發(fā)布時(shí)間：2018-05-03 22:31

  本文選題：農(nóng)產(chǎn)品 + 期貨價(jià)格��； 參考：《商業(yè)時(shí)代》2013年07期

【摘要】：本文利用DCE(大連商品交易所)和ZCE(鄭州商品交易所)期貨數(shù)據(jù)及中糧數(shù)據(jù)中心現(xiàn)貨價(jià)格數(shù)據(jù),通過相關(guān)性分析、單位根檢驗(yàn)、協(xié)整檢驗(yàn)、誤差修正模型和Granger因果檢驗(yàn)等方法研究農(nóng)產(chǎn)品期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格的動(dòng)態(tài)關(guān)聯(lián)性。研究結(jié)果表明,就長期而言農(nóng)產(chǎn)品期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格的線性組合有向均衡收斂的趨勢,兩者之間存在著趨于長期均衡的動(dòng)態(tài)關(guān)系,期貨與現(xiàn)貨價(jià)格相互作用、影響,而且期貨價(jià)格處于主導(dǎo)地位。
[Abstract]:This paper uses the futures data of DCE (Dalian Commodity Exchange) and ZCE( Zhengzhou Commodity Exchange) and the spot price data of Cofco data Center, through correlation analysis, unit root test, cointegration test, Error correction model and Granger causality test are used to study the dynamic correlation between futures price and spot price of agricultural products. The results show that in the long run, the linear combination of futures price and spot price of agricultural products tends to converge in directed equilibrium, and there is a dynamic relationship between them that tends to long-term equilibrium. And futures prices are dominant.
【作者單位】： 河北金融學(xué)院;山東理工大學(xué)商學(xué)院;
【分類號(hào)】：F224;F323.7;F724.5

【參考文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前3條

1 劉曉星;;中國期貨市場與現(xiàn)貨市場之間的引導(dǎo)關(guān)系研究[J];南方經(jīng)濟(jì);2006年06期

2 趙萌;;中國期貨市場與現(xiàn)貨市場的價(jià)格關(guān)系——基于共同因子貢獻(xiàn)法和信息份額法的實(shí)證[J];山西財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào);2010年10期

3 刁懷宏;;經(jīng)濟(jì)類農(nóng)產(chǎn)品期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格的關(guān)聯(lián)性實(shí)證研究——以玉米為例[J];特區(qū)經(jīng)濟(jì);2011年04期

【共引文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 王勇;;農(nóng)產(chǎn)品期貨價(jià)格的相關(guān)分析[J];現(xiàn)代農(nóng)業(yè)科技;2012年24期

2 寇明婷;盧新生;陳凱華;;農(nóng)產(chǎn)品期貨市場與股票市場的互動(dòng)關(guān)系研究——基于多元VAR-GARCH(1,1)-BEKK模型的實(shí)證分析[J];經(jīng)濟(jì)經(jīng)緯;2011年03期

3 楊浩;林麗紅;;中國與國際大宗商品價(jià)格關(guān)聯(lián)性研究[J];經(jīng)濟(jì)問題探索;2011年09期

4 劉曉雪;董翠萍;;非同步交易下股指期貨與股票市場開收盤收益率間引導(dǎo)關(guān)系的實(shí)證研究[J];技術(shù)經(jīng)濟(jì);2012年01期

5 陳科委;張景麗;;鄭州小麥價(jià)格的分析與研究[J];新鄉(xiāng)學(xué)院學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版);2009年01期

6 楊帆;朱邦毅;;論股指期貨引入對(duì)股票現(xiàn)貨市場的聯(lián)動(dòng)影響[J];企業(yè)經(jīng)濟(jì);2007年02期

7 趙萌;;中國期貨市場與現(xiàn)貨市場的價(jià)格關(guān)系——基于共同因子貢獻(xiàn)法和信息份額法的實(shí)證[J];山西財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào);2010年10期

8 錢瑞梅;;石油期貨價(jià)格波動(dòng)性的研究現(xiàn)狀評(píng)述[J];商業(yè)時(shí)代;2008年01期

9 黃文卿;;期現(xiàn)套利對(duì)股指期貨定價(jià)效率的影響[J];統(tǒng)計(jì)與決策;2008年09期

10 彭海蘭;;農(nóng)產(chǎn)品期貨市場穩(wěn)定現(xiàn)貨價(jià)格的效果及分析[J];中國市場;2012年42期

相關(guān)博士學(xué)位論文 前3條

1 寇明婷;股票價(jià)格對(duì)貨幣政策調(diào)整的反應(yīng)研究[D];西北農(nóng)林科技大學(xué);2011年

2 于靜淼;金融危機(jī)背景下中國農(nóng)產(chǎn)品期貨市場的價(jià)格發(fā)現(xiàn)與風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避研究[D];沈陽農(nóng)業(yè)大學(xué);2011年

