第一章導論

第一節(jié)選題的背泉及選題意義

一、研究背景

(一)政策背景

二戰(zhàn)后,美國經(jīng)濟發(fā)展較快,歐洲國家開始追趕美國,但是發(fā)現(xiàn)差距沒降反升,于是很多學者開始思考其中的原因,最后發(fā)現(xiàn)是生產(chǎn)率尤其是全要素生產(chǎn)率比美國化,這引起了國內外學者的重視,并開始發(fā)表相關文獻:Doolar和Wol巧1988)-文指出生產(chǎn)率在工業(yè)化國家之間就有很大的差別,美國生產(chǎn)率最富,其他國家的生產(chǎn)率都比他低,之后在1993年又發(fā)表一篇,進一步研究生產(chǎn)率在經(jīng)濟發(fā)展中的作用,指出行業(yè)不同,工業(yè)化國家追趕美國生產(chǎn)率的速度也有巨大的差異,即使生產(chǎn)率水平差異較小也可能導致經(jīng)濟水平的巨大差異,由此可見生產(chǎn)率如此之重要;至于各國都將生產(chǎn)率的提髙及企業(yè)的國際化模式選擇作為政策研究的一個熱點。之后企業(yè)層面生產(chǎn)率的研究層出不窮,開始為貿易領域文獻研究注入新的思想。

(二)現(xiàn)實背景

上世紀九十年代以來,各國數(shù)據(jù)得到了很好的統(tǒng)計,特別是企業(yè)微觀層面的數(shù)據(jù)不斷得到完善,各國學者開始拿微觀企業(yè)層面數(shù)據(jù)做實證,1995年Bernard發(fā)表文獻中關注到了之前鮮有人關注的現(xiàn)象,那就是一國即使是具有比較優(yōu)勢的企業(yè),出口企業(yè)也只不過是其中的一小部分,之前的文獻都認為一國具有比較優(yōu)勢的企業(yè)都會選擇出口,事實卻是大部分企業(yè)都只在國內市場生產(chǎn)和銷售,同時那一小部分出口企業(yè)的特征是規(guī)模大而且生產(chǎn)率也高。這些新現(xiàn)象和新問題引起了學者們的關注,特別是異質性企業(yè)在國際化模式選擇及進入國內外市場的不同表現(xiàn),并開始從企業(yè)層面去理解企業(yè)的貿易行為和選擇。

(三)理論背景

隨著全球經(jīng)濟的發(fā)展,新現(xiàn)象新問題層出不窮,原有貿易理論解釋已經(jīng)力不從也,傳統(tǒng)貿易理論與新貿易理論缺陷開始凸顯。之前完善經(jīng)濟學理論基礎的古典經(jīng)濟學及新古典經(jīng)濟學等貿易理論,對企業(yè)國際化模式選擇問題研究的很少,之后又將產(chǎn)業(yè)組織理論和市場結構理論結合構建了新的貿易理論體系,但是仍舊無法解釋二戰(zhàn)后貿易領域出現(xiàn)是新問題�？傊�,之前著眼于產(chǎn)業(yè)層面的貿易理論缺陷己經(jīng)開始凸顯,且己經(jīng)無法解釋來自于企業(yè)微觀數(shù)據(jù)揭示的異質性企業(yè)貿易現(xiàn)象。此時新新貿易理論開始應運而生。

