本文選題：宏觀經(jīng)濟(jì)信息發(fā)布　切入點：已實現(xiàn)波動率　出處：《山西財經(jīng)大學(xué)學(xué)報》2012年03期 　論文類型：期刊論文

【摘要】：以滬深300指數(shù)的五分鐘高頻交易數(shù)據(jù)為樣本,研究了不同市態(tài)不同時段的宏觀經(jīng)濟(jì)信息發(fā)布對滬深300指數(shù)波動性的影響。研究表明:不同市態(tài)下非交易時間宏觀信息發(fā)布對滬深300指數(shù)波動的影響大于交易時間宏觀經(jīng)濟(jì)信息發(fā)布的影響;不同市態(tài)下不同時段宏觀經(jīng)濟(jì)信息發(fā)布對波動非對稱性的影響有顯著的差異性,并且牛市行情下宏觀經(jīng)濟(jì)信息發(fā)布對波動非對稱性的影響大于熊市行情下的影響。
[Abstract]:Taking the five-minute high-frequency trading data from the CSI 300 index as a sample, The effects of macroeconomic information release on the volatility of Shanghai and Shenzhen 300 index in different market conditions are studied. The results show that the impact of non-trading time macro information release on Shanghai and Shenzhen 300 index volatility is greater than that on trading time. The impact of macroeconomic information release; There are significant differences in the impact of macroeconomic information release on volatility asymmetry in different market conditions, and the impact of macroeconomic information release on volatility asymmetry is greater in bull market than in bear market.
【作者單位】： 西安交通大學(xué)管理學(xué)院;西安交通大學(xué)過程控制與效率工程教育部重點實驗室;
【基金】：西安交通大學(xué)“985”工程項目(07200701)
【分類號】：F832.51;F224

【二級參考文獻(xiàn)】

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4 王p，

本文編號：1639039