 轉(zhuǎn)股價(jià)格及其調(diào)整
    第五節(jié) 債券年限及轉(zhuǎn)換期限
    第六節(jié) 贖回
    第七節(jié) 回售
    第八節(jié) 發(fā)行可轉(zhuǎn)債的策略與風(fēng)險(xiǎn)
第三章 可轉(zhuǎn)債的價(jià)值體系分析
    第一節(jié) 價(jià)值因素的構(gòu)成
    第二節(jié) 投資價(jià)值的靜態(tài)分析
    第三節(jié) 可轉(zhuǎn)債定價(jià)理論
    第四節(jié) 投資風(fēng)險(xiǎn)
第四章 案例分析--機(jī)場(chǎng)轉(zhuǎn)債
    第一節(jié) 基本情況
    第二節(jié) 可轉(zhuǎn)債融資的原因分析
    第三節(jié) 主要發(fā)行條款分析
    第四節(jié) 市場(chǎng)表現(xiàn)和投資價(jià)值分析
第五章 我國(guó)可轉(zhuǎn)債存在的問(wèn)題與改進(jìn)措施
附表
參考文獻(xiàn)
后記


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]合理利用 可轉(zhuǎn)債融資[J]. 楊亢余.  資本市場(chǎng). 2001(11)
[2]中國(guó)可轉(zhuǎn)換公司債券轉(zhuǎn)換條件分析[J]. 劉娥平,彭浩然.  財(cái)經(jīng)理論與實(shí)踐. 2001(05)
[3]可轉(zhuǎn)換債券優(yōu)化企業(yè)資本結(jié)構(gòu)的理論和實(shí)踐分析[J]. 趙樹(shù)青.  商業(yè)研究. 2001(03)
[4]可轉(zhuǎn)換債券及其定價(jià)研究[J]. 李運(yùn),石建民.  價(jià)格月刊. 1998(06)



本文編號(hào)：2904667