或有負債是指由于不確定性因素導致事項對企業(yè)造成的現(xiàn)時或潛在義務,它作為一種潛在因素影響企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營和發(fā)展,也給投資者和債權人等帶來巨大的投資風險。或有負債的信息披露具有重要的作用意義:(1)或有事項充分披露,能夠減少投資者決策失誤,減少債權人對其債權安全的擔心,有利于保護投資者和債權人;(2)對于企業(yè)內(nèi)部管理人員,或有負債的客觀披露有利于企業(yè)管理者更準確地了解企業(yè)實際的財務狀況,減少現(xiàn)金流失風險,不高估企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績,提高財務質(zhì)量;(3)或有負債因其不確定性是企業(yè)重要風險來源,作為一項潛在要素可能使企業(yè)遭受沉重債務,加大財務風險,亦可能導致企業(yè)資產(chǎn)流失而加大經(jīng)營風險,或有負債信息披露完善可以使企業(yè)正確對待及反映或有負債水平、進行有效的風險防范及控制;(4)或有負債信息披露可以增強會計透明度,有利于資本市場發(fā)展。然而實務操作中對于或有負債信息披露的重視程度不高,很多企業(yè)由于隱瞞或有事項信息或者披露不及時等導致投資者蒙受巨大損失。根據(jù)財政部或有事項準則執(zhí)行情況調(diào)查結(jié)果的分析,或有負債信息披露還存在諸多問題。理論研究上,或有負債信息披露方面已經(jīng)取得了一定的成果,但是相比會計領域的其他研究,或有負債信息披露研究相對薄弱。國內(nèi)或有負債信息披露的研究內(nèi)容大多為或有事項準則在上市公司執(zhí)行現(xiàn)狀的分析研究,而對于或有.負債信息披露的信息含量、披露的動因及影響因素、披露的經(jīng)濟后果等研究甚少。在方法上以規(guī)范研究居多,實證研究較少,而且實證研究以各省市上市公司為樣本的居多,樣本量太少,由于各省市經(jīng)濟發(fā)展水平不一,上市公司的多少不同,因此從各省市上市公司或有負債信息披露的情況不能準確概括出我國上市公司整體或有負債信息披露的情況。文章以滬市2010-2013年上市公司為樣本,采用實證方法對或有負債信息披露質(zhì)量等相關問題進行研究。首先在前人研究及或有負債信息披露現(xiàn)狀統(tǒng)計基礎上總結(jié)了或有負債信息披露主要存在隱瞞披露、披露不及時、不充分、不規(guī)范、信息含量低等質(zhì)量問題,初步分析其中的原因主要有以下幾方面:(1)對或有負債的認識不夠;(2)或有負債信息披露制度的不完善;(3)自愿性披露動機不足;(4)強制性披露監(jiān)管不強;(5)缺乏披露質(zhì)量評價等。利用熵權模型的方法構(gòu)建了或有負債信息披露質(zhì)量評價指標體系,對上市公司或有負債信息披露質(zhì)量情況進行了定量分析,研究發(fā)現(xiàn):或有負債信息質(zhì)量特征指標相關性指標的熵權比重遠遠高于可靠性指標,總體而言上市公司信息披露質(zhì)量偏低,但是不同公司、不同行業(yè)、不同地區(qū)之間存在較大差異。進一步運用實證分析的方法分析了或有負債信息披露質(zhì)量的影響因素及經(jīng)濟后果,研究發(fā)現(xiàn):(1)公司治理、財務特征、審計機構(gòu)等都會對影響上市公司的或有負債信息披露質(zhì)量,但是存在行業(yè)差異。