本文關(guān)鍵詞：基于前景理論的中國(guó)基金市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)—收益悖論的實(shí)證研究，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

【摘要】：風(fēng)險(xiǎn)-收益關(guān)系也稱為資產(chǎn)定價(jià)模型。該理論最初由哈里·馬克威茨提出,其后,對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)-收益之間的研究得以迅速發(fā)展,其中最有影響力的當(dāng)屬夏普等人提出的資本資產(chǎn)定價(jià)模型。這些研究都發(fā)現(xiàn),風(fēng)險(xiǎn)與收益之間有很大的聯(lián)系,總是向同一個(gè)方向變化。在世界范圍內(nèi),許多學(xué)者在各個(gè)領(lǐng)域?qū)︼L(fēng)險(xiǎn)與收益之間的關(guān)系進(jìn)行了實(shí)證研究。直到鮑曼在戰(zhàn)略管理領(lǐng)域的研究發(fā)現(xiàn)了風(fēng)險(xiǎn)與收益之間存在負(fù)相關(guān)關(guān)系,從而提出了著名的鮑曼悖論。此后,關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)-收益悖論的研究也在不同領(lǐng)域展開,人們對(duì)此作出了許多解釋。本文嘗試使用前景理論對(duì)中國(guó)基金市場(chǎng)上的風(fēng)險(xiǎn)-收益悖論進(jìn)行實(shí)證研究及解釋。前景理論是行為經(jīng)濟(jì)學(xué)的內(nèi)容,近年來(lái)其發(fā)展迅速,在國(guó)外,已有學(xué)者用該理論對(duì)風(fēng)險(xiǎn)與收益悖論進(jìn)行解釋。但是在國(guó)內(nèi),關(guān)于這方面的研究非常少。本文首先對(duì)我國(guó)基金市場(chǎng)上的基金進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)-收益關(guān)系的實(shí)證研究,再使用前景理論對(duì)該結(jié)果進(jìn)行解釋。
【關(guān)鍵詞】：風(fēng)險(xiǎn)-收益悖論 前景理論 基金市場(chǎng)
【學(xué)位授予單位】：蘭州大學(xué)
【學(xué)位級(jí)別】：碩士
【學(xué)位授予年份】：2016
【分類號(hào)】：F832.51
【目錄】：

• 中文摘要3-4
• 英文摘要4-7
• 第一章 緒論7-14
• 1.1 選題背景及研究意義7-8
• 1.1.1 選題背景7
• 1.1.2 研究意義7-8
• 1.2 國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀8-12
• 1.2.1 國(guó)外研究現(xiàn)狀8-11
• 1.2.2 國(guó)內(nèi)研究現(xiàn)狀11-12
• 1.3 研究?jī)?nèi)容、思路及方法12
• 1.3.1 研究?jī)?nèi)容及研究思路12
• 1.3.2 研究方法12
• 1.4 可能的創(chuàng)新與不足之處12-14
• 1.4.1 擬創(chuàng)新點(diǎn)12-13
• 1.4.2 可能的難點(diǎn)13-14
• 第二章 風(fēng)險(xiǎn)-收益理論及前景理論相關(guān)知識(shí)14-30
• 2.1 風(fēng)險(xiǎn)-收益理論介紹14-23
• 2.1.1 傳統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)-收益理論介紹14-23
• 2.2 行為金融及前景理論23-30
• 2.2.1 行為金融學(xué)及前景理論的相關(guān)內(nèi)容23-30
• 2.2.1.1 行為金融學(xué)的發(fā)展23-24
• 2.2.1.2 前景理論的相關(guān)概念24-30
• 第三章 中國(guó)基金市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)-收益悖論的實(shí)證研究30-44
• 3.1 基金市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)衡量指標(biāo)的簡(jiǎn)介及選取30-35
• 3.1.1 標(biāo)準(zhǔn)差30-31
• 3.1.2 β系數(shù)31-32
• 3.1.3 可決系數(shù)R232
• 3.1.4 風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值Var32-35
• 3.2 基金收益衡量指標(biāo)及其選取35
• 3.3 實(shí)證研究樣本及數(shù)據(jù)處理35-43
• 3.3.1 實(shí)驗(yàn)樣本區(qū)間的選取及數(shù)據(jù)來(lái)源35
• 3.3.2 市場(chǎng)組合的構(gòu)造及無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率的選取35-37
• 3.3.3 數(shù)據(jù)處理及研究結(jié)果37-43
• 3.4 實(shí)證結(jié)論及原因分析及前景理論的解釋43-44
• 第四章 前景理論對(duì)風(fēng)險(xiǎn)-收益悖論的檢驗(yàn)44-49
• 4.1 基金績(jī)效的衡量指標(biāo)及選取44-46
• 4.1.1 夏普指數(shù)44-45
• 4.1.2 特雷諾指數(shù)45
• 4.1.3 詹森指數(shù)45-46
• 4.1.4 小結(jié)46
• 4.2 實(shí)證檢驗(yàn)結(jié)果46-47
• 4.3 小結(jié)47-49
• 第五章 研究結(jié)論及對(duì)策建議49-51
• 5.1 結(jié)論49
• 5.2 建議49-50
• 5.3 本文的不足之處50-51
• 參考文獻(xiàn)51-53
• 致謝53