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第二節(jié)研究內容和重點

一、研究內容

文章結構大致包含基礎部分、理論部分、實證部分和結論部分。從相關理論與研究成果綜述(第二章)開始是其基礎部分,首先對國內外文獻進行了回顧和總結,并進行了簡單的評述。接著探討企業(yè)的異質性內涵,及企業(yè)異質性尤其是企業(yè)生產(chǎn)率與國際化模式選擇之間的關系進行了理論分析和解釋,理論部分從理論上分析企業(yè)生產(chǎn)率與國際化模式選擇的內在機理,即企業(yè)生產(chǎn)率與企業(yè)國際市場進入模式選擇之間的相關關系(第H章)。第四章以世界銀行提供的中國微觀企業(yè)數(shù)據(jù),首先估算出企業(yè)生產(chǎn)率,通過對企業(yè)生產(chǎn)率的計算得出相關結果分析,結論顯示了企業(yè)生產(chǎn)率水平與出口模式之間的關系,與此同時,又選擇企業(yè)異質性最突出的幾個特征變量,以世界銀行提供的中國微觀企業(yè)數(shù)據(jù)為主,由理論到實證,利用線性回歸法、probit模型、logit模型和ologit模型進行實證分化并進行穩(wěn)健性檢驗,對企業(yè)異質性與企業(yè)國家化模式選擇的進行了實證分析和檢驗,實證分析得出:生產(chǎn)率越高,規(guī)模越大,擁有國外的公司或組織的份額越多,獲得融資支持越容易和產(chǎn)能利用率越高的企業(yè),采用間接出口模式的傾向越低,企業(yè)高管工作年限越久的企業(yè)采用間接出口模式的傾向越高,最后,第五章將基礎部分、理論部分和實證部分的結論歸納總結得到結論并給出相關政策啟示和建議。

二、重點與難點

根據(jù)研究框架及內容,研究重點與難點有兩個方面;

(一)對出口模式進行細分測算企業(yè)生產(chǎn)率,驗證企業(yè)國際化模式的選擇

在生產(chǎn)率差異的情況,要著重估算企業(yè)的生產(chǎn)率,而生產(chǎn)率的計算及測算方法是其中的一個難點,是實證分析順利進行的重要前提,接著用計算好的企業(yè)生產(chǎn)率,分析企業(yè)生產(chǎn)率與企業(yè)國際化模式選擇的關系,為下文即將進行企業(yè)多項異質性因素與企業(yè)國際化模式選擇之間關系奠定堅實的理論和實證基礎。如何在異質性企業(yè)理論模型框架的基礎上,引入企業(yè)生產(chǎn)率、企業(yè)規(guī)模、融資約束、創(chuàng)新、企業(yè)高管工作年限等異質性因素,并將這些異質性因素與企業(yè)國際化模式聯(lián)系起來,充分考慮直接出口模式、間接出口模式及混合出口模式和對外直接投資模式之間的轉換關系,驗證企業(yè)可能選擇的國際化模式,以及對進入國際市場最優(yōu)國際化模式選擇的影響等,是此文研究重點之一。

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第二章相關理論與研究成果綜述

第一節(jié)國外相關文獻

隨著企業(yè)層面的貿易調查數(shù)據(jù)可獲得性的逐步提高,不斷涌現(xiàn)出原有貿易理論難以解釋的經(jīng)濟現(xiàn)象。其中國際化路徑扶擇作為新新貿易理論的主要研究方向和線索。在該線索中,企業(yè)要么退出市場,要么進入市場,進入市場又分為只在國內銷售、出口到國外市場或者是對外直接投資三種方式。

―、異質性企業(yè)貿易理論模型基礎

Melitz(2003)—文顯示貿易能夠引發(fā)生產(chǎn)率較高的企業(yè)出口方式進入國際市場,而較低生產(chǎn)率的企業(yè)只能繼續(xù)服務國內市場生產(chǎn)甚至被迫退出市場,且貿易自由化更有利于企業(yè)生產(chǎn)率的增長,在此文獻中,MelitZ提出了異質企業(yè)貿易理論模型,并用此模型去解釋國際貿易領域中企業(yè)間存在的巨大差異,及企業(yè)的國際化決策行為,開創(chuàng)了異質性企業(yè)貿易理論的先河。

Bemardetal.通過對李嘉圖模型進行擴展,構建異質性貿易模型,最終得出和Melitz類似的結論,結論還得出,企業(yè)生產(chǎn)率和規(guī)模都會對企業(yè)的出口產(chǎn)生影響,如果貿易壁壘降低也就是成本降低將會進一步增加企業(yè)的出口,論文還用美國和其他46國貿易數(shù)據(jù)驗證了這些結論。

上述幾篇文獻所構建的理論模型,其實就奠定了異質性企業(yè)貿易理論的基礎,之后許多都是以為基礎而進行的深入研究。新新貿易理論主要解釋了企業(yè)會從事出口貿易或是不從事出口貿易的原因,決定企業(yè)會選擇公司內貿易、市場交易還是外包形式等進行資源配置等的取決于因素,研究了企業(yè)會選擇以出口方式還是對外直接投資方式進行國際化模式選擇的決定因素。