3 王川;我國糧食期貨市場與現(xiàn)貨市場價(jià)格關(guān)系的研究[D];中國農(nóng)業(yè)科學(xué)院;2009年

相關(guān)碩士學(xué)位論文 前10條

1 劉琰;中國菜籽油期貨價(jià)格聯(lián)動(dòng)性的實(shí)證研究[D];華中農(nóng)業(yè)大學(xué);2010年

2 徐麗;CME黃金期貨價(jià)格對(duì)中國黃金現(xiàn)貨價(jià)格傳導(dǎo)機(jī)制研究[D];江西財(cái)經(jīng)大學(xué);2010年

3 陳坤;中國虛擬經(jīng)濟(jì)非均衡的問題研究[D];華中師范大學(xué);2011年

4 趙楠;我國黃金期貨與黃金現(xiàn)貨互動(dòng)關(guān)系的實(shí)證研究[D];天津財(cái)經(jīng)大學(xué);2011年

5 楊小光;股指期貨的套期保值分析[D];華中科技大學(xué);2010年

6 亓艷;股指期貨套保與套利策略研究[D];華中科技大學(xué);2011年

7 胡鵬飛;銀行間債券市場做市商價(jià)格發(fā)現(xiàn)能力研究[D];天津大學(xué);2012年

8 陳雯;滬金屬期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格的關(guān)系研究[D];西南財(cái)經(jīng)大學(xué);2011年

9 王志明;Hs300股指期貨對(duì)現(xiàn)貨市場影響研究[D];西南財(cái)經(jīng)大學(xué);2011年

10 金鑫;期貨市場價(jià)格波動(dòng)性研究[D];西南財(cái)經(jīng)大學(xué);2011年

【二級(jí)參考文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 王志強(qiáng),徐亞范,朱麗紅;大連商品交易所市場有效性檢驗(yàn)[J];財(cái)經(jīng)問題研究;1998年12期

2 侯曉鴻,曾繼民,李一智;市場弱型有效檢驗(yàn)方法研究——兼論我國商品期貨市場效率[J];管理工程學(xué)報(bào);2000年01期

3 商如斌,伍旋;期貨市場有效性理論與實(shí)證研究[J];管理工程學(xué)報(bào);2000年04期

4 張屹山;方毅;黃琨;;中國期貨市場功能及國際影響的實(shí)證研究[J];管理世界;2006年04期

5 劉金霞,顧培亮;利用農(nóng)產(chǎn)品期貨市場防范農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)[J];價(jià)格理論與實(shí)踐;2003年09期

6 王群勇,張曉峒;我國在NYSE上市公司的價(jià)格發(fā)現(xiàn)機(jī)制——基于永久短暫模型的實(shí)證分析[J];經(jīng)濟(jì)問題探索;2005年06期

7 盧建鋒;論農(nóng)產(chǎn)品期貨市場在農(nóng)業(yè)生產(chǎn)中的作用[J];經(jīng)濟(jì)問題;2003年04期

8 何蒲明;大力發(fā)展農(nóng)產(chǎn)品期貨市場 促進(jìn)農(nóng)民增收[J];糧食問題研究;2005年01期

9 王麗婭,王忠欽;我國農(nóng)產(chǎn)品期貨的實(shí)證分析[J];農(nóng)村經(jīng)濟(jì);2005年01期

10 劉曉星;;中國期貨市場與現(xiàn)貨市場之間的引導(dǎo)關(guān)系研究[J];南方經(jīng)濟(jì);2006年06期

【相似文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 王汝芳;;大連商品交易所期貨價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能的實(shí)證分析——以大豆和玉米期貨為例[J];經(jīng)濟(jì)與管理研究;2009年08期

2 柏彬;第2批海南公示名牌產(chǎn)品中農(nóng)產(chǎn)品占近半[J];世界熱帶農(nóng)業(yè)信息;2003年04期

3 胡定寰;農(nóng)產(chǎn)品“二元結(jié)構(gòu)”論——論超市發(fā)展對(duì)農(nóng)業(yè)和食品安全的影響[J];中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì);2005年02期

4 徐斌;;鋅期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格互動(dòng)關(guān)系實(shí)證研究[J];金融經(jīng)濟(jì);2006年14期

