在全球化經(jīng)濟背景下,中國經(jīng)濟的對外開放程度逐步加深,人民幣在世界經(jīng)濟交流中扮演的角色越來越重要。2015年“8.11”匯改,2016年人民幣加入SDR貨幣籃子,由此可以預(yù)見央行將進一步采取措施逐漸增大人民幣匯率的彈性,人民幣市場化將越來越有體現(xiàn),所以對匯率市場進行預(yù)測研究,分析其市場間的關(guān)聯(lián)性很有意義。本文針對匯率非線性,非平穩(wěn)性等特點,從多尺度分析角度出發(fā),結(jié)合分解-重構(gòu)-集成的思想,綜合運用計量模型、機器學(xué)習(xí)、集成分析等技術(shù)對人民幣匯率數(shù)據(jù)進行綜合分析,從而建立一套針對人民幣匯率短期、中長期數(shù)據(jù)的多尺度綜合集成預(yù)測模型。即首先運用改進的EEMD多尺度分解方法對人民幣兌美元匯率進行分解,然后計算出各分解項的樣本熵,同時考慮波動頻率將分解項重構(gòu),研究其內(nèi)在變動機制。之后根據(jù)重構(gòu)項的不同波動特點,分別選擇適合的模型進行預(yù)測,最后加和集成最終的匯率預(yù)測結(jié)果。結(jié)果表明:（1）人民幣兌美元匯率的波動成分包括短期不均衡導(dǎo)致的高頻分量、重大事件帶來的低頻分量和由經(jīng)濟基本面決定的趨勢項。而且低頻分量主導(dǎo)人民幣匯率的波動,其次是趨勢項,而高頻分量的影響可忽略不計;（2）對于人民幣中長期數(shù)據(jù),基于EEM... 

【文章來源】：暨南大學(xué)廣東省 211工程院校

【文章頁數(shù)】：74 頁

【學(xué)位級別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
Abstract
1 緒論
    1.1 選題背景與意義
    1.2 文獻綜述
    1.3 論文架構(gòu)與研究內(nèi)容
    1.4 創(chuàng)新點
2 相關(guān)理論及方法概述
    2.1 匯率決定理論
    2.2 EEMD模型理論
3 人民幣匯率的內(nèi)在波動機制分析
    3.1 EEMD分解的可行性及優(yōu)勢分析
    3.2 樣本選取與基本分析
    3.3 人民幣匯率的EEMD分解
    3.4 分解序列的重構(gòu)
    3.5 基于改進EEMD的事件分析
4 人民幣匯價多尺度預(yù)測模型的建立
    4.1 預(yù)測模型理論基礎(chǔ)
    4.2 多尺度預(yù)測模型的建立思路
    4.3 模型比較的檢驗標(biāo)準(zhǔn)
    4.4 USD中長期數(shù)據(jù)多尺度預(yù)測模型的建立
    4.5 USD短期數(shù)據(jù)的多尺度預(yù)測模型的建立
    4.6 不同數(shù)據(jù)的模型分析
5 人民幣在岸及離岸匯率市場的多尺度關(guān)聯(lián)性研究
    5.1 在岸及離岸匯率市場的介紹
    5.2 關(guān)聯(lián)性研究方法介紹
    5.3 人民幣即期匯率和NDF的二元EMD分解
    5.4 人民幣即期匯率和NDF的多尺度相關(guān)性分析
    5.5 人民幣即期匯率和NDF的多尺度因果性分析
    5.6 本章小結(jié)
6 總結(jié)與展望
參考文獻
附錄
在校期間發(fā)表論文清單
致謝


【參考文獻】：
期刊論文
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本文編號：2907554