融資融券業(yè)務(wù)在中國屬于新生業(yè)務(wù),2005年10月27日修訂后的《證券法》正式將融資融券業(yè)務(wù)引入中國,融資融券業(yè)務(wù)在我國正式啟動(dòng)是在2008年10月5日。上海證券交易所和深證證券交易所自2010年3月31日開通融資融券交易系統(tǒng),標(biāo)志著我國正式建立了A股市場的做空機(jī)制。我國的A股證券市場不再是單邊市場,投資者可以在證券公司借入資金進(jìn)行股票買賣交易,賣空機(jī)制的引進(jìn)豐富了我國資本市場的投資工具和投資方法,增加了資本市場的活力,對資本市場產(chǎn)生重大影響。投資者將不僅僅能夠通過股票升值獲益,而且能夠通過挖掘上市公司未公開的負(fù)面消息獲益,這一方面增加了投資者、監(jiān)管機(jī)構(gòu)對上市公司的關(guān)注度和監(jiān)管力度,另一方面增加了投資者挖掘上市公司負(fù)面消息的動(dòng)機(jī)。監(jiān)管環(huán)境的變化以及信息透明度的改變影響了影響投資者、監(jiān)管者的行為,會(huì)計(jì)師事務(wù)所作為證券市場秩序的督查者,必然要審時(shí)度勢,根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)狀況改進(jìn)審計(jì)工作方法和審計(jì)服務(wù)收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)。本文以深滬二市主板上市公司為樣本,通過理論與實(shí)證結(jié)合的方式,基于我國開通融資融券交易的自然實(shí)驗(yàn)構(gòu)建雙重差分模型(DID),研究賣空機(jī)制對審計(jì)收費(fèi)的影響。檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn):對于融資融券標(biāo)的公司,引入賣空機(jī)制... 

【文章來源】：首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)北京市

【文章頁數(shù)】：64 頁

【學(xué)位級別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
abstract
第1章 導(dǎo)論
    1.1 研究背景
    1.2 研究目的
    1.3 研究意義
    1.4 主要研究內(nèi)容和方法
        1.4.1 研究內(nèi)容
        1.4.2 研究方法
第2章 文獻(xiàn)綜述
    2.1 國外研究現(xiàn)狀
        2.1.1 國外審計(jì)收費(fèi)研究現(xiàn)狀
        2.1.2 國外賣空機(jī)制研究現(xiàn)狀
    2.2 國內(nèi)研究現(xiàn)狀
        2.2.1 國內(nèi)審計(jì)收費(fèi)研究現(xiàn)狀
        2.2.2 國內(nèi)賣空機(jī)制研究現(xiàn)狀
    2.3 現(xiàn)有成果的評價(jià)及未來發(fā)展趨勢
第3章 理論分析與研究假設(shè)
    3.1 基本概念界定
        3.1.1 賣空機(jī)制
        3.1.2 審計(jì)收費(fèi)
    3.2 相關(guān)理論
        3.2.1 信息不對稱理論
        3.2.2 成本補(bǔ)償理論
        3.2.3 保險(xiǎn)理論
    3.3 假設(shè)分析
        3.3.1 賣空機(jī)制會(huì)促使上市公司審計(jì)收費(fèi)上升
        3.3.2 賣空機(jī)制引入后,相對于內(nèi)部控制質(zhì)量好的公司,內(nèi)部控制質(zhì)量差的公司審計(jì)收費(fèi)上升更加明顯
        3.3.3 賣空機(jī)制引入后,相對于國有企業(yè),非國有企業(yè)審計(jì)收費(fèi)上升更加明顯
第4章 賣空機(jī)制對審計(jì)收費(fèi)影響的實(shí)證研究設(shè)計(jì)
    4.1 樣本選擇與數(shù)據(jù)來源
    4.2 模型設(shè)定
    4.3 變量的設(shè)置
        4.3.1 被解釋變量
        4.3.2 解釋變量
        4.3.3 控制變量
    4.4 實(shí)證檢驗(yàn)
        4.4.1 描述性統(tǒng)計(jì)
        4.4.2 相關(guān)性分析
        4.4.3 回歸結(jié)果分析
    4.5 內(nèi)生性問題
    4.6 穩(wěn)健性檢驗(yàn)
        4.6.1 賣空機(jī)制對審計(jì)收費(fèi)的穩(wěn)健性檢驗(yàn)
        4.6.2 賣空機(jī)制對內(nèi)部控制質(zhì)量不同公司審計(jì)收費(fèi)的穩(wěn)健性檢驗(yàn)
        4.6.3 賣空機(jī)制對產(chǎn)權(quán)性質(zhì)不同公司審計(jì)收費(fèi)的穩(wěn)健性檢驗(yàn)
第5章 結(jié)論與啟示
    5.1 研究結(jié)論
    5.2 研究建議
        5.2.1 政府以及相關(guān)監(jiān)管部門
        5.2.2 上市公司
        5.2.3 會(huì)計(jì)師事務(wù)所
        5.2.4 投資者
    5.3 研究創(chuàng)新與不足
        5.3.1 研究創(chuàng)新
        5.3.2 研究不足
參考文獻(xiàn)
攻讀碩士學(xué)位期間取得的研究成果
致謝


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]關(guān)聯(lián)交易、盈余透明度與審計(jì)收費(fèi)[J]. 汪健,王為,朱兆珍.  山西財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào). 2018(05)
[2]基于產(chǎn)權(quán)性質(zhì)的內(nèi)部控制缺陷與內(nèi)部控制審計(jì)定價(jià)關(guān)系的研究[J]. 孫文剛,郭文貞.  山東財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào). 2018(01)
[3]會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)收費(fèi)的因素探討[J]. 田偉萍.  時(shí)代經(jīng)貿(mào). 2018(03)
[4]賣空機(jī)制與分析師樂觀性偏差——基于雙重差分模型的檢驗(yàn)[J]. 李丹,袁淳,廖冠民.  會(huì)計(jì)研究. 2016(09)
[5]產(chǎn)權(quán)性質(zhì)、會(huì)計(jì)-稅收差異與審計(jì)收費(fèi)——來自中國A股上市公司的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)[J]. 程昔武,張澤云,紀(jì)綱.  審計(jì)與經(jīng)濟(jì)研究. 2016(05)
[6]賣空與盈余質(zhì)量——來自財(cái)務(wù)重述的證據(jù)[J]. 張璇,周鵬,李春濤.  金融研究. 2016(08)
[7]中國式融資融券制度安排與股價(jià)崩盤風(fēng)險(xiǎn)的惡化[J]. 褚劍,方軍雄.  經(jīng)濟(jì)研究. 2016(05)
[8]賣空機(jī)制、訴訟風(fēng)險(xiǎn)與審計(jì)收費(fèi)[J]. 黃超,黃俊.  財(cái)經(jīng)研究. 2016(05)
[9]放松賣空管制、公司投資決策與期權(quán)價(jià)值[J]. 靳慶魯,侯青川,李剛,謝亞茜.  經(jīng)濟(jì)研究. 2015(10)
[10]上市公司法律風(fēng)險(xiǎn)與審計(jì)收費(fèi)——來自中國上市公司的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)[J]. 黃凱莉.  中國注冊會(huì)計(jì)師. 2015(05)

博士論文
[1]異質(zhì)信念、賣空限制與股價(jià)行為[D]. 王景.廈門大學(xué) 2008

碩士論文
[1]賣空機(jī)制對企業(yè)盈余管理影響的實(shí)證研究[D]. 賈佳佳.首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué) 2017



本文編號：2902531