本文關(guān)鍵詞： 信貸預(yù)警模型 信用評(píng)級(jí) 區(qū)域 行業(yè) CDS價(jià)格 基準(zhǔn)指標(biāo) 區(qū)域指標(biāo) 指針指標(biāo) CDS定價(jià)動(dòng)態(tài)修正　出處：《上海交通大學(xué)》2014年碩士論文　論文類型：學(xué)位論文

【摘要】：本文主要研究的是利用公司相關(guān)信息建立一套信貸預(yù)警模型。由于公司的信用評(píng)級(jí)變化慢無法及時(shí)反映公司的信用風(fēng)險(xiǎn)變化，本文通過建立信貸預(yù)警模型對(duì)公司的信用風(fēng)險(xiǎn)程度進(jìn)行及時(shí)監(jiān)控反饋。主要內(nèi)容為以下兩部分。 一是利用公司的信用評(píng)級(jí)，所在區(qū)域，所屬行業(yè)和CDS即時(shí)價(jià)格等信息將公司進(jìn)行分類討論。通過對(duì)模型的對(duì)數(shù)正態(tài)性假設(shè)與檢驗(yàn)后，，建立三個(gè)相應(yīng)模型指標(biāo)：基準(zhǔn)指標(biāo)，區(qū)域指標(biāo)和指針指標(biāo)。這三個(gè)指標(biāo)即作為公司的新的信用風(fēng)險(xiǎn)程度指標(biāo)。 二是在模型一的基礎(chǔ)上進(jìn)行推廣,將CDS價(jià)格進(jìn)行動(dòng)態(tài)修正。本文中CDS的動(dòng)態(tài)定價(jià)公式基于強(qiáng)度信用違約過程的框架，引入一個(gè)擴(kuò)散過程驅(qū)動(dòng)的利率因子，得到CDS價(jià)格的解析解。通過對(duì)CDS價(jià)格走勢(shì)的預(yù)測(cè)進(jìn)而對(duì)公司的信用風(fēng)險(xiǎn)走勢(shì)預(yù)測(cè)。
[Abstract]:The main research of this paper is to establish a set of early warning model of credit use related information. Due to the company's credit rating changes slowly to reflect changes in the credit risk of the company in a timely manner, through the establishment of credit early-warning model of credit risk degree, timely monitoring and feedback. The main contents include two parts.
One is to use the company's credit rating, region, industry and CDS instant price information company classification discussion. Through the log normality assumption of the model and test, establish three corresponding model index benchmark, regional index and pointer. These three indexes as the company's new the credit risk index.
The two is based on a model in the promotion, CDS price adjusted formula. In this paper CDS dynamic pricing framework strength credit default process based on the interest rate factor into a diffusion process driven, analytical solutions are obtained. The CDS price forecast by the CDS price of the company's credit risk trend forecast.

【學(xué)位授予單位】：上海交通大學(xué)
【學(xué)位級(jí)別】：碩士
【學(xué)位授予年份】：2014
【分類號(hào)】：F832.4

【共引文獻(xiàn)】

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本文編號(hào)：1517298