5 李海英;馬衛(wèi)鋒;羅婷;;上海燃料油期貨價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能研究——基于GS模型的實(shí)證分析[J];財(cái)貿(mào)研究;2007年02期

6 胡揚(yáng);于廣浦;;實(shí)施“品牌富農(nóng)”的誤區(qū)[J];中華商標(biāo);2007年07期

7 穆月英;;中國農(nóng)作物地區(qū)布局的灰色局勢決策分析[J];中國農(nóng)學(xué)通報(bào);2007年10期

8 劉方斌;;國務(wù)院下決心徹底消除農(nóng)產(chǎn)品后患 現(xiàn)有高毒農(nóng)藥生產(chǎn)線全部關(guān)停[J];農(nóng)藥市場信息;2007年22期

9 鄭尊信;林旭東;;期貨市場套期保值線性策略的困境:理論評(píng)述[J];價(jià)值工程;2008年03期

10 楊柯;;期貨交易所風(fēng)險(xiǎn)保證金的設(shè)計(jì)[J];陜西農(nóng)業(yè)科學(xué);2008年02期

相關(guān)會(huì)議論文 前10條

1 陳喜勞;;新形勢下做好農(nóng)藥安全使用工作的對(duì)策[A];植物保護(hù)與糧食安全——第二十屆全國植保信息交流暨農(nóng)藥械交流會(huì)論文集[C];2004年

2 楊子江;劉巧云;閻彩萍;;農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量認(rèn)證綜合效益評(píng)價(jià)體系研究——以無公害漁業(yè)產(chǎn)品認(rèn)證為例[A];2009年中國水產(chǎn)學(xué)會(huì)學(xué)術(shù)年會(huì)論文摘要集[C];2009年

3 郭勝利;;淺析當(dāng)前農(nóng)產(chǎn)品存在問題與對(duì)策[A];新世紀(jì)預(yù)防醫(yī)學(xué)面臨的挑戰(zhàn)——中華預(yù)防醫(yī)學(xué)會(huì)首屆學(xué)術(shù)年會(huì)論文摘要集[C];2002年

4 趙蘇;;農(nóng)產(chǎn)品冷鏈物流發(fā)展政策措施研究[A];商品學(xué)發(fā)展與教育高級(jí)論壇暨中國商品學(xué)會(huì)第十二屆學(xué)術(shù)研討會(huì)論文集[C];2009年

5 胡興啟;劉全科;宋家詠;;嚴(yán)格高毒農(nóng)藥管理,保證農(nóng)產(chǎn)品用藥安全[A];第十八屆全國植保系統(tǒng)農(nóng)藥械信息交流交易會(huì)論文集[C];2002年

6 史道濟(jì);李琳;;期貨價(jià)格的期限結(jié)構(gòu)平穩(wěn)波動(dòng)模型[A];2003中國現(xiàn)場統(tǒng)計(jì)研究會(huì)第十一屆學(xué)術(shù)年會(huì)論文集（下）[C];2003年

7 曹聰梅;甘仞初;;非平穩(wěn)時(shí)間序列預(yù)測模型在農(nóng)產(chǎn)品供求量預(yù)測中的應(yīng)用研究[A];2003年中國管理科學(xué)學(xué)術(shù)會(huì)議論文集[C];2003年

8 婁少華;呂東輝;黃羽雪;楊印生;;我國轉(zhuǎn)基因大豆期貨價(jià)格形成偏差的實(shí)證研究[A];中國現(xiàn)場統(tǒng)計(jì)研究會(huì)第十三屆學(xué)術(shù)年會(huì)論文集[C];2007年

9 趙茜;王書平;孟繁君;;投機(jī)對(duì)上海燃料油期貨價(jià)格的影響分析[A];第八屆中國管理科學(xué)學(xué)術(shù)年會(huì)論文集[C];2006年

10 李錟;齊中英;雷瑩;;有限理性、異質(zhì)信念與商品期貨價(jià)格波動(dòng)[A];第九屆中國管理科學(xué)學(xué)術(shù)年會(huì)論文集[C];2007年