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第二節(jié)國內相關文獻

國內學者的研究大致可以分為兩類:

一、新新貿易理論在我國適用性的經(jīng)驗研究

經(jīng)驗研究的相關文獻是利用中國的企業(yè)數(shù)據(jù)來驗證異質性企業(yè)貿易理論的正確性和適用性。新新貿易理論認為出口與內銷企業(yè)彼此之間存在巨大差異,但是并未說明出口的企業(yè)生產(chǎn)率是在出口前還是出口后才高于內銷企業(yè)生產(chǎn)率的,原因又是什么？其實主要就是研究企業(yè)生產(chǎn)率和企業(yè)出口之間的關系,新新貿易理論關于內銷企業(yè)的生產(chǎn)率低于出口企業(yè)的解釋是;企業(yè)的自我選擇效應和出口學習效應。企業(yè)出口會面臨一個固定的進入成本又稱企業(yè)的自我選擇效應,這個成本導致能順利進入出口市場的是那些能負擔得起高額成本的生產(chǎn)率水平高的企業(yè),也就是企業(yè)成為哪種類型的企業(yè)一般是由企業(yè)自身生產(chǎn)率水平?jīng)Q定的。

目前我國學者對新新貿易理論的研究主要聚焦于它在我國實用性的經(jīng)驗研究,并取得了一些成果,關注生產(chǎn)力惇論是否存在,及為什么出現(xiàn)這種存在性。黃靜波等(2011)驗證了企業(yè)異質性對我國的出口決策的影響,它采用的異質性特征主要包括企業(yè)生產(chǎn)率、金融約束、出口經(jīng)驗等;李春頂(2009,2010)還有湯二子等(2011)通過對我國企業(yè)的生產(chǎn)率和出口內在關系的驗證,對惇論做出了解釋;湯二子和劉海洋(2012)在異質性企業(yè)貿易模型基礎上研究到底哪些因素對出口產(chǎn)生決定性影響,并以家具行業(yè)為例進行實證研究,得出異質性企業(yè)貿易的基本結論;聶文星等(2013)依據(jù)演化經(jīng)濟學分析思路,并指出由于企業(yè)技術和制度的路徑依賴導致了中國企業(yè)的"生產(chǎn)悖論�！�

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第三章企業(yè)異質性與國際化模式選擇.............12

第一節(jié)企業(yè)異質性內涵...............12

一、企業(yè)異質性理論的形成..............12

第四章企業(yè)異質性與國際化模式選擇實證硏究...............19

第一節(jié)企業(yè)生產(chǎn)率與國際化模式選擇................19

一、企業(yè)生產(chǎn)率與國際化模式...........19

第五章結論與政策肩示..................37

第一節(jié)研究結論...................37

第二節(jié)主要結論的政策建議..................38

第四章企業(yè)異質性與國際化模式選擇實證研究

第一節(jié)企業(yè)生產(chǎn)率與國際化模式選擇

一、企業(yè)生產(chǎn)率與國際化模式

按照上章理論,影響質企業(yè)國際化模式選擇的最主要因素就是企業(yè)的生產(chǎn)率水平。生產(chǎn)率最高的企業(yè)會選擇對外直接投資模式去攫取高額利潤,生產(chǎn)率居中的企業(yè)選擇出口模式實現(xiàn)自身利益最大化,生產(chǎn)率較低的企業(yè)只能在國內市場生產(chǎn)供應,生產(chǎn)率最低的企業(yè)則會被市場所淘汰。在此,世界銀行企業(yè)調查數(shù)據(jù)庫中的我國微觀企業(yè)數(shù)據(jù)進行檢驗和分析。由于產(chǎn)品偏好、目標市場化及貿易成本等方方面面的千差萬別,企業(yè)選擇國際化模式時企業(yè)生產(chǎn)率闊值有可能重疊,有可能還存在混合出口模式�；诋愘|企業(yè)貿易理論我們可以測出,企業(yè)的生產(chǎn)率與間接出口傾向存在著顯著的負相關關系,生產(chǎn)率高的企業(yè)直接出口到生產(chǎn)率低且無盈利的市場,或者直接在海外目標國進行直接投資,如果出現(xiàn)目標國市場難以進入的情況下,企業(yè)選擇利用中間商間接出口也是不錯的選擇,當然也存在生產(chǎn)率高的企業(yè)直接出口到生產(chǎn)率低的企業(yè)間接出口的市場上。

