本文關(guān)鍵詞：基于KMV模型的我國商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)評估，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

【摘要】：隨著中國市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展越來越深入，，中國中小企業(yè)進(jìn)入了快速發(fā)展階段。隨著中國商業(yè)銀行先后完成股份制改革，商業(yè)銀行從各個方面進(jìn)行變革以逐步適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)的要求。雖然如此，但是因?yàn)樯虡I(yè)銀行的信貸風(fēng)險(xiǎn)評估方法滯后，大部分中小企業(yè)不能享受到商業(yè)銀行的信貸支持，這直接造成了目前中國中小企業(yè)融資難的困局。 本文使用了目前國際商業(yè)銀行普遍認(rèn)可的信貸風(fēng)險(xiǎn)評估模型KMV模型，首先詳細(xì)介紹了國內(nèi)外學(xué)者對KMV模型的研究理論綜述，然后給出KMV模型的理論架構(gòu)和計(jì)算方法，以及數(shù)據(jù)的獲取來源。最后選取27支中國中小板*ST、ST、以及績優(yōu)上市公司作為實(shí)證研究的樣本，使用KMV模型計(jì)算樣本數(shù)據(jù)的違約距離以及違約概率，試圖從實(shí)證結(jié)果中找出中小板上市的*ST、ST上市公司和績優(yōu)上市公司針對商業(yè)銀行的信貸違約方面的區(qū)別。最終結(jié)果表明，KMV模型運(yùn)算所得結(jié)果基本可以應(yīng)用于商業(yè)銀行評估中小企業(yè)的信貸風(fēng)險(xiǎn)。其中，違約距離作為衡量中小企業(yè)違約風(fēng)險(xiǎn)大小標(biāo)志，通過比較可知，*ST、ST的中小上市公司相比績優(yōu)中小上市公司違約距離小，說明信貸違約風(fēng)險(xiǎn)相應(yīng)較大。 通過理論研究與實(shí)證研究，本文認(rèn)為中國商業(yè)銀行可以使用KMV模型對中小企業(yè)的信貸風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評估，只不過在應(yīng)用之前需要建立中小企業(yè)信用數(shù)據(jù)庫和對模型進(jìn)行適應(yīng)性改進(jìn)。
【關(guān)鍵詞】：商業(yè)銀行 中小企業(yè) 信貸風(fēng)險(xiǎn)評估 KMV模型
【學(xué)位授予單位】：東北師范大學(xué)
【學(xué)位級別】：碩士
【學(xué)位授予年份】：2013
【分類號】：F832.4;F224
【目錄】：

• 摘要4-5
• Abstract5-6
• 目錄6-7
• 引言7-11
• （一） 選題的背景及意義7-8
• （二） 研究的思路與方法8-9
• （三） 論文結(jié)構(gòu)9-10
• （四） 研究的重難點(diǎn)和創(chuàng)新10-11
• 一、商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)評估理論及文獻(xiàn)綜述11-20
• （一） 商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)評估理論11-16
• （二） 商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)評估文獻(xiàn)綜述16-20
• 二、KMV 模型基本理論20-24
• （一） 期權(quán)定價(jià)模型20
• （二） KMV 模型的基本假設(shè)20-21
• （三） KMV 模型的基本理論框架21-22
• （四） KMV 模型在預(yù)期違約率測算中的應(yīng)用22-24
• 三、運(yùn)用 KMV 模型進(jìn)行實(shí)證研究24-29
• （一） 指標(biāo)選取與數(shù)據(jù)來源24
• （二） 模型運(yùn)算24-28
• （三） 實(shí)證結(jié)果及分析28-29
• 四、對策及建議29-31
• （一） 商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)評估的政策建議29-30
• （二） 針對后續(xù)研究使用模型的改進(jìn)建議30-31
• 結(jié)論31-32
• 參考文獻(xiàn)32-34
• 附錄34-38
• 后記38

【參考文獻(xiàn)】

中國期刊全文數(shù)據(jù)庫 前10條

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  本文關(guān)鍵詞：基于KMV模型的我國商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)評估，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

本文編號：319217