發(fā)布時間：2020-03-18 17:00

【摘要】：本文以利率期限結構的經典預期理論為基礎,驗證我國同業(yè)拆借率數(shù)據(jù)對基礎理論的實用性；并且利用Nelson-Siegel模型對我國同業(yè)拆借市場的利率期限結構進行了估計；將估計后的三個具有經濟意義的數(shù)據(jù)作為我國利率期限結構的代表,以貨幣政策三大工具作為貨幣政策的代表,通過建立誤差修正模型和VAR模型研究了貨幣政策對我國利率期限結構的沖擊。結果表明,貨幣政策對我國利率期限結構有顯著影響,但是沖擊存在滯后性。本文的創(chuàng)新之處在于直接將貨幣政策工具作為貨幣政策的代表,使沖擊體現(xiàn)得更直接,有助于對我國宏觀經濟政策做出指導。
【學位授予單位】：西南財經大學
【學位級別】：碩士
【學位授予年份】：2013
【分類號】：F822.0;F832.1

【參考文獻】

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本文編號：2588939