總體而言,股權集中度、公司規(guī)模、債務杠桿對或有負債信息披露質(zhì)量顯著正向影響,而管理層持股比例、盈利能力等對或有負債信息披露質(zhì)量影響不大。(2)或有負債信息披露質(zhì)量對公司資本成本影響不大但會影響公司價值及風險水平,雖然也存在行業(yè)差異,但總體而言對于公司價值增加和公司風險水平降低有顯著地促進作用。文章最后針對或有負債信息披露質(zhì)量問題的成因,從理論研究、制度建設、機制優(yōu)化和人的因素等幾方面提出了提升上市公司或有負債信息披露質(zhì)量的政策建議。目前信息披露的研究內(nèi)容很豐富,但以公司整體信息披露居多,從特定單項上看,有自愿性信息、內(nèi)控信息、分部信息等方面的,或有負債信息披露研究很少,尤其從企業(yè)角度,目前從政府或金融機構(gòu)視角研究或有負債信息披露問題較多,,因此本研究可以豐富信息披露的研究內(nèi)容及視角。另外或有負債信息披露質(zhì)量量化問題制約了相關實證研究的開展,文章以熵權模型構(gòu)建的或有負債信息披露質(zhì)量指標體系為或有負債信息披露實證研究.的開展提供了更好的技術平臺。
【學位單位】：天津財經(jīng)大學
【學位級別】：博士
【學位年份】：2015
【中圖分類】：F832.51;F275
【部分圖文】：

可能＠導致經(jīng)濟利益流入企業(yè)，可以披露。對于或有負債，如果很可能導致經(jīng)濟利益流出逡逑且金額能可靠計量的話，應將其確認為預計負債，其余的則在會計報表附注中進行披露。逡逑通過分析，或有負債、或有事項和不確定事項是層次遞進關系（見圖３．１）。逡逑Ｊ邐＇ｇｇ邐Ｈ邐謹慎原則表外披露逡逑ｎｒａｎ——Ｍ邐＾邐Ｈ邐表內(nèi)反映預計負債—逡逑灥露邐１逡逑Ｉ確定…ｊ邐１其他０％飛％邋—邐表內(nèi)不反映表外不披露－逡逑圖３．邋１或有負債、或有事項和不確定事項關系圖逡逑②或有負債和表外負債逡逑表外負債與表內(nèi)負債相對應，表內(nèi)負債是在資產(chǎn)負債表上反映的負債，表外負債是不逡逑在資產(chǎn)負債表上反映的負債。表內(nèi)負債和表外負債在一定時期、一定條件下可以相互轉(zhuǎn)化。逡逑表外負債可分為表外的融資性負債和表外不確定性負債（陳紅，２００７）。表外融資負逡逑債包括附有追索權的應收賬款出售、經(jīng)營性租賃、資產(chǎn)售后租回等等所產(chǎn)生的負債。表外逡逑融資具有較大的隱蔽性，企業(yè)通過表外融資可以將表內(nèi)負債轉(zhuǎn)移；有時企業(yè)已經(jīng)遭受了巨逡逑大的債務負擔，然而表內(nèi)卻沒有反映出來。不確定性負債包括或有負債、衍生金融工具、逡逑幣值變動、贈品和購物優(yōu)待券、環(huán)境污染等等引發(fā)的負債。？當這些不確定性負債發(fā)生的逡逑可能性較大，并且可以合理估計／計量的話，就轉(zhuǎn)變成表內(nèi)負債了。逡逑通過分析，或有負債與表外負債亦不相同，它們之間是包含關系（見圖３．邋２）。逡逑表外負債逡逑或有負丨逡逑圖３．邋２或有負債和表外負債關系圖逡逑？此處或有負債與準則中的“或有負債”內(nèi)涵不同，類似于準則指南中提到的“與或有事項相關的義務”。逡逑？邋—般情況下

