本文選題：存款保險　切入點：期權定價　出處：《管理科學學報》2011年03期

【摘要】：結合存款保險定價的期權定價法和期望損失定價法,提出了利用銀行破產時被保險存款的期望損失來定價存款保險的新思路,該方法的特點是存款保險定價不僅僅與銀行資產的風險和收益有關,而且與銀行資本持有狀況和存款的參保比率有密切關系.通過理論推導得到了存款保險定價公式.運用極大似然估計方法與測算原理,實證研究了其敏感性、可行性與合理性.研究結果表明:銀行持有的資本越多,銀行破產的概率越低,存款保險機構償付的概率也越低,存款保險的費用則越低;存款的參保比率越高,存款費率越低,這樣可以客觀地反映商業(yè)銀行破產時被保險存款的期望損失.
[Abstract]:Combining the option pricing method and expectation loss pricing method of deposit insurance pricing, this paper puts forward a new idea of pricing deposit insurance by using the expected loss of insured deposit when the bank goes bankrupt. The characteristic of this method is that deposit insurance pricing is not only related to the risks and returns of bank assets. Moreover, it is closely related to the capital holding status of banks and the insured ratio of deposits. The formula of deposit insurance pricing is derived through theoretical derivation. The sensitivity of deposit insurance pricing is studied empirically by using the maximum likelihood estimation method and the principle of measurement. Feasibility and rationality. The results show that: the more capital banks hold, the lower the probability of bank bankruptcy, the lower the probability of repayment by deposit insurance institutions, the lower the cost of deposit insurance, the higher the insured ratio of deposits. The lower the deposit rate, the lower the expected loss of insured deposit in bankruptcy.
【作者單位】： 上海交通大學安泰經濟與管理學院;招商銀行博士后科研工作站;
【基金】：國家自然科學基金資助項目(70773076)
【分類號】：F832.1;F224

【參考文獻】

相關期刊論文 前3條

1 劉海龍,吳沖鋒;期權定價方法綜述[J];管理科學學報;2002年02期

2 魏志宏;中國存款保險定價研究[J];金融研究;2004年05期

3 張金寶;任若恩;;基于商業(yè)銀行資本配置的存款保險定價方法研究[J];金融研究;2007年01期

【共引文獻】

相關期刊論文 前10條

1 余明江;我國金融風險測度方法與控制模型研究[J];安徽工業(yè)大學學報(社會科學版);2004年04期

2 翟東升,袁寧;我國股市風險測算方法研究[J];北京工業(yè)大學學報(社會科學版);2001年03期

3 孟海亮;VaR在我國證券投資基金評價中的應用[J];北京工業(yè)大學學報(社會科學版);2004年04期

4 郭志鋼,張晶,朱小梅,潘昱;概率準則意義下基于VaR的證券組合模型遺傳算法優(yōu)化仿真[J];北京聯(lián)合大學學報;2005年03期

5 陳銳剛,楊國孝;基于分形市場假設下的VaR計算[J];北京理工大學學報(社會科學版);2003年01期

6 王春紅,曹興華;VaR方法在國債利率風險管理中的應用[J];商業(yè)研究;2004年01期

7 侯麗英;VaR風險控制在采購策略研究中的應用[J];商業(yè)研究;2004年05期

8 陳學華,楊輝耀,唐珂;VaR RAROC與投資組合問題探討[J];商業(yè)研究;2004年06期

9 路楊,黃娜;期權定價理論在企業(yè)財務風險管理中的應用[J];商業(yè)研究;2004年06期

10 張波,李綱,倪娜;SV模型在我國股市風險度量中的應用[J];商業(yè)研究;2004年19期

相關會議論文 前2條

1 劉達;;存款保險制度及其有效性研究——基于A—G模型的分析[A];中國制度經濟學年會論文集[C];2006年

2 張小艷;孫愛軍;;小麥期貨風險監(jiān)控模型實證研究[A];第九屆中國管理科學學術年會論文集[C];2007年

相關博士學位論文 前10條

1 郭懷英;行為金融學分析與證券市場風險控制[D];中國社會科學院研究生院;2002年

2 吳啟芳;證券投資基金績效評估方法研究及實證分析[D];湖南大學;2002年

3 李洪江;不確定性投資決策的實物期權方法[D];大連理工大學;2002年

4 樊智;分形市場理論與金融波動持續(xù)性研究[D];天津大學;2003年

5 韓其恒;穩(wěn)定分布及投資組合研究[D];天津大學;2003年

6 楊艷萍;創(chuàng)業(yè)投資的風險分析與風險控制研究[D];武漢理工大學;2003年

7 魏世振　;面向過程波動的質量測定與改進方法及其應用研究[D];南京理工大學;2003年

8 劉福斌;基于風險的電力系統(tǒng)安全評估、決策和市場運作[D];東南大學;2003年

9 林江輝;我國上市公司盈余預告披露研究[D];廈門大學;2003年

10 賈超;基于可靠度的結構風險分析及其在南水北調工程中的應用研究[D];河海大學;2003年

相關碩士學位論文 前10條

1 洪如明;我國證券市場非線性特征實證研究[D];廈門大學;2001年

2 張海軍;金融風險的度量方法及其在我國的應用研究[D];廣西大學;2002年

3 譚政勛;資產證券化的金融風險管理研究[D];湖南大學;2002年

4 劉湘云;網上支付系統(tǒng)風險的定量分析與管理模式研究[D];暨南大學;2002年

5 周浩;股指期貨風險及其管理研究[D];暨南大學;2002年

6 歐t，

本文編號：1677528