作為國民經(jīng)濟的重要支柱產(chǎn)業(yè)之一的房地產(chǎn)事業(yè)，房地產(chǎn)市場的健康運行密切的關(guān)系到金融市場的穩(wěn)定與發(fā)展，房地產(chǎn)事業(yè)繁榮發(fā)展，會在一定程度上伴隨著金融市場的穩(wěn)定發(fā)展，同樣的，房地產(chǎn)事業(yè)的蕭條，也會在一定程度上伴隨著金融市場的低落。因此，需要從供需角度研究房價，找出其波動根本原因，就可以制定出有效抑制房價漲幅過大的方案，所以進行基于SVAR檢驗符號約束有效性的房地產(chǎn)市場供需沖擊研究是十分有意義的。越來越多的研究學者在結(jié)構(gòu)向量自回歸模型中采用符號約束識別沖擊，盡管在一個理想化的條件設定下，符號約束將各種沖擊的效應具體化，但是符號約束仍然存在一系列的問題，比如，數(shù)據(jù)調(diào)節(jié)造成的誤差、計算誤差和遺漏變量造成的誤差，這些問題會導致符號約束不能準確的反應沖擊效應。本文旨在識別沖擊，檢驗符號約束的有效性，為了完成這個目標，我們建立了一個簡化的包含三個變量的系統(tǒng)，三個變量包括反應實際經(jīng)濟活動的指標、實際住房價格和住房供應量。在模型中，我們設定的符號約束將來自住房供給量和需求的沖擊，其中需求的沖擊還包括總需求沖擊具體化成相對應的脈沖響應，另一方面，獲得殘差的波動變化。滿足加入波動變化可以獲得已識別的沖擊，研究表明... 

【文章來源】：吉林大學吉林省 211工程院校 985工程院校 教育部直屬院校

【文章頁數(shù)】：47 頁

【學位級別】：碩士

【部分圖文】：

MS(3)-VAR(3)模型狀態(tài)分布概率圖

9.392.3358.21.0112.3305.5600 -0.821.0241.370.9110.44099.3500 -0.920.381.279.8190.870 0.510.512.928.4434.3900.8100 4.980.662.479.2632.160522.5800 0.591.036.3923.76366.690 16.495.12189.4665.3736.4402398.9200 -5.382.091.516.4939.370947.6600 -3.282.459.5447.2957.7702366.5900

圖 4.1 B 矩陣狀態(tài)不變的 MS(3)-VAR(3)模型的脈沖響應圖 4.2 B 矩陣狀態(tài)不變且為下三角矩陣的 MS(3)-VAR(3)模型脈沖響型預測誤差方差分解的分析


本文編號：3134299