金融市場投資,主要包括資產(chǎn)配置、投資組合和風(fēng)險管理等內(nèi)容,一直是金融學(xué)研究的重要領(lǐng)域。養(yǎng)老保險基金投資以其獨特的特征和規(guī)律,引起了眾多經(jīng)濟(jì)學(xué)家的濃厚興趣,近年來成為現(xiàn)代金融理論研究的熱點問題。本文根據(jù)中國新興金融市場現(xiàn)狀和發(fā)展趨勢,對養(yǎng)老保險基金投資回報進(jìn)行了理論和實證分析。為了更清晰理解本文的研究內(nèi)容,我們先回顧一下資產(chǎn)配置的金融數(shù)學(xué)模型。假設(shè)一個金融賬戶中存有一筆資金——養(yǎng)老保險基金,它需要在金融市場上進(jìn)行投資并獲得投資收益。金融市場有n種投資工具可供選擇,集合為X={x₁,x₂,...,_nx},資產(chǎn)配置到各種投資工具中的權(quán)重向量為w=（w₁,w₂,...,w_n）,資產(chǎn)的增值和安全等需求用數(shù)學(xué)函數(shù)s（w）來表示,養(yǎng)老保險基金的最優(yōu)投資組合表示為w*=argmins（w）。本文所研究的正是中國養(yǎng)老保險基金投資組合及其回報問題。根據(jù)問題域,本文主要研究和解決了三個問題。第一,本文將經(jīng)典均值方差投資組合模型和風(fēng)險收益投資組合模型結(jié)合起來,研究構(gòu)建了新興市場條... 

【文章來源】：遼寧大學(xué)遼寧省 211工程院校

【文章頁數(shù)】：147 頁

【學(xué)位級別】：博士

【部分圖文】：

中國養(yǎng)老保險基金投資回報研究的思維路線和技術(shù)路線

中國養(yǎng)老保險基金投資回報研究的關(guān)鍵模型及方法

中國養(yǎng)老保險基金的主要構(gòu)成

【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
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博士論文
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本文編號：3114357