【相似文獻(xiàn)】

中國(guó)期刊全文數(shù)據(jù)庫(kù) 前10條

1 關(guān)一航;從“前景理論”看心理學(xué)在經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域中的運(yùn)用[J];經(jīng)濟(jì)師;2004年07期

2 劉志遠(yuǎn);劉超;;基于實(shí)驗(yàn)研究的惡性增資行為解釋:自辨理論還是前景理論?[J];中國(guó)會(huì)計(jì)評(píng)論;2004年02期

3 胡奕明;;關(guān)于“基于實(shí)驗(yàn)研究的惡性增資行為解釋:自辨理論還是前景理論?”一文的評(píng)論[J];中國(guó)會(huì)計(jì)評(píng)論;2004年02期

4 李黎明,張榮;淺析“前景理論”分析框架[J];商業(yè)時(shí)代;2005年23期

5 楊錫蓉;舒強(qiáng);;從前景理論看經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展方向[J];商場(chǎng)現(xiàn)代化;2007年11期

6 張迎春;;前景理論及其應(yīng)用[J];消費(fèi)導(dǎo)刊;2008年16期

7 曾進(jìn);;企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)傾向的跨國(guó)比較——基于前景理論視角[J];科學(xué)學(xué)與科學(xué)技術(shù)管理;2009年05期

8 黃恒振;楊博文;;前景理論下的風(fēng)險(xiǎn)管理決策模型研究[J];價(jià)值工程;2009年08期

9 任穎;;前景理論和現(xiàn)代管理實(shí)踐[J];經(jīng)營(yíng)管理者;2010年05期

10 劉華;黃熠琳;張?zhí)烀?;前景理論及其個(gè)人納稅遵從研究概述[J];國(guó)外社會(huì)科學(xué);2010年03期

中國(guó)重要會(huì)議論文全文數(shù)據(jù)庫(kù) 前7條

1 劉詠梅;彭民;李立;;基于前景理論的隨機(jī)市場(chǎng)需求訂貨模型研究[A];2009中國(guó)控制與決策會(huì)議論文集（2）[C];2009年

2 張潔;朱建軍;劉思峰;;基于前景理論的隨機(jī)概率信息群集結(jié)模型研究[A];第十三屆中國(guó)管理科學(xué)學(xué)術(shù)年會(huì)論文集[C];2011年

3 李貴萍;;基于前景理論的單周期定價(jià)與訂購(gòu)聯(lián)合決策模型[A];第十五屆中國(guó)管理科學(xué)學(xué)術(shù)年會(huì)論文集（下）[C];2013年

4 胡軍華;周益文;;基于前景理論的多準(zhǔn)則決策方法[A];2009中國(guó)控制與決策會(huì)議論文集（2）[C];2009年

5 王亮;王應(yīng)明;;基于前景理論的動(dòng)態(tài)參考點(diǎn)應(yīng)急決策方法研究[A];“兩型社會(huì)”建設(shè)與管理創(chuàng)新——第十五屆中國(guó)管理科學(xué)學(xué)術(shù)年會(huì)論文集（上）[C];2013年

6 李慶勝;劉思峰;;基于前景理論的隨機(jī)區(qū)間灰數(shù)VIKOR決策方法[A];第25屆全國(guó)灰色系統(tǒng)會(huì)議論文集[C];2014年

7 張旭;陳森發(fā);;惡劣天氣下的用戶出行路徑選擇行為建模[A];江蘇省系統(tǒng)工程學(xué)會(huì)第十一屆學(xué)術(shù)年會(huì)論文集[C];2009年

