發(fā)布時間：2020-06-18 12:18

【摘要】： 契約型基金本質(zhì)上是一種信托關(guān)系,它賦予受托人充分的自由度和信托資產(chǎn)的控制權(quán),容易產(chǎn)生道德風(fēng)險。因此,有必要構(gòu)建一個良好的內(nèi)部約束機制,使受托人能自覺的以基金持有人的利益最大化為目標(biāo)進(jìn)行資產(chǎn)管理。目前,我國的契約型基金存在較為嚴(yán)重的基金當(dāng)事人權(quán)利義務(wù)不合理、管理人時常不受約束的逃避責(zé)任濫用職權(quán),托管銀行的監(jiān)督職責(zé)被架空等缺陷。因此,亟須進(jìn)行內(nèi)部約束領(lǐng)域的改革,以達(dá)到相關(guān)利益方之間責(zé)、權(quán)、利的平衡。 本文在信托理論、委托代理理論、內(nèi)部約束模式理論和制度經(jīng)濟(jì)學(xué)相關(guān)理論的基礎(chǔ)上,利用比較分析的方法,對比研究了以日本、德國、英國、印度為代表的四種契約型基金內(nèi)部約束模式的運作、優(yōu)劣以及在各典型國家取得成功的背景原因,并從我國基金業(yè)現(xiàn)實不足的深層次原因和客觀限制環(huán)境出發(fā),提出借鑒獨立受托理論的制度安排,建立以受托委員會為核心的契約型基金約束模式的改革建議和具體的運作設(shè)想。
【學(xué)位授予單位】：蘇州大學(xué)
【學(xué)位級別】：碩士
【學(xué)位授予年份】：2006
【分類號】：F832.51
【圖文】：

才比例較低①（見圖13），有待進(jìn)一步的優(yōu)化。其次是獨立董事在公司中的權(quán)利規(guī)定沒有得到保障。按照歐洲養(yǎng)老基金協(xié)會榮譽主席和海富通基金的獨立董事馬克·巴約特（Marc Bayot）指出的，基金獨立董事應(yīng)對基金本身負(fù)責(zé)，而不是對基金管理公司負(fù)責(zé)；獨立董事不僅要執(zhí)行公司法所賦予的董事的一般責(zé)任，還要承擔(dān)保護(hù)基金持有人的責(zé)任；當(dāng)基金運作與投資者利益相悖時，獨立董事必須站在投資者一方。但是獨立董事明明是掛靠在管理公司名下，占據(jù)了管理公司董事會的位置，卻沒有代表公司股東的利益，邏輯上的矛盾和利益上的沖突使其在行使約束權(quán)利時，有可能遇到股東的阻礙，這就需要有明確的法律保障。最后

【引證文獻(xiàn)】

相關(guān)碩士學(xué)位論文 前1條

1 戴洪銳;契約型證券投資基金托管人制度研究[D];西南政法大學(xué);2010年

本文編號：2719223