自2001年我國第一只開放式基金成立以來,隨著證券市場的不斷發(fā)展與完善,我國開放式基金的數量和規(guī)模均不斷擴大。截至2006年底,己經開業(yè)的基金管理公司57家,其中管理基金的公司有53家,托管銀行共12家。從總量上看,基金規(guī)模在不斷擴大。據天相統(tǒng)計顯示,按照2006年底基金份額和最新單位凈值計算,中國基金資產規(guī)模達到了9964.5億元,加上已經結束募集的大成積極成長基金和中歐趨勢基金的百億元以上新基金規(guī)模,中國基金資產規(guī)模首次突破萬億元大關。短短半年時間就比2006年6月底的5114億元基金資產規(guī)模翻了一番。2007年一季報的所有開放式基金總份額達到6720.73億份,較去年四季度3912.10億份的規(guī)模增加了2808.62億份,增長率達71.79%。這其中股票型基金增幅最高,基金份額增長了129.67%。從個體上看,單個基金的發(fā)行規(guī)模出現(xiàn)了超過四百億的航母型基金-嘉實策略增長基金。這不僅是中國基金業(yè)歷史上規(guī)模最大的基金,也創(chuàng)造了全球投資的紀錄。本文在借鑒國外廣泛運用的業(yè)績評估模型,如特雷諾指數、夏普指數、詹森指數的基礎上,結合我國的具體實際情況,以平均周凈值增長率、夏普指數作為股票型開... 

【文章來源】：中國海洋大學山東省 211工程院校 985工程院校 教育部直屬院校

【文章頁數】：81 頁

【學位級別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
ABSTRACT
0 前言
    0.1 研究背景和研究意義
    0.2 國內外研究綜述
        0.2.1 國外研究現(xiàn)狀
        0.2.2 國內研究現(xiàn)狀
    0.3 論文的研究方法和研究內容
    0.4 論文結構安排
    0.5 論文的創(chuàng)新和不足
        0.5.1 本文創(chuàng)新之處
        0.5.2 本文的不足之處
1 股票型開放式基金概論
    1.1 股票型開放式基金的內涵和分類
    1.2 股票型開放式基金的特點
    1.3 股票型開放式基金的投資管理過程
        1.3.1 股票型開放式基金的投資策略
        1.3.2 投資組合的構造
    1.4 國內外基金業(yè)的發(fā)展狀況分析及存在的問題
        1.4.1 海外基金業(yè)發(fā)展歷程
        1.4.2 我國投資基金發(fā)展概況
        1.4.3 我國基金業(yè)發(fā)展存在的問題
2 股票型開放式基金業(yè)績評價理論
    2.1 證券投資基金業(yè)績評價的傳統(tǒng)方法
        2.1.1 基金資產凈值法
        2.1.2 基金收益率法
    2.2 現(xiàn)代西方基金業(yè)績評價理論和方法
        2.2.1 現(xiàn)代投資組合理論
        2.2.2 資本資產定價模型（CAPM）
        2.2.3 風險調整收益評估法
        2.2.4 幾種風險調整收益評估方法的綜合比較和應用
3 股票型開放式基金業(yè)績與規(guī)模的實證分析
    3.1 研究方法的設計
        3.1.1 指標選取依據
        3.1.2 指標選取
        3.1.3 指標計算公式的選取
    3.2 樣本的選取
        3.2.1 選取依據
        3.2.2 基準組合（市場指數）的選擇
        3.2.3 無風險利率的確定
        3.2.4 數據來源
    3.3 計算過程
    3.4 實證分析
        3.4.1 樣本基金整體業(yè)績表現(xiàn)分析
        3.4.2 樣本基金整體業(yè)績與規(guī)模的關系分析
        3.4.3 基金業(yè)績指標與規(guī)模的相關性分析
        3.4.4 基金業(yè)績指標與規(guī)模的擬合回歸分析
4 實證研究結論及建議
    4.1 研究結論
    4.2 政策建議
參考文獻
附表
致謝
個人簡歷
發(fā)表的學術論文


【參考文獻】：
期刊論文
[1]開放式基金規(guī)模變動的計量模型與實證分析[J]. 尋明輝,沈彧.  哈爾濱商業(yè)大學學報(自然科學版). 2006(05)
[2]開放式股票基金業(yè)績的實證研究與評價[J]. 譚利,高泳波.  西南師范大學學報(自然科學版). 2006(04)
[3]修正的Sharpe指數及其在基金業(yè)績評價中的應用[J]. 史敏,汪壽陽,徐山鷹.  系統(tǒng)工程理論與實踐. 2006(07)
[4]資本資產定價模型及其拓展模型實證研究介紹[J]. 王新棟.  開放導報. 2005(05)
[5]投資者參與和證券投資基金風格業(yè)績的評估[J]. 趙堅毅,于澤,李穎俊.  經濟研究. 2005(07)
[6]基于主成分分析的基金績效評價模型研究[J]. 王敬,王穎.  大連理工大學學報(社會科學版). 2005(02)
[7]論影響中國開放式基金規(guī)模的因素[J]. 徐海樂.  山東工商學院學報. 2005(03)
[8]證券投資基金績效評價模型綜述[J]. 韓冬,佘振武.  山東行政學院山東省經濟管理干部學院學報. 2005(02)
[9]我國證券投資基金績效的研究與評價[J]. 王守法.  經濟研究. 2005(03)
[10]基于風險調整收益的開放式基金業(yè)績評價[J]. 肖奎喜,楊義群.  山西財經大學學報. 2005(01)



本文編號：3123485