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第五章結論與政策啟示

第一節(jié)研究結論

基于異質性企業(yè)貿易理論可將企業(yè)生產(chǎn)率與其國際化模式的關系劃分為四類:生產(chǎn)率低不生產(chǎn)退出市場;生產(chǎn)率居中的企業(yè)選擇間接出口模式;生產(chǎn)率高的企業(yè)選擇直接出口模式;生產(chǎn)率最高的企業(yè)則選擇混合出口模式或是對外直接投資模式。有部分學者已經(jīng)證實了企業(yè)規(guī)模和企業(yè)生產(chǎn)率之間存在同向關系,企業(yè)國際化模式選擇受到企業(yè)異質性因素的影響,企業(yè)規(guī)模特征產(chǎn)生的影響較大,如果固定成本一定的情況下,那么對于生產(chǎn)率較低且規(guī)模較小的企業(yè)來說,間接出口模式是合理的選擇;只有規(guī)模大且能致富高額成本的企業(yè)才會選擇直接出口模式進入到國外市場,因此,企業(yè)規(guī)模越大,采用間接出口模式的傾向越低。運用世界銀行公布的2012年我國的《世界銀行企業(yè)調查數(shù)據(jù)庫》的數(shù)據(jù)實證后得出,規(guī)模越小的企業(yè)越傾向于選擇間接出口模式,反之則直接出口模式,且用不同規(guī)模衡量指標和不同模型估計后,仍舊呈現(xiàn)顯著的負相關系。

將樣本數(shù)據(jù)涵蓋的三種規(guī)模的企業(yè)進行了實證研究,發(fā)現(xiàn)規(guī)模較小的企業(yè)更傾向選擇容易進入國際市場的間接出口模式,規(guī)模較大的企業(yè)更傾向于選擇直接出口到容易進入的國際市場,對于難以進入的國際市場很多企業(yè)選擇間接出口模式,那么其直接出口的份額就可能會降低,因此在目標市場特征不定的情況下,會化估企業(yè)規(guī)模與間接出口模式的負向關系,因此相對于在目標市場特征確定情況下,即給定國際市場情況下,對企業(yè)規(guī)模與間接出口模式選擇之間關系的回歸是穩(wěn)健的。

企業(yè)的生產(chǎn)率與間接出口模式選擇關系顯著為負,即生產(chǎn)率對間接出口貿易比例具有穩(wěn)健的負向影響,同時企業(yè)規(guī)模與企業(yè)生產(chǎn)率的同向關系得證。這說明,在國際化模式選擇中,企業(yè)生產(chǎn)率越高采用間接出口模式越低,企業(yè)生產(chǎn)率越低將采用間接出口模式,生產(chǎn)率最低的企業(yè)將會被迫退出國內市場;生產(chǎn)率較低的企業(yè)只能供應本國市場;生產(chǎn)率居于中游環(huán)節(jié)的企業(yè)選擇間接出口模式進入國際市場,生產(chǎn)率最高的企業(yè)選擇直接出口模式進入國際市場,獲取高額利潤。且隨著企業(yè)生產(chǎn)率的不斷提高,企業(yè)由退出市場逐漸轉變?yōu)楣⿷獓鴥仁袌?接著開始嘗試間接出口模式,隨著銷售規(guī)模的不斷擴大,逐步開始采用由間接轉向直接出口模式進入國際市場,為了降低成本,繼續(xù)擴大銷量,提高利澗,企業(yè)還可能選擇對外直接投資模式。由第H章我們還可以得知,采用混合模式出口的企業(yè)生產(chǎn)率可能比直接出口的企業(yè)生產(chǎn)率更高,可能的解釋就是我國以加工貿易為主的出口貿易,采用混合出口模式的企業(yè)能夠更加靈活的選擇國際化模式來降低企業(yè)的成本和獲取更高的利潤,在收益提高的情況下進一步降低成本,提高技術,最終實現(xiàn)生產(chǎn)率的進一步提高,如此形成一個良性循環(huán),致使企業(yè)混合出口的生產(chǎn)率高于僅間接出口和僅直接出口的企業(yè)。

參考文獻（略）