相關(guān)重要報(bào)紙文章 前10條

1 胡宇;農(nóng)產(chǎn)品商標(biāo)保護(hù)呼喚責(zé)任主體[N];貴州日?qǐng)?bào);2007年

2 記者　郝明雷;我市實(shí)施品牌富農(nóng)卓有成效[N];濟(jì)寧日?qǐng)?bào);2006年

3 馬東文;臨滄市啟動(dòng)農(nóng)產(chǎn)品交易市場農(nóng)藥殘留檢測項(xiàng)目[N];云南科技報(bào);2006年

4 何飛邋王瑛;發(fā)展一個(gè)品牌 帶富一批農(nóng)戶[N];中國工商報(bào);2008年

5 于瑞光;滬鋅期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格波動(dòng)關(guān)系實(shí)證分析[N];期貨日?qǐng)?bào);2008年

6 鄭州大學(xué)商學(xué)院 武魏巍;碳金融背景下 我國應(yīng)加快發(fā)展碳期貨[N];期貨日?qǐng)?bào);2011年

7 梁仕成;讓農(nóng)產(chǎn)品成為香餑餑[N];承德日?qǐng)?bào);2007年

8 劉建廣 楊慶福;泰安農(nóng)產(chǎn)品邁入品牌時(shí)代[N];中國工商報(bào);2006年

9 馬全有;品牌經(jīng)濟(jì)帶動(dòng)酒泉農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展[N];中國工商報(bào);2006年

10 記者　 劉永;加大臺(tái)灣農(nóng)產(chǎn)品商標(biāo)權(quán)保護(hù)力度[N];中國工商報(bào);2006年

相關(guān)博士學(xué)位論文 前10條

1 孫堅(jiān)強(qiáng);農(nóng)產(chǎn)品期貨市場福利效應(yīng)分析[D];廈門大學(xué);2006年

2 何嗣江;訂單農(nóng)業(yè)發(fā)展與金融市場創(chuàng)新[D];浙江大學(xué);2007年

3 馬惠蘭;區(qū)域農(nóng)產(chǎn)品比較優(yōu)勢理論研究與實(shí)證分析[D];新疆農(nóng)業(yè)大學(xué);2004年

4 楊平;基于供應(yīng)鏈的湖北農(nóng)產(chǎn)品物流服務(wù)體系研究[D];華中農(nóng)業(yè)大學(xué);2008年

5 張丕景;物流減量化問題研究[D];山東農(nóng)業(yè)大學(xué);2007年

6 李錟;基于異質(zhì)交易者的期貨市場價(jià)格動(dòng)態(tài)研究[D];哈爾濱工業(yè)大學(xué);2007年

7 王川;我國糧食期貨市場與現(xiàn)貨市場價(jià)格關(guān)系的研究[D];中國農(nóng)業(yè)科學(xué)院;2009年

8 陳繼兵;中國玉米期貨市場微觀結(jié)構(gòu)與信息溢出效應(yīng)研究[D];沈陽農(nóng)業(yè)大學(xué);2012年

9 王駿;中國期貨市場基本功能的實(shí)證研究[D];華中科技大學(xué);2006年

10 張小艷;我國期貨市場效率與風(fēng)險(xiǎn)研究[D];華中科技大學(xué);2006年

相關(guān)碩士學(xué)位論文 前10條

1 郭延坤;基于J2EE農(nóng)產(chǎn)品第三方物流信息系統(tǒng)分析與設(shè)計(jì)[D];廣西大學(xué);2005年

2 徐東賢;有色金屬期貨價(jià)格走勢分析及投資風(fēng)險(xiǎn)控制[D];河海大學(xué);2007年

3 王科;農(nóng)產(chǎn)品追蹤經(jīng)濟(jì)分析與應(yīng)用設(shè)計(jì)[D];華中農(nóng)業(yè)大學(xué);2007年

4 徐良培;農(nóng)產(chǎn)品國際貿(mào)易中的戰(zhàn)略性環(huán)境政策與中國的對(duì)策[D];華中農(nóng)業(yè)大學(xué);2007年

5 高翔;中國商品期貨價(jià)格與相關(guān)上市公司股價(jià)相關(guān)性分析[D];廈門大學(xué);2009年

6 張海永;WTI期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格關(guān)系實(shí)證研究[D];重慶師范大學(xué);2008年

7 楊楠;我國農(nóng)產(chǎn)品期貨交易對(duì)現(xiàn)貨價(jià)格波動(dòng)性影響的研究[D];北京工商大學(xué);2007年

8 黃穎;基于主成分—神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)的農(nóng)產(chǎn)品期貨預(yù)測研究及模型實(shí)現(xiàn)[D];首都師范大學(xué);2008年

9 劉九根;我國大豆期貨套期保值問題研究[D];南昌大學(xué);2007年

10 鄒華;完善我國期貨市場中大豆套期保值功能研究[D];首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué);2008年

，

本文編號(hào)：1840387