可能＠導致經(jīng)濟利益流入企業(yè)，可以披露。對于或有負債，如果很可能導致經(jīng)濟利益流出逡逑且金額能可靠計量的話，應將其確認為預計負債，其余的則在會計報表附注中進行披露。逡逑通過分析，或有負債、或有事項和不確定事項是層次遞進關系（見圖３．１）。逡逑Ｊ邐＇ｇｇ邐Ｈ邐謹慎原則表外披露逡逑ｎｒａｎ——Ｍ邐＾邐Ｈ邐表內(nèi)反映預計負債—逡逑灥露邐１逡逑Ｉ確定…ｊ邐１其他０％飛％邋—邐表內(nèi)不反映表外不披露－逡逑圖３．邋１或有負債、或有事項和不確定事項關系圖逡逑②或有負債和表外負債逡逑表外負債與表內(nèi)負債相對應，表內(nèi)負債是在資產(chǎn)負債表上反映的負債，表外負債是不逡逑在資產(chǎn)負債表上反映的負債。表內(nèi)負債和表外負債在一定時期、一定條件下可以相互轉(zhuǎn)化。逡逑表外負債可分為表外的融資性負債和表外不確定性負債（陳紅，２００７）。表外融資負逡逑債包括附有追索權的應收賬款出售、經(jīng)營性租賃、資產(chǎn)售后租回等等所產(chǎn)生的負債。表外逡逑融資具有較大的隱蔽性，企業(yè)通過表外融資可以將表內(nèi)負債轉(zhuǎn)移；有時企業(yè)已經(jīng)遭受了巨逡逑大的債務負擔，然而表內(nèi)卻沒有反映出來。不確定性負債包括或有負債、衍生金融工具、逡逑幣值變動、贈品和購物優(yōu)待券、環(huán)境污染等等引發(fā)的負債。？當這些不確定性負債發(fā)生的逡逑可能性較大，并且可以合理估計／計量的話，就轉(zhuǎn)變成表內(nèi)負債了。逡逑通過分析，或有負債與表外負債亦不相同，它們之間是包含關系（見圖３．邋２）。逡逑表外負債逡逑或有負丨逡逑圖３．邋２或有負債和表外負債關系圖逡逑？此處或有負債與準則中的“或有負債”內(nèi)涵不同，類似于準則指南中提到的“與或有事項相關的義務”。逡逑？邋—般情況下

可能＠導致經(jīng)濟利益流入企業(yè)，可以披露。對于或有負債，如果很可能導致經(jīng)濟利益流出逡逑且金額能可靠計量的話，應將其確認為預計負債，其余的則在會計報表附注中進行披露。逡逑通過分析，或有負債、或有事項和不確定事項是層次遞進關系（見圖３．１）。逡逑Ｊ邐＇ｇｇ邐Ｈ邐謹慎原則表外披露逡逑ｎｒａｎ——Ｍ邐＾邐Ｈ邐表內(nèi)反映預計負債—逡逑灥露邐１逡逑Ｉ確定…ｊ邐１其他０％飛％邋—邐表內(nèi)不反映表外不披露－逡逑圖３．邋１或有負債、或有事項和不確定事項關系圖逡逑②或有負債和表外負債逡逑表外負債與表內(nèi)負債相對應，表內(nèi)負債是在資產(chǎn)負債表上反映的負債，表外負債是不逡逑在資產(chǎn)負債表上反映的負債。表內(nèi)負債和表外負債在一定時期、一定條件下可以相互轉(zhuǎn)化。逡逑表外負債可分為表外的融資性負債和表外不確定性負債（陳紅，２００７）。表外融資負逡逑債包括附有追索權的應收賬款出售、經(jīng)營性租賃、資產(chǎn)售后租回等等所產(chǎn)生的負債。表外逡逑融資具有較大的隱蔽性，企業(yè)通過表外融資可以將表內(nèi)負債轉(zhuǎn)移；有時企業(yè)已經(jīng)遭受了巨逡逑大的債務負擔，然而表內(nèi)卻沒有反映出來。不確定性負債包括或有負債、衍生金融工具、逡逑幣值變動、贈品和購物優(yōu)待券、環(huán)境污染等等引發(fā)的負債。？當這些不確定性負債發(fā)生的逡逑可能性較大，并且可以合理估計／計量的話，就轉(zhuǎn)變成表內(nèi)負債了。逡逑通過分析，或有負債與表外負債亦不相同，它們之間是包含關系（見圖３．邋２）。逡逑表外負債逡逑或有負丨逡逑圖３．邋２或有負債和表外負債關系圖逡逑？此處或有負債與準則中的“或有負債”內(nèi)涵不同，類似于準則指南中提到的“與或有事項相關的義務”。逡逑？邋—般情況下

本文編號：2828824