中國(guó)重要報(bào)紙全文數(shù)據(jù)庫(kù) 前7條

1 李翔;用“前景理論”提升績(jī)效管理[N];中國(guó)石化報(bào);2007年

2 采寫：本報(bào)記者陳春艷 評(píng)點(diǎn)：本報(bào)記者馬海鄰;用幸福衡量財(cái)富[N];解放日?qǐng)?bào);2003年

3 美國(guó)加州州立大學(xué)（長(zhǎng)堤）商學(xué)院教授 美國(guó)華裔教授學(xué)者學(xué)會(huì)（南加州）秘書長(zhǎng) 孫滌;天啊,千萬(wàn)別輸![N];上海證券報(bào);2012年

4 胡希寧 鮑永升 薛世斌;諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)為什么授予心理學(xué)家？[N];學(xué)習(xí)時(shí)報(bào);2003年

5 美國(guó)加州州立大學(xué)（長(zhǎng)堤）商學(xué)院教授 美國(guó)華裔教授學(xué)者學(xué)會(huì)（南加州）秘書長(zhǎng) 孫滌;為怕輸而“扭曲風(fēng)險(xiǎn)”[N];上海證券報(bào);2012年

6 本報(bào)記者 陳雪頻;奚愷元：如何由發(fā)展經(jīng)濟(jì)來(lái)提高幸福[N];第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào);2005年

7 潘啟雯;陷入“極端悖論”時(shí),你將怎樣抉擇[N];北京日?qǐng)?bào);2009年

中國(guó)博士學(xué)位論文全文數(shù)據(jù)庫(kù) 前7條

1 張海峰;前景理論、波動(dòng)不對(duì)稱與資產(chǎn)定價(jià)[D];天津大學(xué);2011年

2 趙國(guó)慶;基于前景理論的消費(fèi)—儲(chǔ)蓄與退休行為研究[D];天津大學(xué);2008年

3 宋華東;基于前景理論的資產(chǎn)證券化模型與實(shí)證研究[D];大連理工大學(xué);2011年

4 林民旺;選擇戰(zhàn)爭(zhēng)：基于規(guī)避損失的戰(zhàn)爭(zhēng)決策理論[D];外交學(xué)院;2008年

5 申紅艷;基于動(dòng)態(tài)建模的網(wǎng)絡(luò)聯(lián)盟企業(yè)協(xié)同創(chuàng)新研究[D];華中科技大學(xué);2013年

6 徐紅利;基于有限理性的城市交通系統(tǒng)均衡與擁擠收費(fèi)策略研究[D];南京大學(xué);2011年

7 孫多勇;突發(fā)性社會(huì)公共危機(jī)事件下個(gè)體與群體行為決策研究[D];國(guó)防科學(xué)技術(shù)大學(xué);2005年

中國(guó)碩士學(xué)位論文全文數(shù)據(jù)庫(kù) 前10條

1 王旭;基于前景理論的B2C消費(fèi)者行為決策模型研究[D];華南理工大學(xué);2015年

2 劉靜;基于數(shù)字概率和文字概率的前景構(gòu)建方法[D];昆明理工大學(xué);2015年

3 龐易明;基于前景理論的代建制尋租博弈分析[D];西南交通大學(xué);2014年

4 錢昆;基于前景理論的出行者出行方式選擇模型研究[D];南京財(cái)經(jīng)大學(xué);2015年

5 蘇羿宇;基于前景理論的企業(yè)投資決策分析方法及應(yīng)用[D];華北電力大學(xué);2015年

6 洪鐘冠;建設(shè)項(xiàng)目規(guī)劃設(shè)計(jì)投標(biāo)方案選擇和確定[D];華僑大學(xué);2015年

7 潘曉鋒;基于有限理性的方式劃分和交通分配組合模型[D];大連理工大學(xué);2015年

8 魏曉蕾;基于前景理論的我國(guó)中小企業(yè)償債意愿研究[D];電子科技大學(xué);2014年

9 李靜;基于前景理論的多Agent辯論協(xié)商策略研究[D];北京工業(yè)大學(xué);2015年

10 王銳;基于前景理論的人崗雙邊匹配決策方法研究[D];西安電子科技大學(xué);2014年

  本文關(guān)鍵詞：基于前景理論的中國(guó)基金市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)—收益悖論的實(shí)證研究，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

，

本文編號(hào)：421163